兴业中短债债券型证券投资基金

2021年第1季度报告

2021年03月31日

基金管理人:兴业基金管理有限公司

基金托管人:中国民生银行股份有限公司

报告送出日期:2021年04月22日


§1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2021年4月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2021年1月1日起至3月31日止。

§2 基金产品概况

基金简称 兴业中短债债券

基金主代码 003430

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2020年12月15日

报告期末基金份额总额 3,311,575.69份

本基金主要投资中短期债券，在严格控制风险和保
投资目标 持较高流动性的基础上，力求获得超越业绩比较基
准的投资回报。

本基金充分发挥基金管理人的研究优势，融合规范
化的基本面研究和严谨的信用分析，在分析和判断
宏观经济运行状况和金融市场运行趋势的基础上，
动态调整大类金融资产比例，自上而下决定类属资
产配置和债券组合久期、期限结构；在严谨深入的
投资策略 信用分析基础上，综合考量信用债券的信用评级，
以及各类债券的流动性、供求关系和收益率水平等，
自下而上精选投资标的。本基金采用的主要策略包
括：1、久期配置策略；2、期限结构配置策略；3、
类属配置策略；4、个券精选策略；5、息差策略；6、
信用债投资策略；7、证券公司短期公司债券投资策
略；8、资产支持证券投资策略；9、信用衍生品投


资策略。

业绩比较基准 中债总财富(1-3年)指数收益率*80%+一年期定期存
款利率(税后)*20%

本基金属于短期理财债券型证券投资基金，长期风
风险收益特征 险收益水平低于股票型基金、混合型基金及普通债
券型证券投资基金，高于货币市场基金。

基金管理人 兴业基金管理有限公司

基金托管人 中国民生银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 兴业中短债债券A 兴业中短债债券C

下属分级基金的交易代码 003431 003430

报告期末下属分级基金的份额总 10,428.61份 3,301,147.08份

额

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期(2021年01月01日 - 2021年03月31日)
兴业中短债债券A 兴业中短债债券C

1.本期已实现收益 10,002.92 5,439.76

2.本期利润 14,006.23 -14,164.69

3.加权平均基金份额本期利润 0.0010 -0.0034

4.期末基金资产净值 10,434.82 3,299,997.42

5.期末基金份额净值 1.0006 0.9997

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
兴业中短债债券A净值表现

阶段 净值增长 净值增长 业绩比较 业绩比较基 ①-③ ②-④
率① 率标准差 基准收益 准收益率标


② 率③ 准差④

过去三个月 -0.25% 0.04% 0.57% 0.03% -0.82% 0.01%

自基金合同生 0.06% 0.04% 1.03% 0.03% -0.97% 0.01%
效起至今
注：本基金的业绩比较基准为：中债总财富(1-3 年)指数收益率*80%+一年期定期存款利率(税后)*20%。
兴业中短债债券C净值表现

净值增长 净值增长 业绩比较 业绩比较基

阶段 率① 率标准差 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④
② 率③ 准差④

过去三个月 -0.34% 0.04% 0.57% 0.03% -0.91% 0.01%

自基金合同生 -0.03% 0.04% 1.03% 0.03% -1.06% 0.01%
效起至今
注：本基金的业绩比较基准为：中债总财富(1-3 年)指数收益率*80%+一年期定期存款利率(税后)*20%。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：1、自 2020 年 12 月 15 日起，原兴业 14 天理财债券型证券投资基金转型为兴业中
短债债券型证券投资基金。本基金基金合同于 2020 年 12 月 15 日生效，截至报告期末
本基金基金合同生效未满一年。
2、根据本基金基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。截止本报告期末本基金仍处于建仓期。


注：1、自 2020 年 12 月 15 日起，原兴业 14 天理财债券型证券投资基金转型为兴业中
短债债券型证券投资基金。本基金基金合同于 2020 年 12 月 15 日生效，截至报告期末
本基金基金合同生效未满一年。
2、根据本基金基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。截止本报告期末本基金仍处于建仓期。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基 证

金经理期限 券

姓名 职务 从 说明

任职 离任 业

日期 日期 年

限

中国籍，硕士学位，具有
证券投资基金从业资格。2
010年12月至2017年12月，
伍方 基金经理 2018- - 10 在兴业银行资金营运中心
方 05-28 年 担任交易员，从事人民币
资金交易、流动性管理、
债券借贷、同业存单发行
与投资交易、投资策略研


