中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金
2023 年中期报告

2023 年 6 月 30 日

基金管理人：中邮创业基金管理股份有限公司

基金托管人：中国邮政储蓄银行股份有限公司

送出日期：2023 年 8 月 31 日


§1 重要提示及目录

1.1 重要提示

中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金管理人-----中邮创业基金管理股份有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本报告已经全部独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司（简称：邮储银行）根据本基金合同规定，于 2023年 08 月 30 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告财务资料未经审计。

本报告期自 2023 年 01 月 01 日起至 06 月 30 日止。

1.2 目录

§1 重要提示及目录...... 2

1.1 重要提示...... 2

1.2 目录...... 3
§2 基金简介...... 6

2.1 基金基本情况 ...... 6

2.2 基金产品说明 ...... 6

2.3 基金管理人和基金托管人...... 8

2.4 信息披露方式 ...... 8

2.5 其他相关资料 ...... 9
§3 主要财务指标和基金净值表现...... 10

3.1 主要会计数据和财务指标...... 10

3.2 基金净值表现 ...... 10
§4 管理人报告...... 13

4.1 基金管理人及基金经理情况...... 13

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 15

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...... 15

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...... 16

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...... 16

4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明...... 17

4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...... 17

4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明...... 17
§5 托管人报告...... 18

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明...... 18

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明...... 18

5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...... 18
§6 半年度财务会计报告（未经审计）...... 19

6.1 资产负债表...... 19

6.2 利润表...... 20

6.3 净资产（基金净值）变动表...... 21


6.4 报表附注...... 25
§7 投资组合报告...... 47

7.1 期末基金资产组合情况...... 47

7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合...... 47

7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细...... 48

7.4 报告期内股票投资组合的重大变动...... 48

7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合...... 50

7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...... 50

7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细...... 50

7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细...... 50

7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...... 51

7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...... 51

7.11 投资组合报告附注...... 51
§8 基金份额持有人信息...... 53

8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构...... 53

8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况...... 53

8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况...... 53
§9 开放式基金份额变动...... 54
§10 重大事件揭示...... 55

10.1 基金份额持有人大会决议...... 55

10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...... 55

10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...... 55

10.4 基金投资策略的改变...... 55

10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况...... 55

10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...... 55

10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况...... 55

10.8 其他重大事件 ...... 56
§11 影响投资者决策的其他重要信息...... 59

11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 59

11.2 影响投资者决策的其他重要信息...... 59

§12 备查文件目录...... 60

12.1 备查文件目录 ...... 60

12.2 存放地点...... 60

12.3 查阅方式...... 60

§2 基金简介

2.1 基金基本情况

基金名称 中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金

基金简称 中邮睿泽一年持有债券

基金主代码 015266

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2022 年 4 月 21 日

基金管理人 中邮创业基金管理股份有限公司

基金托管人 中国邮政储蓄银行股份有限公司

报告期末基金份额总额 63,799,947.61 份

下属分级基金的基金简称： 中邮睿泽一年持有债券 A 中邮睿泽一年持有债券 C

下属分级基金的交易代码： 015266 015267

报告期末下属分级基金的份额总额 60,792,612.04 份 3,007,335.57 份

2.2 基金产品说明

投资目标 本基金在严格控制投资风险的基础上，追求基金资产的长期稳健增值，并通
过积极主动的投资管理，力争获得超越业绩比较基准的投资回报。

（一）大类资产配置策略

本基金基于定量与定性相结合的宏观及市场分析，综合考虑国内外宏观经济
环境、政策形势、市场估值与流动性等因素，对国内外证券市场当期的系统
性风险以及可预见的未来时期内各大类资产的预期风险和预期收益率进行
分析评估，确定组合中股票、债券、货币市场工具及其他金融工具的比例。
（二）债券投资策略

本基金采用的债券投资策略包括：期限结构策略、信用策略、互换策略、息
差策略、可转换债券、可交换债券投资策略等。

1、期限结构策略

通过预测收益率曲线的形状和变化趋势，对各类型债券进行久期配置。具体
策略又分为跟踪收益率曲线的骑乘策略和基于收益率曲线变化的子弹策略、
投资策略 杠铃策略及梯式策略。

2、信用策略

本基金投资信用状况良好的信用类债券。通过对宏观经济、行业特性、公司
财务状况、公司运营管理和公司发展前景等方面进行细致的调查研究，分析
信用债券的违约风险及合理的信用利差水平，对信用债券进行独立、客观的
价值评估，选择风险与收益相匹配的更优品种进行投资。

本基金不参与信用评级 AA 以下的信用债投资。其中投资于信用评级 AA 的信
用债占本基金信用债投资比例的 0-20%，投资于信用评级 AA+的信用债占本
基金信用债投资比例的 0-50%，投资于信用评级 AAA 的信用债占本基金信用
债投资比例的 50%-100%。本基金投资的信用债若无债项评级的，参照主体
信用评级。短期融资券、超短期融资券等短期信用债的信用评级依照评级机
构出具的主体信用评级。

信用债收益率等于基准收益率加信用利差，信用利差收益主要受两个方面的

影响，一是该信用债对应信用水平的市场平均信用利差曲线走势；二是该信用债本身的信用变化。基于这两方面的因素，本基金管理人分别采用以下两种策略：
（1）基于信用利差曲线变化策略：一是分析经济周期和相关市场变化对信用利差曲线的影响，二是分析信用债市场容量、结构、流动性等变化趋势对信用利差曲线的影响，最后综合各种因素，分析信用利差曲线整体及分行业走势，确定信用债券总的及分行业投资比例。
（2）基于信用债信用变化策略：发行人信用发生变化后，将采用变化后债券信用级别所对应的信用利差曲线对公司债、企业债定价。影响信用债信用风险的因素分为行业风险、公司风险、现金流风险、资产负债风险和其他风险等五个方面。
3、互换策略
不同券种在利息、违约风险、久期、流动性、税收和衍生条款等方面存在差别，基金管理人可以同时买入和卖出具有相近特性的两个或两个以上券种，赚取收益级差。
4、息差策略
通过正回购，融资买入收益率高于回购成本的债券，从而获得杠杆放大收益。5、可转换债券、可交换债券投资策略
本基金可转换债券、可交换债券的投资通过对具体品种股性特征、债性特征、期权价值、流动性等各项指标的分析，通过运用量化估值工具对其投资价值进行评估。选择安全边际高、条款设计较好、对应上市公司基本面优良的债券进行投资，包括一级市场申购和二级市场买入，实现超额收益。
（三）股票投资策略
依托基金管理人的研究平台和研究能力，在对公司持续、深入、全面研究的基础上，本基金通过自上而下及自下而上相结合的方法精选优质公司，构建股票投资组合。
本基金将通过分析行业景气度、行业竞争格局、行业估值水平等因素，对各行业的投资价值进行综合评估，从而确定并动态调整行业配置比例。
同时，本基金将通过定量和定性相结合的方法，重点投资具备护城河优势、现金流良好、治理机制无瑕疵的上市公司。具有上述特征的公司能够在激烈的市场竞争中取得并长期保持竞争优势，而这种竞争优势能够持续为公司带来超越竞争对手的市场份额或者高于行业平均水平的回报率，同时有助于企业确立或确保行业龙头的地位。对这类高质量成长公司的发掘并长期持有，能够为投资人带来超越市场的回报。
（四）港股通标的股票投资策略
本基金将采用“自下而上”精选个股的策略。重点关注具有持续领先优势或核心竞争力的公司；盈利能力较高、分红稳定或分红潜力大的公司；与 A股同类公司相比具有估值优势的公司。
（五）存托凭证投资策略
本基金可投资存托凭证，本基金将结合对宏观经济状况、行业景气度、公司竞争优势、公司治理结构、估值水平等因素的分析判断，选择投资价值高的存托凭证进行投资。
（六）资产支持证券投资策略
在有效控制风险的前提下，本基金对资产支持证券从以下方面综合定价，选


择低估的品种进行投资。主要包括信用因素、流动性因素、利率因素、税收
因素和提前还款因素。

（七）国债期货投资策略

国债期货作为利率衍生品的一种，有助于管理债券组合的久期、流动性和风
险水平。基金参与国债期货交易，应当根据风险管理的原则，以套期保值为
目的。管理人将按照相关法律法规的规定，结合对宏观经济形势和政策趋势
的判断、对债券市场进行定性和定量分析。本基金构建量化分析体系，对国
债期货和现货基差、国债期货的流动性、波动水平、套期保值的有效性等指
标进行跟踪监控，在严控风险的基础上，力求实现基金资产的长期稳健增值。

