汇添富6月红添利定期开放债券型证券投资基
金2019年第2季度报告

2019年6月30日

基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司

基金托管人：中国农业银行股份有限公司

报告送出日期：2019年7月17日


§1重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2019年4月1日起至2019年6月30日止。

§2基金产品概况

基金简称 汇添富6月红定期开放债券

基金主代码 470088

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2016年2月17日

报告期末基金份额总额 1,689,851,269.07份

投资目标 本基金主要投资于债券类固定收益品种，在严格管理投资风险，保持资
产的流动性的基础上，为基金份额持有人追求资产的长期稳定增值。

投资策略 本基金通过对全球经济形势、中国经济发展（包括宏观经济运行周期、
财政及货币政策、资金供需情况）、证券市场估值水平等的研判，在严
格控制风险的基础上，动态调整基金大类资产的投资比例，力争为基金
资产获取文件回报。

业绩比较基准 中债综合指数*90%+沪深300指数*10%

风险收益特征 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低预期风险、较低预期收
益的品种，其预期风险及预期收益水平高于货币市场基金，低于混合型
基金及股票型基金。

基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司


基金托管人 中国农业银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 汇添富6月红定期开放债券A 汇添富6月红定期开放债券C

下属分级基金的交易代码 470088 470089

报告期末下属分级基金的

1,688,778,585.98份 1,072,683.09份

份额总额

§3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期(2019年4月1日-2019年6月30日)

汇添富6月红定期开放债券A 汇添富6月红定期开放债券C

1.本期已实现收益 54,606,803.76 33,751.01

2.本期利润 23,495,747.51 13,906.59

3.加权平均基金份额本期利润 0.0139 0.0130

4.期末基金资产净值 1,705,663,011.29 1,087,191.47

5.期末基金份额净值 1.010 1.014

注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

汇添富6月红定期开放债券A

业绩比较基准

净值增长率标业绩比较基准

阶段 净值增长率① 收益率标准差 ①－③ ②－④
准差② 收益率③

④

过去三个月 1.41% 0.13% -0.33% 0.14% 1.74% -0.01%

汇添富6月红定期开放债券C

净值增长率标业绩比较基准业绩比较基准

阶段 净值增长率① ①－③ ②－④
准差② 收益率③ 收益率标准差


④

过去三个月 1.30% 0.14% -0.33% 0.14% 1.63% 0.00%

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2016年02月17日）起6个月，建仓结束时各项资产配置比列符合合同约定。


§4管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从 说明

任职日期 离任日期 业年限

国籍：中国。学历：英国伦
敦政治经济学院金融经济
学硕士。相关业务资格：基
金从业资格、特许金融分析
师（CFA），财务风险经理人
（FRM）。从业经历：曾任国
泰基金管理有限公司行业
研究员、综合研究小组负责
人、基金经理助理，固定收
益部负责人；金元比联基金
管理有限公司基金经理。
汇添富安心中国债 2004年10月28日至2006
券基金、汇添富6月 年11月11日担任国泰金龙
红定期开放债券基 债券基金的基金经理，2005
金、汇添富盈鑫混合 年10月27日至2006年11
（原汇添富盈鑫保 月11日担任国泰金象保本
本混合基金）、汇添 基金的基金经理，2006年4
富美元债债券 月28日至2006年11月11
（QDII）基金、添富2014年1月21 日担任国泰金鹿保本基金
何旻 添福吉祥混合基金、 日 - 21年的基金经理。2007年8月
添富盈润混合基金、 15日至2010年12月29日
汇添富弘安混合基 担任金元比联宝石动力双
金、添富3年封闭配 利债券基金的基金经理，
售混合（LOF）基金、 2008年9月3日至2009年
添富中债1-3年国 3月10日担任金元比联成
开债基金、汇添富中 长动力混合基金的基金经
债1-3年农发债基 理，2009年3月29日至
金的基金经理。 2010年12月29日担任金
元比联丰利债券基金的基
金经理。2011年1月加入
汇添富资产管理（香港）有
限公司，2012年2月17日
至今任汇添富人民币债券
基金的基金经理。2012年8
月加入汇添富基金管理股
份有限公司，2013年11月
22日至今任汇添富安心中
国债券基金的基金经理，
2014年1月21日至今任汇


