广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金 2017年第1季度报告

2017年3月31日

基金管理人：广发基金管理有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

报告送出日期：二〇一七年四月二十二日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年

4月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证

复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2017年1月1日起至3月31日止。

§2 基金产品概况

基金简称 广发生物科技指数（QDII）

基金主代码 001092

交易代码 001092

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2015年3月30日

报告期末基金份额总额 394,685,403.21份

本基金采用被动式指数化投资策略，紧密跟踪纳

斯达克生物科技指数，力求实现对标的指数的跟

投资目标 踪偏离度和跟踪误差最小化，为投资者提供一个

投资美国纳斯达克生物科技市场的有效投资工具。

投资策略 本基金为被动管理的指数型基金，在正常情况下，

力争将本基金净值增长率与业绩比较基准之间的

日均跟踪偏离度的绝对值控制在0.5%以内，年跟

踪误差控制在5%以内。如因标的指数编制规则调

整或其他因素导致跟踪偏离度和跟踪误差超过上

述范围，基金管理人应采取合理措施避免跟踪偏

离度、跟踪误差进一步扩大。

业绩比较基准 95%×人民币计价的纳斯达克生物科技指数收益率

+5%×人民币活期存款收益率（税后）。

本基金为股票型基金，风险和收益高于货币市场

基金、债券型基金和混合型基金，具有较高风险、

风险收益特征 较高预期收益的特征。本基金为被动管理的指数

型基金，具有与标的指数、以及标的指数所代表

的股票市场相似的风险收益特征。

基金管理人 广发基金管理有限公司

基金托管人 中国工商银行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

报告期

主要财务指标

(2017年1月1日-2017年3月31日)

1.本期已实现收益 1,274,426.16

2.本期利润 33,519,379.37

3.加权平均基金份额本期利润 0.0826

4.期末基金资产净值 362,561,678.14

5.期末基金份额净值 0.919

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

3.2 基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较业绩比

业绩比

净值增 较基准

净值增 较基准

阶段 长率标 收益率 ①-③ ②-④

长率① 收益率

准差② 标准差

③

④

过去三个 9.80% 1.26% 9.23% 1.17% 0.57% 0.09%

月

注：1、本基金的业绩比较基准为：95%×人民币计价的纳斯达克生物科技指数收益率+5%×人民币活期存款收益率（税后）。

2、业绩比较基准是根据基金合同关于资产配置比例的规定构建的。

3.2.2　自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金

累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

（2015年3月30日至2017年3月31日）

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理期限 证券从业

姓名 职务 说明

任职日期 离任日期 年限

本基 男，中国籍，理学硕士，

金的 持有中国证券投资基金

基金 业从业证书，2010年

经理； 8月至2014年7月在广

广发 发基金管理有限公司中

纳指 央交易部任股票交易员，

100E 2014年8月至2015年

TF基 12月在国际业务部先后

金的 任QDII基金的研究员、

李耀 基金 2016-08-23 - 7年 基金经理助理，

柱 经理； 2015年12月17日起任

广发 广发纳指100ETF基金

全球 的基金经理，2016年

农业 8月23日起任广发全球

指数 农业指数(QDII)、广发

（QD 纳斯达克100指数

II） (QDII)、广发美国房地

的基 产指数(QDII)、广发亚

金经 太中高收益债券

理； (QDII)、广发全球医疗

广发 保健(QDII)和广发生物

纳斯 科技指数(QDII)基金的

达克 基金经理，2016年

100 11月9日起任广发沪港

指数 深新起点股票基金的基

（QD 金经理，2017年3月

II） 10日起任广发道琼斯石

基金 油指数（QDII-LOF）

的基 基金的基金经理。

金经

理；

广发

美国

房地

产指

数

(QDII

)基金

的基

金经

理；

广发

亚太

中高

收益

债券

（QD

II）

基金

的基

金经

理；

广发

全球

医疗

保健

（QD

II）

基金

的基

金经

理；

广发

沪港

深新

起点

股票

基金

的基

金经

理；

广发

道琼

斯石

油指

数

（QD

II-

LOF

）基

金的

基金

经理

注：1.“任职日期”和“离职日期”指公司公告聘任或解聘日期。

2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套法规、《广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。

4.3 公平交易专项说明

4.3.1 公平交易制度的执行情况

公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。

在投资决策的内部控制方面，公司制度规定投资组合投资的股票必须来源于备选股票库，重点投资的股票必须来源于核心股票库。公司建立了严格的投资授权制度，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中，中央交易部按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，公平分配投资指令。监察稽核部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程进行实时监控及预警，实现投资风险的事中风险控制；稽核岗通过对投资、研究及交易等全流程的独立监察稽核，实现投资风险的事后控制。