业绩比较基准 中债综合全价（总值）指数收益率×90%+中证 800 指数收益率×9%+恒生综
合指数收益率×1%

本基金为债券型基金，理论上其预期收益和预期风险高于货币市场基金，但
低于混合型基金、股票型基金。

本基金的基金资产如投资于北京证券交易所上市的股票，除了需要承担与证
风险收益特征 券投资基金类似的市场波动风险等一般投资风险之外，本基金还面临投资北
京证券交易所上市股票的特殊风险。

本基金的基金资产如投资于港股通标的股票，会面临港股通机制下因投资环
境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。

2.3 基金管理人和基金托管人

项目 基金管理人 基金托管人

名称 中邮创业基金管理股份有 中国邮政储蓄银行股份有限公
限公司 司

姓名 侯玉春 韩笑微

信息披露负责人 联系电话 010-82295160—157 010-68858113

电子邮箱 houyc@postfund.com.cn hanxiaowei@psbcoa.com.cn

客户服务电话 010－58511618 95580

传真 010-82295155 010-68858120

注册地址 北京市东城区和平里中街 北京市西城区金融大街 3 号

乙 16 号

办公地址 北京市东城区和平里中街 北京市西城区金融大街3号A座
乙 16 号

邮政编码 100013 100808

法定代表人 毕劲松 刘建军

2.4 信息披露方式

本基金选定的信息披露报纸名称 证券时报

登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 www.postfund.com.cn

基金中期报告备置地点 基金管理人或基金托管人的住所。

2.5 其他相关资料

项目 名称 办公地址

注册登记机构 中邮创业基金管理股份有限公司 北京市东城区和平里中街乙 16 号


§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

基金级别 中邮睿泽一年持有债券 A 中邮睿泽一年持有债券 C

3.1.1 期间数据和指标 报告期(2023 年 1 月 1 日 - 2023 报告期(2023 年 1 月 1 日 -
年 6 月 30 日) 2023 年 6 月 30 日)

本期已实现收益 851,988.75 12,886.92

本期利润 3,777,806.33 151,757.48

加权平均基金份额本期利润 0.0249 0.0220

本期加权平均净值利润率 2.47% 2.19%

本期基金份额净值增长率 1.51% 1.31%

3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2023 年 6 月 30 日 )

期末可供分配利润 -43,835.11 -16,481.05

期末可供分配基金份额利润 -0.0007 -0.0055

期末基金资产净值 61,321,691.88 3,019,194.98

期末基金份额净值 1.0087 1.0039

3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2023 年 6 月 30 日 )

基金份额累计净值增长率 0.87% 0.39%

注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。3.期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末
余额，不是当前发生额）。本基金合同生效日：2022 年 04 月 21 日

3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

中邮睿泽一年持有债券 A

份额净值增 份额净值 业绩比较 业绩比较基准

阶段 长率① 增长率标 基准收益 收益率标准差 ①－③ ②－④
准差② 率③ ④

过去一个月 0.24% 0.22% 0.25% 0.09% -0.01% 0.13%

过去三个月 -0.28% 0.19% 0.30% 0.08% -0.58% 0.11%

过去六个月 1.51% 0.18% 1.09% 0.08% 0.42% 0.10%

过去一年 0.10% 0.17% -0.04% 0.10% 0.14% 0.07%

自基金合同 0.87% 0.15% 1.00% 0.11% -0.13% 0.04%
生效起至今


中邮睿泽一年持有债券 C

份额净值增 份额净值 业绩比较 业绩比较基准

阶段 长率① 增长率标 基准收益 收益率标准差 ①－③ ②－④
准差② 率③ ④

过去一个月 0.21% 0.21% 0.25% 0.09% -0.04% 0.12%

过去三个月 -0.38% 0.19% 0.30% 0.08% -0.68% 0.11%

过去六个月 1.31% 0.18% 1.09% 0.08% 0.22% 0.10%

过去一年 -0.30% 0.17% -0.04% 0.10% -0.26% 0.07%

自基金合同 0.39% 0.15% 1.00% 0.11% -0.61% 0.04%
生效起至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较


注：本基金合同生效日：2022 年 04 月 21 日。


§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司成立于 2006 年 5 月 8 日，截至 2023 年 6 月 30
日，本公司共管理 56 只开放式基金产品，分别为中邮核心优选混合型证券投资基金、中邮核心成长混合型证券投资基金、中邮核心优势灵活配置混合型证券投资基金、中邮核心主题混合型证券投资基金、中邮中小盘灵活配置混合型证券投资基金、中邮中证 500 指数增强型证券投资基金、中邮战略新兴产业混合型证券投资基金、中邮稳定收益债券型证券投资基金、中邮定期开放债券型证券投资基金、中邮核心竞争力灵活配置混合型证券投资基金、中邮货币市场基金、中邮多策略灵活配置混合型证券投资基金、中邮现金驿站货币市场基金、中邮核心科技灵活配置混合型证券投资基金、中邮趋势精选灵活配置混合型证券投资基金、中邮稳健添利灵活配置混合型证券投资基金、中邮信息产业灵活配置混合型证券投资基金、中邮乐享收益灵活配置混合型证券投资基金、中邮创新优势灵活配置混合型证券投资基金、中邮新思路灵活配置混合型证券投资基金、中邮绝对收益策略定期开放混合型发起式证券投资基金、中邮风格轮动灵活配置混合型证券投资基金、中邮低碳经济灵活配置混合型证券投资基金、中邮纯债聚利债券型证券投资基金、中邮睿信增强债券型证券投资基金、中邮医药健康灵活配置混合型证券投资基金、中邮消费升级灵活配置混合型发起式证券投资基金、中邮景泰灵活配置混合型证券投资基金、中邮军民融合灵活配置混合型证券投资基金、中邮未来新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、中邮纯债恒利债券型证券投资基金、中邮健康文娱灵活配置混合型证券投资基金、中邮纯债汇利三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、中邮沪港深精选混合型证券投资基金、中邮中债-1-3 年久期央企 20 债券指数证券投资基金、中邮纯债裕利三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、中邮纯债优选一年定期开放债券型证券投资基金、中邮研究精选混合型证券投资基金、中邮科技创新精选混合型证券投资基金、中邮优享一年定期开放混合型证券投资基金、中邮价值精选混合型证券投资基金、中邮价值优选一年定期开放混合型发起式证券投资基金、中邮淳悦 39 个月定期开放债券型证券投资基金、中邮瑞享两年定期开放混合型证券投资基金、中邮纯债丰利债券型证券投资基金、中邮未来成长混合型证券投资基金、中邮悦享 6 个月持有期混合型证券投资基金、中邮淳享 66 个月定期开放债券型证券投资基金、中邮中债 1-5 年政策性金融债指数证券投资基金、中邮鑫享 30 天滚动持有短债债券型证券投资基金、中邮鑫溢中短债债券型证券投资基金、中邮兴荣价值一年持有期混合型证券投资基金、中邮能源革新混合型发起式证券投资基金、中邮睿泽一年持有期债券型证
券投资基金、中邮尊佑一年定期开放债券型证券投资基金、中邮专精特新一年持有期混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

任本基金的基金经理（助理）期限 证券从

姓名 职务 业年限 说明

任职日期 离任日期

理学博士，曾任中邮创业
基金管理股份有限公司行
业研究员、投资经理、中
邮核心竞争力灵活配置混
合型证券投资基金基金经
理助理、中邮核心竞争力
基金经 2022 年 4 月 21 2023 年 6 月 16 灵活配置混合型证券投资
任慧峰 理 日 日 8 年 基金、中邮价值精选混合
型证券投资基金、中邮趋
势精选灵活配置混合型证
券投资基金、中邮风格轮
动灵活配置混合型证券投
资基金、中邮睿泽一年持
有期债券型证券投资基金
基金经理。

曾任中化化肥有限责任公
司资金部资金专员、民生
证券股份有限公司债券投
资部投资经理助理、投资
经理、首创证券固定收益
部投资经理、固定收益事
业部投顾业务部副总经

理、固定收益事业部投顾
业务部兼金融市场部总经
理、深圳分公司副总经理、
衣瑛杰 基金经 2022 年 4 月 21 - 11 年 固定收益事业部副总裁。
理 日 现任中邮创业基金管理股
份有限公司固定收益部固
定收益总监、中邮稳定收
益债券型证券投资基金、
中邮优享一年定期开放混
合型证券投资基金、中邮
纯债优选一年定期开放债
券型证券投资基金、中邮
悦享 6 个月持有期混合型
证券投资基金、中邮睿泽
一年持有期债券型证券投


资基金基金经理。

硕士研究生。曾任天弘基
金管理有限公司交易员、
首创证券股份有限公司固
定收益事业部投资经理、
中邮创业基金管理股份有
限公司专户投资部投资经
基金经 2022 年 9 月 30 理。现任中邮中债-1-3 年
姚艺 理 日 - 9 年 久期央企 20 债券指数证
券投资基金、中邮纯债优
选一年定期开放债券型证
券投资基金、中邮睿泽一
年持有期债券型证券投资
基金、中邮优享一年定期
开放混合型证券投资基金
基金经理。