添富6月红定期开放债券
基金（原汇添富信用债债券
基金）的基金经理，2016
年3月11日至今任汇添富
盈鑫混合（原汇添富盈鑫保
本混合）基金的基金经理，
2017年4月20日至今任汇
添富美元债债券（QDII）基
金的基金经理，2017年7
月24日至今任添富添福吉
祥混合基金的基金经理，
2017年9月6日至今任添
富盈润混合基金的基金经
理,2017年9月29日至今
任汇添富弘安混合基金的
基金经理，2018年7月5
日至今任添富3年封闭配
售混合（LOF）基金的基金
经理，2019年4月15日至
今任添富中债1-3年国开
债基金的基金经理，2019
年6月19日至今任汇添富
中债1-3年农发债基金的
基金经理。

国籍：中国。学历：中国科
汇添富多元收益、可 技大学学士，清华大学MBA。
转换债券、实业债债 业务资格：基金从业资格。
券、双利增强债券、 从业经历：2008年5月15
汇添富安鑫智选混 日至2010年2月5日任华
合、汇添富稳健添利 富货币基金的基金经理、
定期开放债券基金、 2008年5月28日至2011
汇添富6月红定期 年11月1日任华富收益增
开放债券基金、汇添 强基金的基金经理、2010
富盈安保本混合基2016年2月17 年9月8日至2011年11月
曾刚 金、汇添富盈稳保本 日 - 18年1日任华富强化回报基金的
混合基金、汇添富保 基金经理。2011年11月加
鑫保本混合基金、汇 入汇添富基金，现任固定收
添富长添利定期开 益投资副总监。2012年5
放债券基金、添富年 月9日至2014年1月21日
年益定开混合基金、 任汇添富理财30天基金的
添富熙和混合基金、 基金经理，2012年6月12
汇添富达欣混合基 日至2014年1月21日任汇
金的基金经理，现金 添富理财60天基金的基金
管理部总经理。 经理，2012年9月18日至
今任汇添富多元收益基金


的基金经理，2012年10月
18日至2014年9月17日
任汇添富理财28天基金的
基金经理，2013年1月24
日至2015年3月31日任汇
添富理财21天基金的基金
经理，2013年2月7日至
今任汇添富可转换债券基
金的基金经理，2013年5
月29日至2015年3月31
日任汇添富理财7天基金
的基金经理，2013年6月
14日至今任汇添富实业债
基金的基金经理，2013年9
月12至2015年3月31日
任汇添富现金宝货币基金
的基金经理，2013年12月
3日至今任汇添富双利增强
债券基金的基金经理，2015
年11月26日至今任汇添富
安鑫智选混合基金的基金
经理，2016年2月17日至
今任汇添富6月红定期开
放债券基金的基金经理，
2016年3月16日至今任汇
添富稳健添利定期开放债
券基金的基金经理，2016
年4月19日至今任汇添富
盈安保本混合基金的基金
经理，2016年8月3日至
今任汇添富盈稳保本混合
基金的基金经理，2016年9
月29日至今任汇添富保鑫
保本混合基金的基金经理，
2016年12月6日至今任汇
添富长添利定期开放债券
基金的基金经理，2017年5
月15日至今任添富年年益
定开混合的基金经理，2018
年2月11日至今任添富熙
和混合基金的基金经理，
2018年7月6日至今任汇
添富达欣混合基金的基金
经理。