究以及其他资产负债管理
相关工作。2017年12月加
入兴业基金管理有限公

司，现任基金经理。

1、对基金的首任基金经理，其"任职日期"为基金合同生效日，"离职日期"为根据公司决定确定的解聘日期，除首任基金经理外，"任职日期"和"离任日期"分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期；
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套法律法规、基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内，本基金运作整体合法合规，未发现损害基金持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的基金和投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

一季度债券市场偏震荡。1月中旬央行缩量开展MLF操作、资金面边际收紧，利率震荡上行，2-3月份资金面维持宽松，央行等量续作MLF，利率震荡下行。短端资金利率DR007以央行7天OMO利率为中枢波动，1年期国股存单利率以MLF利率为中枢波动，长端10年期国债上行至3.28%附近后回落至3.20%附近。组合在本季度维持较低久期和杠杆水平，并严控信用风险和流动性风险。
4.5 报告期内基金的业绩表现

截至报告期末兴业中短债债券A基金份额净值为1.0006元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-0.25%，同期业绩比较基准收益率为0.57%；截至报告期末兴业中短债债券C基金份额净值为0.9997元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-0.34%，同期业绩比较基准收益率为0.57%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明


本报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人的情形。

本报告期内，本基金自2021年01月05日起至2021年03月31日止基金资产净值低于五千万，已连续二十个工作日以上。基金管理人根据产品特点，采取持续营销方案。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例
（%）

1 权益投资 - -

其中：股票 - -

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 2,994,600.00 88.29

其中：债券 2,994,600.00 88.29

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入 - -
返售金融资产

7 银行存款和结算备付金合 347,462.15 10.24
计

8 其他资产 49,710.40 1.47

9 合计 3,391,772.55 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例
（％）

1 国家债券 - -


2 央行票据 - -

3 金融债券 2,994,600.00 90.46

其中：政策性金融债 2,994,600.00 90.46

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 2,994,600.00 90.46

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

占基金
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 资产净
值比例
（％）

1 210201 21国开01 30,000 2,994,600.00 90.46

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金投资范围不包含股指期货。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

本基金投资范围不包含股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.10.1 本期国债期货投资政策

本基金投资范围不包含国债期货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金投资范围不包含股指期货。
5.10.3 本期国债期货投资评价

本基金投资范围不包含国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 报告期内，本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求，未发现本基金投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本基金为债券型基金，未涉及股票相关投资。
5.11.3 其他资产构成

序号 名称 金额(元)

1 存出保证金 36,558.92

2 应收证券清算款 -

3 应收股利 -

4 应收利息 13,151.48

5 应收申购款 -

6 其他应收款 -

7 其他 -

8 合计 49,710.40

5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

兴业中短债债券A 兴业中短债债券C


报告期期初基金份额总额 44,900,314.72 5,197,565.10

报告期期间基金总申购份额 39,514.32 222,617.80

减：报告期期间基金总赎回份额 44,929,400.43 2,119,035.82

报告期期间基金拆分变动份额 - -

（份额减少以“-”填列）

报告期期末基金份额总额 10,428.61 3,301,147.08

注：申购份额含红利再投、转换入及分级份额调增份额；赎回份额含转换出及分级份额
调减份额。

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

资 持有基金份额比

者 序 例达到或者超过 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比

类 号 20%的时间区间

别

1 20210219-20210 4,984,544.82 - 4,984,544.82 - 0.00%
机 222

构 2 20210101-20210 19,959,081.84 - 19,959,081.84 - 0.00%
218

产品特有风险

本基金本报告期出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。如果该类投资者集中赎回，可能会对本基金造
成流动性压力；同时，该等集中赎回将可能产生（1）份额净值尾差风险；（2）基金净值波动的风险；（3）因引发基金本身的 巨额赎回而导致中小投资者无法及时赎回的风险；（4）因基金资产净值低于5000万元从而影响投资目标实现或造成基金终止等 风险。管理人将在基金运作中保持合适的流动性水平，并对申购赎回进行合理的应对，加强防范流动性风险，保护持有人利益。
注：上述份额占比为四舍五入，保留两位小数后的结果。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息

无。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录


（一）中国证监会准予兴业14天理财债券型证券投资基金变更注册的文件

（二）《兴业中短债债券型证券投资基金基金合同》

（三）《兴业中短债债券型证券投资基金托管协议》

（四）法律意见书

（五）基金管理人业务资格批件和营业执照

（六）基金托管人业务资格批件和营业执照

（七）中国证监会要求的其他文件
9.2 存放地点

基金管理人、基金托管人的住所
9.3 查阅方式

投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅 。

网站：http：//www.cib-fund.com.cn

投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人兴业基金管理有限公司。

客户服务中心电话 4000095561

兴业基金管理有限公司
2021年04月22日
点击查看>>  附件