注：基金经理的任职日期及离任日期均依据基金成立日期或中国证券投资基金业协会下发的《关于基金经理注册通知》、《关于基金经理变更通知》、《关于基金经理注销通知》日期。

证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

期后事项：2023 年 7 月 28 日，衣瑛杰卸任中邮纯债优选一年定期开放债券型证券投资基金、
中邮悦享 6 个月持有期混合型证券投资基金、中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金基金经理。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》等相关法律法规及本基金基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。

本基金的投资决策、投资交易程序、投资权限等各方面均符合有关法律法规和基金合同的规定和约定；交易行为合法合规，未出现异常交易、操纵市场的现象；未发生内幕交易的情况；相关的信息披露真实、完整、准确、及时；基金各种账户类、申购赎回及其他交易类业务、注册登记业务均按规定的程序、规则进行，未出现重大违法违规或违反基金合同的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。通过科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过制度流程和信息技术手段以保证实现公平交易原则。同时，通过监察稽核、事后分析和信息披露来保证公平交易过程和结果的监督。


报告期内，公司对旗下所有投资组合之间的收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行了分析，并采集连续四个季度期间内、不同时间窗口下（1 日内、3 日、5 日）同向交易的样本，根据 95%置信区间下差价率的 T 检验显著程度进行分析，未发现旗下投资组合之间存在利益输送情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

报告期内，基金管理人所管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过该证券当日成交量的 5%。报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

报告期内，年初债券市场价格经历回调后处于一个较优的配置位置，产品上半年坚持信用债配置策略，在一季度加强了信用债配置，进入二季度后信用利差大幅压缩，兑现了部分利润，增加了利率债的配置，整体取得了较好的效果；权益方面，年初市场处于底部区域位置，一季度在权益投资上相对比较积极，参与了市场底部反弹机会，二季度后权益市场板块轮动较快，赚钱效应较弱，适度降低了权益仓位，做好回撤控制。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末中邮睿泽一年持有债券 A 基金份额净值为 1.0087 元，累计净值为 1.0087 元；
本报告期基金份额净值增长率为 1.51%；截至本报告期末中邮睿泽一年持有债券 C 基金份额净值
为 1.0039 元，累计净值为 1.0039 元；本报告期基金份额净值增长率为 1.31%；同期业绩比较基
准收益率为 1.09%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

2 季度宏观基本面各种迹象体现出经济压力逐步加大，7 月政治局会议指出“当前经济运行面临新的困难挑战，主要是国内需求不足，一些企业经营困难，重点领域风险隐患较多，外部环境复杂严峻”，同时回应了市场关于地产、地方政府债务、内需不足等核心问题的关切。在政策预期上，出现了较为明显的改善，预计后续可以看到对于地产政策的调整，包括存量贷款利率、部分城市限购政策改善等；对于地方政府债务方面，也提出酝酿一揽子化债方案，预计能够边际改善地方财政压力较大的问题；内需方面，目前主要问题仍然是居民信心不足，居民消费意愿有待提振，就业率问题有待改善。在政策底出现以后，后续市场等待相应具体政策出台，对市场形成提振。

下半年市场展望来看，将提升对于权益市场的信心，布局顺周期低估值品种，长期布局优质的科技创新企业公司，在长期产业支持的先进制造、数字经济、人工智能等领域布局。可转债方
面，增加布局周期底部、低价转债，博取未来权益市场反弹的带来的期权收益。

债券方面，三季度债券市场调整后可能迎来更好的配置时机，目前票息策略仍然占优，在获取确定性的票息收益的同时抓住波段操作机会增厚收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本基金管理公司于本报告期内成立估值小组，成员由总经理、督察长、基金清算部经理、基金经理及基金会计组成。估值小组负责确定基金估值程序及标准以及对突发事件的处理，在采用估值政策和程序时，充分考虑参与估值流程各方及人员的经验、专业胜任能力和独立性，通过估值委员会、参考行业协会估值意见、参考独立第三方机构估值数据等一种或多种方式的有效结合，减少或避免估值偏差的发生。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

本报告期内根据相关法律法规、基金合同及基金运作情况，未进行利润分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

报告期内本基金持有人数或基金资产净值无预警说明。


§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期内，中国邮政储蓄银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。

本报告期内，本基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等数据真实、准确和完整。


§6 半年度财务会计报告（未经审计）

6.1 资产负债表
会计主体：中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金

报告截止日： 2023 年 6 月 30 日

单位：人民币元

资 产 附注号 本期末 上年度末

2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日

资 产：

银行存款 6.4.7.1 224,389.14 559,115.84

结算备付金 2,687,395.59 2,738,922.06

存出保证金 169,564.14 6,674.06

交易性金融资产 6.4.7.2 71,229,028.19 248,896,725.10

其中：股票投资 9,025,162.00 28,012,793.00

基金投资 - -

债券投资 62,203,866.19 220,883,932.10

资产支持证券投资 - -

贵金属投资 - -

其他投资 - -

衍生金融资产 6.4.7.3 - -

买入返售金融资产 6.4.7.4 - -

债权投资 6.4.7.5 - -

其中：债券投资 - -

资产支持证券投资 - -

其他投资 - -

其他债权投资 6.4.7.6 - -

其他权益工具投资 6.4.7.7 - -

应收清算款 - -

应收股利 - -

应收申购款 - -

递延所得税资产 - -

其他资产 6.4.7.8 - -

资产总计 74,310,377.06 252,201,437.06

负债和净资产 附注号 本期末 上年度末

2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日

负 债：

短期借款 - -

交易性金融负债 - -

衍生金融负债 6.4.7.3 - -

卖出回购金融资产款 8,196,974.25 50,019,849.32

应付清算款 1,052,954.74 2.94


应付赎回款 394,696.72 -

应付管理人报酬 46,320.42 137,051.90

应付托管费 11,580.13 34,262.99

应付销售服务费 1,034.04 2,939.62

应付投资顾问费 - -

应交税费 451.11 22,867.43

应付利润 - -

递延所得税负债 - -

其他负债 6.4.7.9 265,478.79 155,749.86

负债合计 9,969,490.20 50,372,724.06

净资产：

实收基金 6.4.7.10 63,799,947.61 203,134,202.75

其他综合收益 6.4.7.11 - -

未分配利润 6.4.7.12 540,939.25 -1,305,489.75

净资产合计 64,340,886.86 201,828,713.00

负债和净资产总计 74,310,377.06 252,201,437.06

注：报告截止日 2023 年 6 月 30 日，中邮睿泽一年持有债券 A 基金份额净值 1.0087 元，基金份额
总额 60,792,612.04 份；中邮睿泽一年持有债券 C 基金份额净值 1.0039 元，基金份额总额
3,007,335.57 份。中邮睿泽一年持有债券份额总额合计为 63,799,947.61 份。
6.2 利润表
会计主体：中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金