郑慧莲汇添富双利增强债 2017年12月 - 9年 国籍：中国。学历：复旦大


券、汇添富双利债 12日 学会计学硕士。相关业务资
券、添富年年丰定开 格：证券投资基金从业资
混合、添富年年泰定 格、中国注册会计师。从业
开混合、汇添富6月 经历：2010年7月加入汇
红定期开放债券、汇 添富基金管理股份有限公
添富多元收益债券、 司，历任行业研究员、高级
添富年年益定开混 研究员。2017年5月18日
合、添富熙和混合、 至2017年12月11日任汇
汇添富安鑫智选混 添富年年丰定开混合基金
合、汇添富达欣混 和汇添富6月红定开债基
合、添富全球消费混 金的基金经理助理，2017
合（QDII）、添富消 年5月18日至2017年12
费升级混合、汇添富 月25日任汇添富年年益定
盈鑫混合（原汇添富 开混合基金的基金经理助
盈鑫保本混合）的基 理。2017年12月12日至
金经理。 今任汇添富双利增强债券、
汇添富双利债券、添富年年
丰定开混合、添富年年泰定
开混合、汇添富6月红定期
开放债券的基金经理，2017
年12月26日至今任汇添富
多元收益债券、添富年年益
定开混合的基金经理，2018
年3月1日至今担任添富熙
和混合的基金经理，2018
年4月2日至今任汇添富安
鑫智选混合的基金经理，
2018年7月6日至今任汇
添富达欣混合的基金经理，
2018年9月21日至今任添
富全球消费混合（QDII）的
基金经理，2018年12月21
日至今任添富消费升级混
合的基金经理，2019年1
月30日至今任汇添富盈鑫
混合（原汇添富盈鑫保本混
合）的基金经理。

注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离职日期”为根据公司决议确定的解聘日期；
2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期；
3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明

本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况

本基金管理人高度重视投资者利益保护，根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规，借鉴国际经验，建立了健全、有效的公平交易制度体系，形成涵盖开放式基金、特定客户资产管理以及社保与养老委托资产的投资管理，涉及交易所市场、银行间市场等各投资市场，债券、股票、回购等各投资标的，并贯穿分工授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查各环节的公平交易机制。

本报告期内，基金管理人对公平交易制度和公平交易机制实现了流程优化和进一步系统化，确保全程嵌入式风险控制体系的有效运行，包括投资独立决策、研究公平分享、集中交易公平执行、交易严密监控和报告及时分析等在内的公平交易各环节执行情况良好。

本报告期内，通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查，本基金管理人未发现任何违反公平交易的行为。
4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的交易次数为3次，由于组合投资策略导致，并经过公司内部风控审核。经检查和分析未发现异常情况。
4.4报告期内基金投资策略和运作分析

2019年3月之后，国内的消费品价格指数逐月上升，在2019年5月份到达近一年的高点2.7%，主要是受到食品价格的影响。去除了食品和能源价格之后的核心CPI在第二季度逐月回落，反而回落至2016年第三季度的水平。工业品价格指数稍有反弹，但是仍然低于1%。中国制造业采购经理指数PMI在第二季度逐月下降至49.4，又一次回到50荣枯线以下，其中新订单和生产两个分项指数都在下降，和第一季度的走势正好相反。宏观基本面数据相较于在第一季度来说，景气度都有减弱的趋势。投资数据方面，各个指数互有涨跌。房地产投资的同比增速在5月份略有降低，而制造业投资累计同比增速仍在大幅回落，下降到3%以下。总体的固定资产投资累计同比增
速在第二季度小幅回落，几个分项指数，比如民间固定资产投资和基础设施投资，同比都在回调。从房地产的细项数据上看，70个大中城市商品房价格指数在第二季度保持平稳，商品房销售额以及新开工面积的累计同比增速皆略有反弹。货币政策方面，第二季度，央行为对冲贸易以及金融系统的问题带来的负面影响，通过公开市场操作净投放货币5575亿元。各期限逆回购利率与前两个季度保持不变。货币供应量仍在低位徘徊，但已经较第一季度略有回升。M1同比增速在1月份达到3.40%，M2同比增速基本在8.50%上下波动。整个债券市场的资金非常宽松，特别在第二季度末并没有出现资金紧张的局面。人民币兑美元汇率在第二季度贬值，幅度在2.20%左右。第二季度各月份的外汇占款增加额均为负值。

第二季度，债券市场在4月份由于某些事件冲击以及资金短暂收紧出现回调，后两个月市场指数基本一路上涨。中债综合财富指数上涨0.65%。股票市场第二季度沪深300指数下跌1.61%。
本基金在第二季度，主要是增加基金中的债券比例，降低股票和转债仓位。债券方面，增加组合的杠杆率，增加中长期利率债和高等级信用债，卖出资质较弱的债券。
4.5报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末汇添富6月红定期开放债券A基金份额净值为1.010元，本报告期基金份额净值增长率为1.41%；截至本报告期末汇添富6月红定期开放债券C基金份额净值为1.014元，本报告期基金份额净值增长率为1.30%；同期业绩比较基准收益率为-0.33%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