本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好，不同的投资组合受到了公平对待，未发生任何不公平的交易事项。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本公司原则上禁止不同投资组合之间（完全按照有关指数的构成比例进行证券投资的投资组合除外）或同一投资组合在同一交易日内进行反向交易。如果因应对大额赎回等特殊情况需要进行反向交易的，则需经公司领导严格审批并留痕备查。

本投资组合为完全按照有关指数的构成比例进行证券投资的投资组合。本报告期内，本投资组合与本公司管理的其他投资组合发生过同日反向交易的情况，但成交较少的单边交易量不超过该证券当日成交量的5%。这些交易不存在任何利益输送的嫌疑。

4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析

一月份, 特朗普进行总统就职典礼，“特朗普”行情有所延续，市场担心新

总统抨击制药企业高利润率，生物制药行业在一月份表现波动。

二月份，市场之前对新总统关于医药行业的价格控制表现得过于悲观，但是实际影响远没有之前预期的大，生物科技行业大幅反弹。

三月份，虽然美联储表明三月加息的概率大涨，但是美国市场在经历短暂调整后继续走出上涨行情。在中下旬，美联储加息靴子落地，今年加息次数为3次,同时也表示缩表的可能，高弹性的生物科技行业出现了一定的抛压，价格出现了回落。

经济数据方面，美国1月和2月ISM制造业PMI和非制造业PMI持续增

长，但在三月有所回落，美国3月经济发展增速较之前略有放缓。一季度美国

就业市场状况良好，虽3月新增非农就业人数新增9.8万大幅低于市场预期，

但是数据存在一定的天气因素干扰，反观失业率继续下降至4.5%，更加接近于

联储充分就业的目标。通胀方面，美国2月CPI同比增长2.7%，创近五年最大

涨幅；剔除能源和食品价格因素的核心CPI同比增长2.2%。

美联储方面，3月FOMC议息会议后美联储宣布加息25个基点，联邦基金

利率从0.5%~0.75%调升到0.75%~1%。17位美联储官员预计2017年底时联邦

基金利率中值为1.375%，与去年12月份一致，意味着年内还有两次加息可能；

预计2018年底时联邦基金利率中值为2.125%，持平去年12月的预期，意味着

明年也会加息三次。在宣布加息后的新闻发布会上，美联储主席耶伦表达联储认为经济表现良好，加息还会循序渐进进行，缩减资产负债表也将是渐进式。

另外，为兑现竞选时的承诺，特朗普推出美国医疗法案用以替代奥巴马医保法案，但美国医疗法案在众议院受挫，最终在3月24日被撤回，对于医疗行业是一个利好。

4.4.2报告期内基金的业绩表现

本报告期内，本基金的净值增长率为9.80%，同期业绩比较基准收益率为

9.23%。

4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

展望二季度，我们认为美国股市会进入短暂的调整期。一方面，特朗普的医改法案受挫后，市场对于特朗普团队的执行力有所怀疑，特朗普行情短期终结，美国股市之前的超买会进一步回调；另一方面，美联储的缩表计划会持续让市场担心流动性出现问题，所以美国股市会在二季度面临调整。但是我们认为企业盈利仍然正面，科技巨头的业绩仍然让人期待。人工智能、云计算和生物科技等行业的机会继续会超出市场预期，我们继续看好美国股市的中长期表现。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

金额(人民币元) 占基金总资

序号 项目 产的比例(%)