本报告期：2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

单位：人民币元

附注号 本期 上年度可比期间

项 目 2023 年 1 月 1 日至 2022 年 4 月 21 日(基金
2023 年 6 月 30 日 合同生效日)至2022年6
月 30 日

一、营业总收入 5,165,574.71 1,992,326.70

1.利息收入 33,793.92 266,998.88

其中：存款利息收入 6.4.7.13 17,795.00 264,715.26

债券利息收入 - -

资产支持证券利息收入 - -

买入返售金融资产收入 15,998.92 2,283.62

证券出借利息收入 - -

其他利息收入 - -

2.投资收益（损失以“-”填列） 2,067,092.65 573,941.21

其中：股票投资收益 6.4.7.14 579,942.82 -220,706.49

基金投资收益 - -

债券投资收益 6.4.7.15 1,430,730.21 721,927.70

资产支持证券投资收益 6.4.7.16 - -


贵金属投资收益 6.4.7.17 - -

衍生工具收益 6.4.7.18 - -

股利收益 6.4.7.19 56,419.62 72,720.00

以摊余成本计量的金融 - -
资产终止确认产生的收益

其他投资收益 - -

3.公允价值变动收益（损失以 6.4.7.20 3,064,688.14 1,151,386.61
“-”号填列）

4.汇兑收益（损失以“-”号填 - -
列）

5.其他收入（损失以“-”号填 6.4.7.21 - -
列）

减：二、营业总支出 1,236,010.90 447,037.30

1．管理人报酬 6.4.10.2.1 637,056.91 312,362.77

2．托管费 6.4.10.2.2 159,264.27 78,090.70

3．销售服务费 6.4.10.2.3 13,790.91 6,651.82

4．投资顾问费 - -

5．利息支出 300,815.89 7,164.33

其中：卖出回购金融资产支出 300,815.89 7,164.33

6．信用减值损失 6.4.7.22 - -

7．税金及附加 6,908.73 2,456.35

8．其他费用 6.4.7.23 118,174.19 40,311.33

三、利润总额 （亏损总额以“-” 3,929,563.81 1,545,289.40
号填列）

减：所得税费用 - -

四、净利润（净亏损以“-”号 3,929,563.81 1,545,289.40
填列）

五、其他综合收益的税后净额 - -

六、综合收益总额 3,929,563.81 1,545,289.40

注：本基金合同生效日：2022 年 04 月 21 日

6.3 净资产（基金净值）变动表
会计主体：中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金

本报告期：2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

单位：人民币元

本期

2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

项目

实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计

一、上期期末

净资产（基金 203,134,202.75 - -1,305,489.75 201,828,713.00
净值）
加：会计政策

- - - -
变更

前 期 差

- - - -
错更正

其他 - - - -

二、本期期初

净资产（基金 203,134,202.75 - -1,305,489.75 201,828,713.00
净值）
三、本期增减

变动额（减少 -139,334,255.14 - 1,846,429.00 -137,487,826.14
以“-”号填列）
（一）、综合

- - 3,929,563.81 3,929,563.81
收益总额
（二）、本期
基 金 份 额 交
易 产 生 的 基

金 净 值 变 动 -139,334,255.14 - -2,083,134.81 -141,417,389.95
数
（ 净 值 减 少
以“-”号填列）
其中：1.基金

195,646.48 - 1,736.37 197,382.85
申购款

2.基金赎回款 -139,529,901.62 - -2,084,871.18 -141,614,772.80

（三）、本期

向 基 金 份 额 - - - -
持 有 人 分 配

利 润 产 生 的
基 金 净 值 变
动（净值减少
以“-”号填列）
（四）、其他

综 合 收 益 结 - - - -
转留存收益
四、本期期末

净资产（基金 63,799,947.61 - 540,939.25 64,340,886.86
净值）

上年度可比期间

2022 年 4 月 21 日(基金合同生效日)至 2022 年 6 月 30 日

项目

实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计

一、上期期末

净资产（基金 - - - -
净值）
加：会计政策

- - - -
变更

前 期 差

- - - -
错更正

其他 - - - -

二、本期期初

净资产（基金 202,866,649.81 - - 202,866,649.81
净值）
三、本期增减

变动额（减少 83,650.90 - 1,545,887.74 1,629,538.64
以“-”号填列）

（一）、综合 - - 1,545,289.40 1,545,289.40

收益总额
（二）、本期
基 金 份 额 交
易 产 生 的 基

83,650.90 - 598.34 84,249.24
金 净 值 变 动
数（净值减少
以“-”号填列）
其中：1.基金

83,650.90 - 598.34 84,249.24
申购款

2.基金赎回款 - - - -

（三）、本期
向 基 金 份 额
持 有 人 分 配

利 润 产 生 的 - - - -
基 金 净 值 变
动（净值减少
以“-”号填列）
（四）、其他

综 合 收 益 结 - - - -
转留存收益
四、本期期末

净资产（基金 202,950,300.71 - 1,545,887.74 204,496,188.45
净值）

注：本基金合同生效日：2022 年 04 月 21 日

报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：

______张志名______ ______唐亚明______ ____佟姗____

基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人

6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况

中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会证监许可〔2022〕230 号《关于准予中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金注册的批复》准予注册，由中邮创业基金管理股份有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》等有关规定和《中
邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金基金合同》发起，并于 2022 年 4 月 21 日募集成立。本基
金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集包括认购资金利息共募集 202,866,649.81 元，业经致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同验字(2022)第 110C000205 号验资报告予以验证。《中
邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金基金合同》于 2022 年 4 月 21 日正式生效，基金合同生效
日的基金份额总额为 202,866,649.81 份基金份额（其中 A 类基金份额 194,232,752.68 份，C 类
基金份额 8,633,897.13 份），本基金的基金管理人为中邮创业基金管理股份有限公司，基金托管人为中国邮政储蓄银行股份有限公司。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括创业板、北京证券交易所发行上市股票及其他中国证监会允许基金投资的股票、存托凭证）、内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票（以下简称“港股通标的股票”）、债券（包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债券、政府机构债券、地方政府债券、可转换债券（含可分离交易可转债）、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、货币市场工具、银行存款、同业存单、债券回购、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。本基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%，投资于股票（含存托凭证）等资产的比例不超过基金资产的 20%，港股通标的股票的投资比例为股票资产的 0%-50%；本基金投资可转换债券及可交换债券比例合计不超过基金资产的 20%；每个交易日日终，在扣除国债期货合约所需缴纳的交易保证金后，现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金及应收申购款等。
6.4.2 会计报表的编制基础

本基金财务报表以基金持续经营为基础编制，执行财政部颁布的企业会计准则及其应用指南、解释及其他有关规定（统称“企业会计准则”）和中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金
会计核算业务指引》、财政部发布的《资产管理产品相关会计处理规定》、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》及中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金基于上述编制基础的财务报表符合企业会计准则的要求，真实完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以及本报告期间的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明

本报告期内本基金无会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明

本报告期内本基金无会计估计变更。
6.4.5.3 差错更正的说明

本报告期内本基金无差错更正。
6.4.6 税项

根据财税[2008]1 号《财政部国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2014]81号《财政部国家税务总局证监会关于沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税[2015]101 号《财政部国家税务总局证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《财政部国家税务总局关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《财政部国家税务总局关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《财政部国家税务总局关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]127 号《财政部国家税务总局证监会关于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税[2017]56 号《财政部国家税务总局关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《财政部国家税务总局关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作，本基金主要税项列示如下：

1．对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入及基金取得的以下利息收入免征增值税：a）同业存款；b）买入返售金融资产（质押式、买断式）；c）国债、地方政府债；d）
金融债券。

基金增值税应税行为包括贷款服务和金融商品转让。采用简易计税方法，按照 3%的征收率缴
纳增值税。基金管理人运营基金提供的贷款服务、发生的部分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：（1）提供贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额；（2）转让股票、债券、非货物期货，按照实际买入价计算销售额。

本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。

2．对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

3．基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂
免征收个人所得税。持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所
得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；对个人持有
的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。

对基金通过沪港通/深港通投资香港联交所上市 H 股取得的股息红利，H 股公司应向中国证券
登记结算有限责任公司（以下简称“中国结算”）提出申请，由中国结算向 H 股公司提供内地个人投资者名册，H 股公司按照 20%的税率代扣个人所得税。基金通过沪港通/深港通投资香港联交所上市的非 H 股取得的股息红利，由中国结算按照 20%的税率代扣个人所得税。

4．基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。基
金通过沪港通/深港通买卖、继承、赠与联交所上市股票，按照香港特别行政区现行税法规定缴纳印花税。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款