无。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 - -

其中：股票 - -

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 2,358,412,056.80 96.43

其中：债券 2,358,412,056.80 96.43

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售金融资 - -


产

7 银行存款和结算备付金合计 47,441,211.36 1.94

8 其他资产 39,983,361.65 1.63

9 合计 2,445,836,629.81 100.00

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注:本基金本报告期末未持有股票投资。
5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注:本基金本报告期末未持有港股通股票投资。
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
注：本基金本报告期末未持有股票投资。
5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 4,115,200.00 0.24

2 央行票据 - -

3 金融债券 339,903,000.00 19.92

其中：政策性金融债 288,693,000.00 16.91

4 企业债券 1,540,846,856.80 90.28

5 企业短期融资券 10,093,000.00 0.59

6 中期票据 171,478,000.00 10.05

7 可转债（可交换债） 306,000.00 0.02

8 同业存单 291,670,000.00 17.09

9 其他 - -

10 合计 2,358,412,056.80 138.18

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（份）公允价值（人民占基金资产净值比例
币元） （%）

1 190210 19国开10 1,600,000160,512,000.00 9.40

2 111908017 19中信银行 1,000,00097,920,000.00 5.74
CD017

3 111810545 18兴业银行 1,000,00096,890,000.00 5.68
CD545


4 136301 16龙盛03 700,00070,021,000.00 4.10

5 190205 19国开05 700,00068,565,000.00 4.02

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注:本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
注:本基金本报告期内未投资股指期货。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注：本基金本报告期内未投资国债期货。
5.11投资组合报告附注
5.11.1

报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国证监会及其派出机构、证券交易所立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
5.11.2

本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 222,275.17

2 应收证券清算款 212,717.45

3 应收股利 -

4 应收利息 39,548,369.03

5 应收申购款 -


6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 39,983,361.65

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注:本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。

§6开放式基金份额变动

单位：份

项目 汇添富6月红定期开放债券汇添富6月红定期开放债券
A C

报告期期初基金份额总额 1,688,778,585.98 1,072,683.09

报告期期间基金总申购份额 - -

减:报告期期间基金总赎回份额 - -

报告期期末基金份额总额 1,688,778,585.98 1,072,683.09

注:总申购份额含红利再投份额。

§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况

注:本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

投 持有基金

资 份额比例

者 序号 达到或者 期初 申购 赎回 持有份额 份额占比（%）
类 超过20% 份额 份额 份额

别 的时间区

间

机 2019年4

构 1 月1日至1,193,114,638.06 - -1,193,114,638.06 70.60
2019年6


月30日

2019年4

2 月1日至 388,927,647.48 - - 388,927,647.48 23.02
2019年6

月30日

个 - - - - - - -
人
产品特有风险

1、持有人大会投票权集中的风险

当基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高，其在召开持有人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。

2、巨额赎回的风险

持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额。

3、基金规模较小导致的风险

持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致基金规模较小，基金持续稳定运作可能面临一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责，执行相关投资策略，力争实现投资目标。

4、基金净值大幅波动的风险

持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动。

5、提前终止基金合同的风险

持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致在其赎回后本基金资产规模长期低于5000万元，进而可能导致本基金终止、转换运作方式或与其他基金合并。

§9备查文件目录

9.1备查文件目录

1、中国证监会批准汇添富信用债债券型证券投资基金募集的文件；

2、《汇添富6月红添利定期开放债券型证券投资基金基金合同》；

3、《汇添富6月红添利定期开放债券型证券投资基金托管协议》；

4、基金管理人业务资格批件、营业执照；

5、报告期内汇添富6月红添利定期开放债券型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告；
6、中国证监会要求的其他文件。
9.2存放地点

上海市富城路99号震旦国际大楼20楼汇添富基金管理股份有限公司
9.3查阅方式


投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918查询相关信息。

汇添富基金管理股份有限公司
2019年7月17日
点击查看>>  附件