1 权益投资 322,126,058.56 88.34

其中：普通股 310,107,193.98 85.05

存托凭证 12,018,864.58 3.30

优先股 - -

房地产信托 - -

2 基金投资 22,802,114.61 6.25

3 固定收益投资 - -

其中：债券 - -

资产支持证券 - -

4 金融衍生品投资 - -

其中：远期 - -

期货 - -

期权 - -

权证 - -

5 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售金融资 - -

产

6 货币市场工具 - -

7 银行存款和结算备付金合计 15,712,063.34 4.31

8 其他各项资产 3,991,758.94 1.09

9 合计 364,631,995.45 100.00

5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布

公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例（％）

国家（地区）

美国 322,126,058.56 88.85

合计 322,126,058.56 88.85

注：1、国家（地区）类别根据股票及存托凭证所在的证券交易所确定。

2、上述美国比重包括注册地为英国、法国、西班牙、泽西岛在美国上市的ADR。

5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％）

能源 - -

材料 - -

工业 - -

非必须消费品 - -

必须消费品 - -

保健 322,126,058.56 88.85

金融 - -

信息技术 - -

电信服务 - -

公共事业 - -

合计 322,126,058.56 88.85

注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。

5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭

证投资明细

所在 所属国 公允价 占基金

公司名 公司名 证券证 家 数量 值（人 资产净

序号 称（英 称（中 代码

文） 文） 券市 （地区) （股） 民币元） 值比例

场 （％）

纳斯

CELG 新基医 CEL 达克 30,409.0 26,105,

1 ENE 药 G 证券 美国 0 515.25 7.20

CORP US 交易

所

GILEA 纳斯

D 吉利德 GIL 达克 53,289.0 24,971,

2 SCIEN 科学 D 证券 美国 0 249.70 6.89

CES US 交易

INC 所

纳斯

BIOGE BIIB 达克 13,014.0 24,549,

3 NINC 百健 US 证券 美国 0 695.57 6.77

交易

所

纳斯

AMGE AM 达克 21,276.0 24,083,

4 NINC 安进 GN 证券 美国 0 754.38 6.64

US 交易

所

REGE

NERO 再生元 纳斯

N 制药股 REG 达克 21,102,

5 PHAR 份有限 N 证券 美国 7,893.00 312.34 5.82

MACE 公司 US 交易

UTICA 所

LS

VERT

EX 维特制 纳斯

PHAR 药股份 VRT 达克 19,124.0 14,427,

6 MACE 有限公 X 证券 美国 0 881.01 3.98

UTICA 司 US 交易

LS 所

INC

纳斯

ILLU Illumin ILM 达克 11,218.0 13,206,

7 MINA a公司 N 证券 美国 0 912.72 3.64

INC US 交易

所

纳斯

INCYT Incyte INC 达克 14,109.0 13,011,

8 E 有限公 Y 证券 美国 0 735.04 3.59

CORP 司 US 交易

所

ALEXI

ON 纳斯

PHAR Alexio ALX 达克 14,308.0 11,968,

9 MACE n制药 N 证券 美国 0 228.96 3.30

UTICA 公司 US 交易

LS 所

INC

纳斯

MYLA 迈兰公 MY 达克 41,190.0 11,080,

10 NNV 司 L 证券 美国 0 262.69 3.06

US 交易

所

5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合

本基金本报告期末未持有债券。

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

本基金本报告期末未持有债券。

5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券

投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投

资明细

本基金本报告期末未持有金融衍生品投资。

5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 公允价值 占基金资 序号 基金名称 基金类型 运作方式 管理人 （人民币 产净值比 元） 例(%)PROSHA

RES

1 ULTRA ETF基金 契约式开 ProShare 22,802,114 6.29

NASD 放式基金 sTrust .61

BIOTEC

H

5.10 投资组合报告附注

5.10.1本基金投资的前十名证券的发行主体在本报告期内没有出现被监管部门

立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.10.2报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。

5.10.3 其他各项资产构成

序号 名称 金额(人民币元)

1 存出保证金 -

2 应收证券清算款 3,955,715.17

3 应收股利 35,749.48

4 应收利息 294.29

5 应收申购款 -

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 3,991,758.94

5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额 413,766,184.51

本报告期基金总申购份额 -

减：本报告期基金总赎回份额 19,080,781.30

本报告期基金拆分变动份额 -

报告期期末基金份额总额 394,685,403.21

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内，基金管理人不存在运用固有资金（认）申购、赎回或买卖本基金的情况。

§8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况

持有份 持有份额 发起份 发起份额占 发起份额承

项目 额总数 占基金总 额总数 基金总份额 诺持有期限

份额比例 比例

基金管理人固有资金 10,000,2 2.53% 10,000,2 2.53% 三年

00.02 00.02

基金管理人高级管理 494,589. 0.13% - - -

人员 84

基金经理等人员 - - - - -

基金管理人股东 - - - - -

其他 - - - - -

合计 10,494,7 2.66% 10,000,2 2.53% 三年

89.86 00.02

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

（一）中国证监会准予广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金募集注册的文件

（二）《广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金基金合同》（三）《广发基金管理有限公司开放式基金业务规则》

（四）《广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金托管协议》（五）法律意见书

（六）基金管理人业务资格批件、营业执照

（七）基金托管人业务资格批件、营业执照

9.2 存放地点

广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔31-33楼

9.3 查阅方式

1.书面查阅：查阅时间为每工作日8:30-11:30，13:30-17:00。投资者可免费

查阅，也可按工本费购买复印件；

2.网站查阅：基金管理人网址：http://www.gffunds.com.cn。

投资者如对本报告有疑问，可咨询本基金管理人广发基金管理有限公司，咨询电话95105828或020-83936999，或发电子邮件：services@gf-

funds.com.cn。

广发基金管理有限公司

二〇一七年四月二十二日
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