单位：人民币元

项目 本期末

2023 年 6 月 30 日

活期存款 224,389.14

等于：本金 224,063.43

加：应计利息 325.71

减：坏账准备 -


定期存款 -

等于：本金 -

加：应计利息 -

减：坏账准备 -

其中：存款期限 1 个月以内 -

存款期限 1-3 个月 -

存款期限 3 个月以上 -

其他存款 -

等于：本金 -

加：应计利息 -

减：坏账准备 -

合计： 224,389.14

6.4.7.2 交易性金融资产

单位：人民币元

本期末

项目 2023 年 6 月 30 日

成本 应计利息 公允价值 公允价值变动

股票 8,759,790.83 - 9,025,162.00 265,371.17

贵 金 属
投资-金

- - - -
交 所 黄
金合约

交

易
债

所 31,075,616.22 391,111.72 31,525,792.42 59,064.48
券

市

场


银

行

间 30,226,835.00 280,073.77 30,678,073.77 171,165.00
市

场

合

61,302,451.22 671,185.49 62,203,866.19 230,229.48
计
资 产 支

- - - -
持证券

基金 - - - -

其他 - - - -

合计 70,062,242.05 671,185.49 71,229,028.19 495,600.65

6.4.7.3 衍生金融资产/负债

本基金本期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产

本基金本期末未持有买入返售金融资产。
6.4.7.5 债权投资

本基金本报告期末未持有债权投资。
6.4.7.6 其他债权投资

本基金本报告期末未持有其他债权投资。
6.4.7.7 其他权益工具投资

本基金本报告期末未持有其他权益工具投资。
6.4.7.8 其他资产

无。
6.4.7.9 其他负债

单位：人民币元

项目 本期末

2023 年 6 月 30 日

应付券商交易单元保证金 -

应付赎回费 -

应付证券出借违约金 -

应付交易费用 22,966.84

其中：交易所市场 18,206.79

银行间市场 4,760.05

应付利息 -

预提费用 242,511.95

合计 265,478.79

6.4.7.10 实收基金

金额单位：人民币元

中邮睿泽一年持有债券 A

本期

项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

基金份额（份） 账面金额

上年度末 194,397,883.27 194,397,883.27

本期申购 185,622.77 185,622.77

本期赎回(以“-”号填列) -133,790,894.00 -133,790,894.00

本期末 60,792,612.04 60,792,612.04

金额单位：人民币元

中邮睿泽一年持有债券 C

本期

项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

基金份额（份） 账面金额

上年度末 8,736,319.48 8,736,319.48

本期申购 10,023.71 10,023.71

本期赎回(以“-”号填列) -5,739,007.62 -5,739,007.62

本期末 3,007,335.57 3,007,335.57

6.4.7.11 其他综合收益

无。
6.4.7.12 未分配利润

单位：人民币元

中邮睿泽一年持有债券 A

项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计

本期期初 1,231,028.91 -2,457,280.88 -1,226,251.97

本期利润 851,988.75 2,925,817.58 3,777,806.33

本期基金份额交易 -2,126,852.77 104,378.25 -2,022,474.52
产生的变动数

其中：基金申购款 2,831.08 -1,126.00 1,705.08

基金赎回款 -2,129,683.85 105,504.25 -2,024,179.60

本期已分配利润 - - -

本期末 -43,835.11 572,914.95 529,079.84

单位：人民币元

中邮睿泽一年持有债券 C

项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计

本期期初 30,847.44 -110,085.22 -79,237.78

本期利润 12,886.92 138,870.56 151,757.48

本期基金份额交易 -60,215.41 -444.88 -60,660.29
产生的变动数

其中：基金申购款 152.35 -121.06 31.29

基金赎回款 -60,367.76 -323.82 -60,691.58

本期已分配利润 - - -

本期末 -16,481.05 28,340.46 11,859.41

6.4.7.13 存款利息收入

单位：人民币元

项目 本期

2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

活期存款利息收入 4,577.93

定期存款利息收入 -

其他存款利息收入 -

结算备付金利息收入 12,973.95

其他 243.12

合计 17,795.00

6.4.7.14 股票投资收益
6.4.7.14.1 股票投资收益——买卖股票差价收入

单位：人民币元

项目 本期


2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

卖出股票成交总额 32,047,196.59

减：卖出股票成本总额 31,386,880.24

减：交易费用 80,373.53

买卖股票差价收入 579,942.82

6.4.7.15 债券投资收益
6.4.7.15.1 债券投资收益项目构成

单位：人民币元

项目 本期

2023年1月1日至2023年6月30日

债券投资收益——利息收入 2,531,976.38

债券投资收益——买卖债券（、债转股及债 -1,101,246.17
券到期兑付）差价收入

债券投资收益——赎回差价收入 -

债券投资收益——申购差价收入 -

合计 1,430,730.21

6.4.7.15.2 债券投资收益——买卖债券差价收入

单位：人民币元

项目 本期

2023年1月1日至2023年6月30日

卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交总额 392,450,853.99

减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成本总额 387,178,535.64

减：应计利息总额 6,370,085.07

减：交易费用 3,479.45

买卖债券差价收入 -1,101,246.17

6.4.7.16 资产支持证券投资收益

本基金本报告期无资产支持证券投资。
6.4.7.17 贵金属投资收益

本基金本报告期无贵金属投资。
6.4.7.18 衍生工具收益

本基金本报告期无衍生工具。

6.4.7.19 股利收益

单位：人民币元

项目 本期

2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

股票投资产生的股利收益 56,419.62

其中：证券出借权益补偿收入 -

基金投资产生的股利收益 -

合计 56,419.62

6.4.7.20 公允价值变动收益

单位：人民币元

项目名称 本期

2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

1.交易性金融资产 3,064,688.14

——股票投资 -706,812.29

——债券投资 3,771,500.43

——资产支持证券投资 -

——贵金属投资 -

——其他 -

2.衍生工具 -

——权证投资 -

3.其他 -

减：应税金融商品公允价值变动产生的预估 -
增值税

合计 3,064,688.14

6.4.7.21 其他收入

无。
6.4.7.22 信用减值损失

无。
6.4.7.23 其他费用

单位：人民币元

项目 本期

2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

审计费用 39,671.58

信息披露费 59,507.37


证券出借违约金 -

深港通证券组合费 395.24

上清所债券账户维护费 9,600.00

中债债券帐户维护费 9,000.00

其他 -

合计 118,174.19

6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项

截至资产负债表日，本基金无须作披露的或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项

截止 2023 年 08 月 22 日，本基金无须作披露的资产负债表日后事项。

6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况

本报告期未发生与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方

关联方名称 与本基金的关系

中邮创业基金管理股份有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构

中国邮政储蓄银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构

注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

本报告期内本基金未通过关联方交易单元进行交易。
6.4.10.1 关联方报酬
6.4.10.1.1 基金管理费

单位：人民币元

本期 上年度可比期间

项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 2022年4月21日(基金合同生效日)
月 30 日 至 2022 年 6 月 30 日

当期发生的基金应支付 637,056.91 312,362.77

的管理费

其中：支付销售机构的客 300,226.39 147,229.17

户维护费
注：支付基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司的基金管理费，按前一日基金资产净值 0.80%
的年费率计提，逐日累计至每月月末，按月支付。管理费的计算方法如下：

日基金管理费＝前一日的基金资产净值×0.80%／当年天数
6.4.10.1.2 基金托管费

单位：人民币元

本期 上年度可比期间

项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 2022年4月21日(基金合同生效日)
月 30 日 至 2022 年 6 月 30 日

当期发生的基金应支付 159,264.27 78,090.70

的托管费
注：支付基金托管人交通银行股份有限公司的基金托管费，按前一日基金资产净值 0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月末，按月支付。计算公式为：

日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.20%／当年天数
6.4.10.1.3 销售服务费

单位：人民币元

本期

获得销售服务费的 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日

各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费

中邮睿泽一年持有债 中邮睿泽一年持有债 合计

券 A 券 C

邮政储蓄银行股份有限公司 - 13,400.32 13,400.32

合计 - 13,400.32 13,400.32

上年度可比期间

2022 年 4 月 21 日(基金合同生效日)至 2022 年 6 月 30 日

获得销售服务费的 当期发生的基金应支付的销售服务费

各关联方名称 中邮睿泽一年持有债 中邮睿泽一年持有债

券 A 券 C 合计

邮政储蓄银行股份有限公司 - 6,505.08 6,505.08

合计 - 6,505.08 6,505.08

注：本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.40%。
本基金的销售服务费按前一日 C 类基金资产净值的 0.40%年费率计提，计算方法如下：

H＝E×0.40%／当年天数

H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费

E 为 C 类基金份额前一日基金资产净值

6.4.10.2 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

本报告期内本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。
6.4.10.3 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
6.4.10.3.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的
情况

本报告期内未与关联方通过约定申报方式进行适用固定期限费率的证券出借业务。
6.4.10.3.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务
的情况

本报告期内未与关联方通过约定申报方式进行适用市场化期限费率的证券出借业务。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

本报告期末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

本期 上年度可比期间

关联方 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 2022 年 4 月 21 日(基金合同生效日)至
名称 2022 年 6 月 30 日

期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入

中国邮政储蓄银 224,389.14 4,577.93 1,078,695.24 21,892.46
行股份有限公司
注：本基金的银行存款由基金托管人保管，按银行活期利率/银行同业利率/约定利率计息。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

本报告期内本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明

本报告期内本基金无其他关联交易事项。
6.4.11 利润分配情况

本报告期内本基金未实施利润分配。


6.4.12 期末（2023 年 6 月 30 日）本基金持有的流通受限证券

6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

本基金本报告期末未持有因认购新发/增发而流通受限的证券。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购

本基金本期末未持有银行间市场正回购交易。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购

截至本报告期末 2023 年 06 月 30 日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额 8,196,974.25 元，于 2023 年 07 月 03 日(先后)到期。该类交易要求本基金在回购期
内持有的证券交易所交易的债券和在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的金额。
6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券

本基金本期末未参与转融通证券出借业务。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构

本基金的风险管理政策是使基金投资风险可测、可控和可承受。本基金管理人建立了由风险管理委员会、督察长、监察稽核部和相关业务部门构成的多层次风险管理组织架构体系。风险管理团队在识别、衡量投资风险后，通过正式报告的方式，将分析结果及时传达给基金经理、投资总监、投资决策委员会和风险管理委员会，协助进行风险管理决策，以实现风险管理目标。

