鹏华尊惠18个月定期开放混合型证券投资
基金 2019 年第 3 季度报告

2019 年 09 月 30 日

基金管理人：鹏华基金管理有限公司

基金托管人：招商银行股份有限公司

报告送出日期：2019 年 10 月 25 日


§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 10 月 24 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2019 年 7 月 1 日起至 2019 年 9 月 30 日止。

§2 基金产品概况

2.1 基金基本情况

基金简称 鹏华尊惠定期开放混合

场内简称 -

基金主代码 005416

前端交易代码 -

后端交易代码 -

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2018 年 03 月 21 日

报告期末基金份额总额 143,160,673.28 份

投资目标 在严格控制风险的基础上，通过定期开放的形式保持适度流动性，
力求取得超越基金业绩比较基准的收益。

投资策略 1、资产配置策略 本基金将通过跟踪考量通常的宏观经济变量（包
括 GDP 增长率、CPI 走势、M2 的绝对水平和增长率、利率水平与走
势等）以及各项国家政策（包括财政、税收、货币、汇率政策等），
并结合美林时钟等科学严谨的资产配置模型，动态评估不同资产大
类在不同时期的投资价值及其风险收益特征，在股票、债券和货币
等资产间进行大类资产的灵活配置。 2、股票投资策略 本基金通

过自上而下及自下而上相结合的方法挖掘优质的上市公司，严选其中安全边际较高的个股构建投资组合：自上而下地分析行业的增长前景、行业结构、商业模式、竞争要素等分析把握其投资机会；自下而上地评判企业的产品、核心竞争力、管理层、治理结构等；并结合企业基本面和估值水平进行综合的研判，严选安全边际较高的个股。 除传统股票投资策略外，本基金通过对定向增发项目的研究，利用增发项目的事件性特征与折价优势，选择能够改善企业经营状况的增发项目进行投资，力争获取超越比较基准的收益。（1）自上而下的行业遴选 本基金将自上而下地进行行业遴选，重点关注行业增长前景、行业利润前景和行业成功要素。对行业增长前景，主要分析行业的外部发展环境、行业的生命周期以及行业波动与经济周期的关系等；对行业利润前景，主要分析行业结构，特别是业内竞争的方式、业内竞争的激烈程度、以及业内厂商的谈判能力等。基于对行业结构的分析形成对业内竞争的关键成功要素的判断，为预测企业经营环境的变化建立起扎实的基础。 （2）自下而上的个股选择 本基金主要从两方面进行自下而上的个股选择：一方面是竞争力分析，通过对公司竞争策略和核心竞争力的分析，选择具有可持续竞争优势的上市公司或未来具有广阔成长空间的公司。就公司竞争策略，基于行业分析的结果判断策略的有效性、策略的实施支持和策略的执行成果；就核心竞争力，分析公司的现有核心竞争力，并判断公司能否利用现有的资源、能力和定位取得可持续竞争优势。 另一方面是管理层分析，在国内监管体系落后、公司治理结构不完善的基础上，上市公司的命运对管理团队的依赖度大大增加。本基金将着重考察公司的管理层以及管理制度。 （3）综合研判 本基金在自上而下和自下而上的基础上，结合估值分析，严选安全边际较高的个股。通过对估值方法的选择和估值倍数的比较，选择股价相对低估的股票。就估值方法而言，基于行业的特点确定对股价最有影响力的关键估值方法（包括PE、PEG、PB、PS、EV/EBITDA等）；就估值倍数而言，通过业内比较、历史比较和增长性分析，确定具有上升基础的股价水平。 （4）定向增发策略 定向增发是

指上市公司向特定投资者（包括大股东、机构投资者、自然人等）非公开发行股票的融资方式。通过精选项目、组合比例控制、决策频率控制和逆向投资理念等手段，在有效控制风险的前提下，投资具有合理折价的增发能够取得明显的超额收益，带来稳健的投资回报。本基金的定向增发策略将投资于定向增发项目，并在锁定期结束后择时卖出，同时投资于一部分增发驱动的二级市场股票增强收益。 具体来说，增发驱动的二级市场股票包括：1）已发布定向增发预案，但尚未完成的上市公司；2）已经完成定向增发，但增发股票仍处于限售期的上市公司；3）定向增发的股票限售期结束，但限售期结束后不超过 6 个月的上市公司。 3、债券投资策略 本基金债券投资将采取久期策略、收益率曲线策略、骑乘策略、息差策略、个券选择策略、信用策略、中小企业私募债投资策略等积极投资策略，灵活地调整组合的券种搭配，精选安全边际较高的个券。（1）久期策略 久期管理是债券投资的重要考量因素，本基金将采用以“目标久期”为中心、自上而下的组合久期管理策略。 （2）收益率曲线策略 收益率曲线的形状变化是判断市场整体走向的一个重要依据，本基金将据此调整组合长、中、短期债券的搭配，并进行动态调整。 （3）骑乘策略 本基金将采用基于收益率曲线分析对债券组合进行适时调整的骑乘策略，以达到增强组合的持有期收益的目的。 （4）息差策略 本基金将采用息差策略，以达到更好地利用杠杆放大债券投资的收益的目的。（5）个券选择策略 本基金将根据单个债券到期收益率相对于市场收益率曲线的偏离程度，结合信用等级、流动性、选择权条款、税赋特点等因素，确定其投资价值，选择定价合理或价值被低估的债券进行投资。 （6）信用策略 本基金通过主动承担适度的信用风险来获取信用溢价，根据内、外部信用评级结果，结合对类似债券信用利差的分析以及对未来信用利差走势的判断，选择信用利差被高估、未来信用利差可能下降的信用债进行投资。 （7）中小企业私募债投资策略 本基金将深入研究发行人资信及公司运营情况，与中小企业私募债券承销券商紧密合作，合理合规合格地进行中小企业私募债券投资。