本基金管理人主要通过定性分析和定量分析的方法，估测各种金融工具风险可能产生的损失。本基金管理人从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度；从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用的金融工具特征，通过特定的风险量化指标、模型和日常的量化报告，参考压力测试结果，确定风险限度，及时对各种风险进行监督、分析和评估，并制定应对措施，将风险控制在预期可承受的范围内。

6.4.13.2 信用风险

信用风险是指包括债券发行人出现拒绝支付利息或到期时拒绝支付本息的违约风险，或由于债券发行人信用质量降低导致债券价格下跌的风险，及因交易对手违约而产生的交割风险。

本基金管理人通过信用分析团队建立了内部评级体系，对发行人及债券投资进行内部评级，对交易对手的信用风险状况进行评级，并对交易对手设定授信额度，以控制可能出现的信用风险。6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资

单位：人民币元

短期信用评级 本期末 上年度末

2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日

A-1 - -

A-1 以下 - -

未评级 5,123,924.93 11,223,405.48

合计 5,123,924.93 11,223,405.48

注：1、债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
2、未评级债券为剩余期限大于一年的国债、政策性金融债、央票及未有第三方机构评级的中期票据、地方政府债。
6.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资

单位：人民币元

长期信用评级 本期末 上年度末

2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日

AAA 5,306,820.61 179,706,334.84

AAA 以下 803,435.92 29,954,191.78

未评级 50,969,684.73 -

合计 57,079,941.26 209,660,526.62

注：1、债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
2、未评级债券为剩余期限大于一年的国债、政策性金融债、央票及未有第三方机构评级的中期票据、地方政府债。
6.4.13.3 流动性风险

流动性风险是指包括因市场交易量不足，导致不能以合理价格及时进行证券交易的风险，或投资组合无法应付客户赎回要求所引起的违约风险。

本基金管理人通过限制投资集中度来管理投资品种变现的流动性风险。本基金所投资的证券在证券交易所或银行间市场交易，除在“6.4.12 期末本基金持有的流通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制的情况外，其余均能及时变现。

6.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析
6.4.13.3.2 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析

本基金在报告期内的运作过程中未发生过流动性风险情况。在日常运作中，本基金的流动性
安排能够与基金合同约定的申购赎回安排以及投资者的申购赎回规律相匹配。

在资产端，本基金主要投资于基金合同约定的具有良好流动性的金融工具。公司每日跟踪监
测本基金持有资产的交易量、持仓集中度、流通受限资产占比、可流通资产变现天数、7 日可变
现资产比例、信用债券和逆回购质押券最新主体及债项评级、利率债券组合久期、基金杠杆率等
涉及资产流动性风险的指标，并设置合理有效的风控阀值进行持续监测。

在负债端，基金管理人详细分析本基金投资者类型、投资者结构、投资者风险偏好和历史申
购与赎回数据，审慎评估不同市场环境可能带来的投资者赎回需求，制定了健全有效的流动性风
险压力测试方法。当市场环境或投资者结构发生变化时，及时调整基金投资策略，预留充足现金
头寸、确保基金组合资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。

如果遇到极端市场情形或发生巨额赎回情形，公司将采取本基金合同约定的巨额赎回申请处
理方式及其他各类流动性风险管理工具，控制极端情况下潜在流动性风险。
6.4.13.4 市场风险

市场风险指因受各种因素影响而引起的证券及其衍生品市场价格不利波动，使投资组合资产、公司资产面临损失的风险, 包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险

利率风险是指利率变动引起组合中资产特别是债券投资的市场价格变动，从而影响基金投资
收益的风险。

本基金管理人定期对组合中债券投资部分面临的利率风险进行监控分析，并通过调整投资组
合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口

单位：人民币元

本期末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计

2023 年 6 月 30 日

资产

银行存款 224,063.43 - - 325.71 224,389.14

结算备付金 2,686,507.37 - - 888.22 2,687,395.59

存出保证金 169,538.76 - - 25.38 169,564.14


衍生金融资产 - - - - -

交易性金融资产 5,035,000.00 51,202,355.20 5,295,325.50 9,696,347.49 71,229,028.19

买入返售金融资产 - - - - -

发放贷款和垫款 - - - - -

债权投资 - - - - -

其他债权投资（债权投资） - - - - -

应收清算款 - - - - -

应收利息 - - - - -

应收股利 - - - - -

应收申购款 - - - - -

其他资产 - - - - -

资产总计 8,115,109.56 51,202,355.20 5,295,325.50 9,697,586.80 74,310,377.06

负债

短期借款 - - - - -

交易性金融负债 - - - - -

衍生金融负债 - - - - -

卖出回购金融资产款 8,200,000.00 - - -3,025.75 8,196,974.25

应付清算款 - - - 1,052,954.74 1,052,954.74

应付赎回款 - - - 394,696.72 394,696.72

应付管理人报酬 - - - 46,320.42 46,320.42

应付托管费 - - - 11,580.13 11,580.13

应付销售服务费 - - - 1,034.04 1,034.04

应付投资顾问费 - - - - -

应交税费 - - - 451.11 451.11

应付利息 - - - - -

应付利润 - - - - -

其他负责 - - - 265,478.79 265,478.79

负债总计 8,200,000.00 - - 1,769,490.20 9,969,490.20

利率敏感度缺口 -84,890.44 51,202,355.20 5,295,325.50 7,928,096.60 64,340,886.86

上年度末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计

2022 年 12 月 31 日

资产

银行存款 559,010.13 - - 105.71 559,115.84

结算备付金 2,737,722.24 - - 1,199.82 2,738,922.06

存出保证金 6,670.62 - - 3.44 6,674.06

交易性金融资产 20,223,200.00 172,311,923.20 24,881,500.00 31,480,101.90 248,896,725.10

衍生金融资产 - - - - -

买入返售金融资产 - - - - -

应收清算款 - - - - -

应收股利 - - - - -

应收申购款 - - - - -


其他资产 - - - - -

资产总计 23,526,602.99 172,311,923.20 24,881,500.00 31,481,410.87 252,201,437.06

负债

卖出回购金融资产款 50,000,000.00 - - 19,849.32 50,019,849.32

应付清算款 - - - 2.94 2.94

应付赎回款 - - - - -

应付管理人报酬 - - - 137,051.90 137,051.90

应付托管费 - - - 34,262.99 34,262.99

应付销售服务费 - - - 2,939.62 2,939.62

应交税费 - - - 22,867.43 22,867.43

应付利润 - - - - -

其他负债 - - - 155,749.86 155,749.86

负债总计 50,000,000.00 - - 372,724.06 50,372,724.06

利率敏感度缺口 -26,473,397.01 172,311,923.20 24,881,500.00 31,108,686.81 201,828,713.00

注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析

1. 市场利率平移上升 25 个基点且其他市场变量保持不变

假设

2. 市场利率平移下降 25 个基点且其他市场变量保持不变

对资产负债表日基金资产净值的

相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币元）

分析 本期末（ 2023 年 6 月 30 日 ） 上年度末（ 2022 年 12 月 31

日 ）

1. 基金净资产变动 -342,288.90 -1,624,391.91

2. 基金净资产变动 346,948.11 1,638,711.54

6.4.13.4.2 外汇风险

外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金持有以非记账本位币人民币计价的资产和负债，因此存在相应的外汇风险。本基金的基金管理
人每日对本基金的外汇头寸进行监控。
6.4.13.4.2.1 外汇风险敞口

单位：人民币元

本期末

项目 2023 年 6 月 30 日

美元 港币 其他币种 合计


折合人民币 折合人民币 折合人民币

以外币计价的资产

银行存款 - - - -

交易性金融资产 - 2,656,250.00 - 2,656,250.00

衍生金融资产 - - - -

应收证券清算款 - - - -

应收利息 - - - -

应收股利 - - - -

其他应收款 - - - -

资产合计 - 2,656,250.00 - 2,656,250.00

以外币计价的负债

负债合计 - - - -

资产负债表外汇风险敞口净额 - 2,656,250.00 - 2,656,250.00

上年度末

2022 年 12 月 31 日

项目

美元 港币 其他币种

合计

折合人民币 折合人民币 折合人民币

以外币计价的资产

银行存款 - - - -

交易性金融资产 - 12,648,813.00 - 12,648,813.00

衍生金融资产 - - - -

应收清算款 - - - -

应收股利 - - - -

其他资产 - - - -

资产合计 - 12,648,813.00 - 12,648,813.00

以外币计价的负债

其他负债 - - - -

负债合计 - - - -

资产负债表外汇风险敞口净额 - 12,648,813.00 - 12,648,813.00

6.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析

1.固定其它市场变量，当港币兑人民币汇率上涨 1%

假设

2.固定其它市场变量，当港币兑人民币汇率下跌 1%

对资产负债表日基金资产净值的

影响金额（单位：人民币元）

相关风险变量的变动

上年度末（ 2022 年 12 月 31
分析 本期末（ 2023 年 6 月 30 日 ）

日 ）

1.基金净资产变动 26,562.50 126,488.13

2.基金净资产变动 -26,562.50 -126,488.13

6.4.13.4.3 其他价格风险

市场价格风险

市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险，并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。

本基金的投资范围为为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括创业板、北京证券交易所发行上市股票及其他中国证监会允许基金投资的股票、存托凭证）、内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票（以下简称“港股通标的股票”）、债券（包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债券、政府机构债券、地方政府债券、可转换债券（含可分离交易可转债）、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、货币市场工具、银行存款、同业存单、债券回购、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

本基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%，投资于股票（含存托凭证）等资产的比例不超过基金资产的 20%，港股通标的股票的投资比例为股票资产
的 0%-50%；本基金投资可转换债券及可交换债券比例合计不超过基金资产的 20%；每个交易日日终，在扣除国债期货合约所需缴纳的交易保证金后，现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金及应收申购款等。

本基金参与国债期货交易，应符合法律法规规定和基金合同约定的投资限制并遵守相关期货交易所的业务规则。

如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。

于 2023 年 6 月 30 日，本基金面临的整体市场价格风险列示如下：

6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口

金额单位：人民币元

本期末 上年度末

2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日

项目 占基金资 占基金资
公允价值 产净值比 公允价值 产净值比
例（%） 例（%）

交易性金融资产-股票投资 9,025,162.00 14.03 28,012,793.00 13.88

交易性金融资产－基金投资 - - - -

交易性金融资产－债券投资 62,203,866.19 96.68 220,883,932.10 109.44

交易性金融资产－贵金属投资 - - - -

衍生金融资产－权证投资 - - - -

其他 - - - -

合计 71,229,028.19 110.71 248,896,725.10 123.32

6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析

假设 1.固定其它市场变量，当本基金基准上涨 1%

2.固定其它市场变量，当本基金基准下跌 1%

对资产负债表日基金资产净值的

相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币元）

分析 本期末（ 2023 年 6 月 上年度末（ 2022 年 12 月
30 日 ） 31 日 ）

1.基金净资产变动 1,023,621.59 1,848,352.90

2.基金净资产变动 -1,023,621.59 -1,848,352.90

注：我们利用 CAPM 模型计算得到上述结果；其中，利用 2023 年 1 月 1 日以来基金日收益率与基
金基准日收益率计算得到基金的 Beta 系数为 1.44。

6.4.14 公允价值
6.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法

公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：

第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。

第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。

第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
6.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具
6.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值

单位：人民币元

本期末 上年度末

公允价值计量结果所属的层次

2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日

第一层次 10,045,524.01 28,219,508.13

第二层次 61,183,504.18 220,677,216.97

第三层次 - -

合计 71,229,028.19 248,896,725.10

6.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动

本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。

对于证券交易所上市的金融工具，若出现重大事项停牌、交易不活跃（包括涨跌停时的交易不活跃）、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关金融工具的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关金融工具的公允价值应属第二层次还是第三层次。
6.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明

本基金于本期末未持有非持续的以公允价值计量的金融工具。
6.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明

本基金不以公允价值计量的金融资产和金融负债主要包括：银行存款、结算备付金、存出保证金、买入返售金融资产、卖出回购金融资产和其他各类应收应付款项等，其账面价值与公允价
值相差很小。
6.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

无。


§7 投资组合报告

7.1 期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 9,025,162.00 12.15

其中：股票 9,025,162.00 12.15

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 62,203,866.19 83.71

其中：债券 62,203,866.19 83.71

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -

7 银行存款和结算备付金合计 2,911,784.73 3.92

8 其他各项资产 169,564.14 0.23

9 合计 74,310,377.06 100.00

注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产的比例分项之和与合计可能有尾差。
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

金额单位：人民币元

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)

A 农、林、牧、渔业 446,790.00 0.69

B 采矿业 909,600.00 1.41

C 制造业 2,545,960.00 3.96

D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 640,759.00 1.00

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和邮政业 1,825,803.00 2.84

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -

J 金融业 - -

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 - -

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -


Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计 6,368,912.00 9.90

注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产的比例分项之和与合计可能有尾差。
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

行业类别 公允价值（人民币） 占基金资产净值比例（％）

A 基础材料 - -

B 消费者非必需品 1,127,600.00 1.75

C 消费者常用品 - -

D 能源 - -

E 金融 - -

F 医疗保健 - -

G 工业 - -

H 信息技术 - -

I 电信服务 1,528,650.00 2.38

J 公用事业 - -

K 房地产 - -

合计 2,656,250.00 4.13

注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产的比例分项之和与合计可能有尾差。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细

金额单位：人民币元

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值比例（％）

1 00700 腾讯控股 5,000 1,528,650.00 2.38

2 603565 中谷物流 110,040 1,188,432.00 1.85

3 03690 美团-W 10,000 1,127,600.00 1.75

4 688121 卓然股份 30,000 1,122,000.00 1.74

5 601899 紫金矿业 80,000 909,600.00 1.41

6 002078 太阳纸业 72,000 769,680.00 1.20

7 000858 五粮液 4,000 654,280.00 1.02

8 600795 国电电力 167,300 640,759.00 1.00

9 600029 南方航空 105,700 637,371.00 0.99

10 002714 牧原股份 10,600 446,790.00 0.69

7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细

金额单位：人民币元

序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净
值比例（％）

1 688121 卓然股份 2,313,919.48 1.15

2 300972 万辰生物 2,272,127.00 1.13

3 300122 智飞生物 2,140,221.00 1.06

4 688639 华恒生物 1,614,041.89 0.80

5 02171 科济药业-B 1,446,102.46 0.72

6 01801 信达生物 808,542.70 0.40

7 000568 泸州老窖 764,605.00 0.38

8 600795 国电电力 649,124.00 0.32

9 600029 南方航空 648,998.00 0.32

10 002714 牧原股份 448,380.00 0.22

注：买入金额均按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用；
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细

金额单位：人民币元

序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净
值比例（％）

1 688639 华恒生物 6,641,760.06 3.29

2 300972 万辰生物 3,207,331.00 1.59

3 688121 卓然股份 2,641,749.22 1.31

4 00700 腾讯控股 2,402,951.66 1.19

5 00688 中国海外发展 2,389,757.08 1.18

6 603995 甬金股份 2,135,405.00 1.06

7 300122 智飞生物 1,597,056.00 0.79

8 600690 海尔智家 1,359,520.00 0.67

9 03690 美团-W 1,318,352.32 0.65

10 603565 中谷物流 1,079,482.00 0.53

11 601899 紫金矿业 906,366.00 0.45

12 01548 金斯瑞生物科技 859,824.78 0.43

13 03800 协鑫科技 812,663.83 0.40

14 02171 科济药业-B 802,558.26 0.40

15 600438 通威股份 779,000.00 0.39

16 02269 药明生物 677,841.29 0.34

17 000858 五粮液 672,130.00 0.33

18 000568 泸州老窖 669,119.00 0.33

19 002078 太阳纸业 556,795.00 0.28

20 01801 信达生物 533,592.81 0.26

注：卖出金额均按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

单位：人民币元

买入股票成本（成交）总额 13,106,061.53

卖出股票收入（成交）总额 32,047,196.59

注：买入股票成本及卖出股票收入均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合

金额单位：人民币元

序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值
比例（％）

1 国家债券 25,381,505.48 39.45

2 央行票据 - -

3 金融债券 30,678,073.77 47.68

其中：政策性金融债 30,678,073.77 47.68

4 企业债券 5,123,924.93 7.96

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） 1,020,362.01 1.59

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 62,203,866.19 96.68

7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值 占基金资产净值
比例（％）

1 210203 21 国开 03 100,000 10,349,196.72 16.08

2 200305 20 进出 05 100,000 10,199,866.12 15.85

3 019696 23 国债 03 100,000 10,146,660.27 15.77

4 019693 22 国债 28 100,000 10,144,950.69 15.77

5 220202 22 国开 02 100,000 10,129,010.93 15.74

7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细

本报告期末本基金未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本报告期末本基金未持有贵金属。

7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本报告期末本基金未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.10.1 本期国债期货投资政策

国债期货作为利率衍生品的一种，有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。基金参与国债期货交易，应当根据风险管理的原则，以套期保值为目的。管理人将按照相关法律法规的规定，结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债券市场进行定性和定量分析。本基金构建量化分析体系，对国债期货和现货基差、国债期货的流动性、波动水平、套期保值的有效性等指标进行跟踪监控，在严控风险的基础上，力求实现基金资产的长期稳健增值。
7.10.2 本期国债期货投资评价

本报告期本基金未投资国债期货。
7.11 投资组合报告附注
7.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明

基金投资的前十名其他证券的发行主体没有被监管部门立案调查的，也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明

基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内股票。
7.11.3 期末其他各项资产构成

单位：人民币元

序号 名称 金额

1 存出保证金 169,564.14

2 应收清算款 -

3 应收股利 -

4 应收利息 -

5 应收申购款 -

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 169,564.14

7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

金额单位：人民币元

序号 债券代码 债券名称 公允价值 占基金资产净值比例（％）


1 113627 太平转债 298,986.11 0.46

2 132026 G 三峡 EB2 216,926.09 0.34

3 113563 柳药转债 208,329.21 0.32

7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本报告期末本基金前十名股票中不存在流通受限的股票。


§8 基金份额持有人信息

8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

持有人结构

份额 持有人户 户均持有的 机构投资者 个人投资者

级别 数(户) 基金份额 占总份
持有份额 占总份额比例 持有份额 额比例

中 邮
睿 泽

一 年 2,702 22,499.12 0.00 0.00% 60,792,612.04 100.00%
持 有
债券 A
中 邮
睿 泽

一 年 176 17,087.13 0.00 0.00% 3,007,335.57 100.00%
持 有
债券 C

合计 2,878 22,168.15 0.00 0.00% 63,799,947.61 100.00%

8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例

中邮睿泽

一年持有 0.00 0.00%
债券 A

基金管理人所有从业人员 中邮睿泽

持有本基金 一年持有 0.00 0.00%
债券 C

合计 0.00 0.00%

注：本公司从业人员持有本基金份额总量的数量区间为 0 万份。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况

项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）

本公司高级管理人员、基金 中邮睿泽一年持有债券 A 0

投资和研究部门负责人持 中邮睿泽一年持有债券 C 0

有本开放式基金 合计 0

本基金基金经理持有本开 中邮睿泽一年持有债券 A 0
放式基金 中邮睿泽一年持有债券 C 0
合计 0


§9 开放式基金份额变动

单位：份

项目 中邮睿泽一年持有 中邮睿泽一年持有

债券 A 债券 C

基金合同生效日（2022 年 4 月 21 日）基 194,232,752.68 8,633,897.13
金份额总额

本报告期期初基金份额总额 194,397,883.27 8,736,319.48

本报告期基金总申购份额 185,622.77 10,023.71

减:本报告期基金总赎回份额 133,790,894.00 5,739,007.62

本报告期基金拆分变动份额（份额减少以 - -
“-”填列）

本报告期期末基金份额总额 60,792,612.04 3,007,335.57


§10 重大事件揭示

10.1 基金份额持有人大会决议

本报告期未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

本报告期内，本基金管理人、托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

本报告期内，无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变

本报告期本基金投资策略没有改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

报告期内未改聘为本基金进行审计的会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
10.6.1 管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

本报告期管理人及其高级管理人员无受到稽查或处罚情况。
10.6.2 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

报告期内，本基金托管人及其高级管理人员在开展基金托管业务过程中无受稽查或处罚等情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

股票交易 应支付该券商的佣金

券商名称 交易单元 成交金额 占当期股票 佣金 占当期佣金

数量 成交总额的比例 总量的比例 备注

长江证券 1 24,383,892.47 54.00% 18,660.01 49.10% -

兴业证券 1 20,769,365.65 46.00% 19,342.42 50.90% -

中邮证券 2 - - - - -

国信证券 1 - - - - -

华福证券 1 - - - - -

注：选择专用交易单元的标准和程序：

（1）券商经纪人财务状况良好、经营行为规范、风险管理先进、投资风格与中邮创业基金管理股份有限公司有互补性、在最近一年内无重大违规行为。
（2）券商经纪人具有较强的综合服务能力：能及时、全面、定期提供高质量的关于宏观、行业、资本市场、个股分析的报告及丰富全面的信息咨询服务；有很强的分析能力，能根据中邮创业基金管理股份有限公司所管理基金的特定要求，提供研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力以及其他综合服务能力。
（3）券商经纪人能提供最优惠合理的佣金率：与其他券商经纪人相比，该券商经纪人能够提供最优惠合理的佣金率。
（4）债券现货、债券回购、企业债券交易、权证和证券投资基金不收交易佣金。

基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券公司的选择。基金管理人与被选择的证券公司签订委托协议，报中国证监会备案并通知基金托管人。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

金额单位：人民币元

债券交易 债券回购交易 权证交易

占当期债券 占当期债 占当期权
券商名称 成交金额 成交总额的 成交金额 券回购 成交金额 证

比例 成交总额 成交总额
的比例 的比例

长江证券 73,803,702.09 20.58% - - - -

兴业证券 284,820,751.65 79.42% 1,408,400,000.00 100.00% - -

中邮证券 - - - - - -

国信证券 - - - - - -

华福证券 - - - - - -

10.8 其他重大事件

序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期

1 中邮睿泽一年持有期债券型证券 规定媒介 2023 年 1 月 20 日
投资基金 2022 年第 4 季度报告

中邮创业基金管理股份有限公司

2 关于旗下部分基金增加泛华普益 规定媒介 2023 年 2 月 6 日
基金销售有限公司为代销机构及

开通相关业务的公告

中邮创业基金管理股份有限公司

3 关于旗下部分基金增加博时财富 规定媒介 2023 年 2 月 6 日
基金销售有限公司为代销机构及

开通相关业务的公告


中邮创业基金管理股份有限公司

4 关于旗下部分基金增加北京创金 规定媒介 2023 年 2 月 21 日
启富基金销售有限公司为代销机

构并参加其费率优惠活动的公告

中邮创业基金管理股份有限公司

5 关于旗下部分基金增加济安财富 规定媒介 2023 年 3 月 1 日
（北京）基金销售有限公司为代

销机构及开通相关业务的公告

中邮创业基金管理股份有限公司

6 关于旗下部分基金增加上海中欧 规定媒介 2023 年 3 月 23 日
财富基金销售有限公司为代销机

构及开通相关业务的公告

中邮创业基金管理股份有限公司

7 关于旗下部分基金增加兴业银行 规定媒介 2023 年 3 月 29 日
股份有限公司银银平台为代销机

构及开通相关业务的公告

8 中邮睿泽一年持有期债券型证券 规定媒介 2023 年 3 月 30 日
投资基金 2022 年年度报告

中邮创业基金管理股份有限公司

9 关于旗下部分基金增加嘉实财富 规定媒介 2023 年 3 月 31 日
管理有限公司为代销机构及开通

相关业务的公告

10 中邮睿泽一年持有期债券型证券 规定媒介 2023 年 4 月 19 日
投资基金开放日常赎回业务公告

11 中邮睿泽一年持有期债券型证券 规定媒介 2023 年 4 月 22 日
投资基金 2023 年第 1 季度报告

12 关于增加大连网金为代销机构及 规定媒介 2023 年 4 月 27 日
开通相关业务的公告

中邮创业基金管理股份有限公司

13 关于旗下部分基金增加玄元保险 规定媒介 2023 年 5 月 15 日
代理有限公司为代销机构及开通

相关业务的公告

14 中邮睿泽一年持有期债券型证券 规定媒介 2023 年 6 月 17 日
投资基金基金经理变更公告

15 中邮睿泽一年持有期债券型证券 规定媒介 2023 年 6 月 20 日
投资基金招募说明书（更新）

中邮睿泽一年持有期债券型证券

16 投资基金（中邮睿泽一年持有债 规定媒介 2023 年 6 月 20 日
券 A 份额）基金产品资料概要

（更新）

中邮创业基金管理股份有限公司

17 关于旗下部分基金增加上海陆享 规定媒介 2023 年 6 月 30 日
基金销售有限公司为代销机构并

参加其费率优惠活动的公告



§11 影响投资者决策的其他重要信息

11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况

无。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息

无。


§12 备查文件目录

12.1 备查文件目录

1. 中国证监会批准中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金募集的文件

2.《中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金基金合同》

3.《中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金托管协议》

4.《中邮睿泽一年持有期债券型证券投资基金招募说明书》

5. 基金管理人业务资格批件、营业执照

6. 基金托管人业务资格批件、营业执照

7. 报告期内基金管理人在规定报刊上披露的各项公告
12.2 存放地点

基金管理人或基金托管人的住所。
12.3 查阅方式

投资者可于营业时间查阅，或登陆基金管理人网站查阅。

投资者可在营业时间免费查阅。也可在支付工本费后，在合理时间内取得上述文件的复印件。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司。

客户服务中心电话：010-58511618 400-880-1618

基金管理人网址：www.postfund.com.cn

中邮创业基金管理股份有限公司
2023 年 8 月 31 日
点击查看>>  附件