本基金在投资过程中密切监控债券信用等级或发行人信用等级变
化情况，力求规避可能存在的债券违约，并获取超额收益。 4、资
产支持证券的投资策略 本基金将综合运用战略资产配置和战术资
产配置进行资产支持证券的投资组合管理，并根据信用风险、利率
风险和流动性风险变化积极调整投资策略，严格遵守法律法规和基
金合同的约定，在保证本金安全和基金资产流动性的基础上获得稳
定收益。 5、权证投资策略 本基金通过对权证标的证券基本面的
研究，并结合权证定价模型及价值挖掘策略、价差策略、双向权证
策略等寻求权证的合理估值水平，追求稳定的当期收益。

业绩比较基准 沪深 300 指数收益率×20%+中证全债指数收益率×80%

风险收益特征 本基金属于混合型基金，其预期的风险和收益高于货币市场基金、
债券型基金，低于股票型基金。

基金管理人 鹏华基金管理有限公司

基金托管人 招商银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 鹏华尊惠定期开放混合 A 鹏华尊惠定期开放混合 C

下属分级基金的场内简称 - -

下属分级基金的交易代码 005416 005417

下属分级基金的前端交易代

- -

码
下属分级基金的后端交易代

- -

码
报告期末下属分级基金的份

117,259,445.79 份 25,901,227.49 份

额总额
下属分级基金的风险收益特

风险收益特征同上。 风险收益特征同上。

征
注：无。

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期(2019 年 07 月 01 日 - 2019 年 09 月 30 日)

鹏华尊惠定期开放混合 A 鹏华尊惠定期开放混合 C

1.本期已实现收益 22,875,345.52 3,634,037.08

2.本期利润 21,405,350.91 3,396,531.32

3.加权平均基金份额 0.1193 0.1178
本期利润

4.期末基金资产净值 138,616,323.01 30,385,947.76

5.期末基金份额净值 1.1821 1.1731

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、基金转换费等)，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

鹏华尊惠定期开放混合 A

业绩比较

净值增长 业绩比较

净值增长 基准收益

阶段 率标准差 基准收益 ①－③ ②－④

率① 率标准差

② 率③

④

过去三个月 11.21% 0.73% 1.19% 0.19% 10.02% 0.54%

鹏华尊惠定期开放混合 C

业绩比较

净值增长 业绩比较

净值增长 基准收益

阶段 率标准差 基准收益 ①－③ ②－④

率① 率标准差

② 率③

④

过去三个月 11.08% 0.73% 1.19% 0.19% 9.89% 0.54%

注：业绩比较基准=沪深 300 指数收益率×20%+中证全债指数收益率×80%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较


注：1、本基金基金合同于 2018 年 03 月 21 日生效。2、截至建仓期结束，本基金的各项投资比
例已达到基金合同中规定的各项比例。
3.3 其他指标
注:无。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明

任职日期 离任日期

汤志彦 本 基 金 基 2018-10-27 - 9 年 汤志彦先生，


金经理 国籍中国，理
学硕士，9 年
证券基金从
业经验。历任
SAP 中国研
究院项目经
理，伊藤忠
IT 咨 询 顾
问，国泰君安
证券研究所
研究员，上海
彤源投资有
限公司高级
研究员；2017
年 2 月加盟
鹏华基金管
理有限公司，
曾任绝对收
益投资部基
金经理助理/
资深研究员，
从事投资、研
究工作，现任
绝对收益投
资部基金经
理。2017 年
07 月担任鹏
华弘益混合
基金基金经
理，2017 年
11 月至 2018
年 05 月担任
鹏华兴锐定
期开放混合
基金基金经
理，2017 年
12 月担任鹏
华弘嘉混合
基金基金经
理，2018 年
10 月担任鹏
华尊惠定期
开放混合基
金基金经理。
汤志彦先生


具备基金从
业资格。本报
告期内本基
金基金经理
未发生变动。

李君女士，国
籍中国，经济
学硕士，10
年证券基金
从业经验。历
任平安银行
资金交易部
银行账户管
理岗，从事银
行间市场资
金交易工作；
2010 年 8 月
加盟鹏华基
金管理有限
公司，担任集
中交易室债
券交易员，从
事债券研究、
交易工作。
李君 本 基 金 基 2018-03-21 - 10 年 2013年01月
金经理 至2014年05
月担任鹏华
货币基金基
金经理，2014
年 02 月至
2015年05月
担任鹏华增
值宝货币基
金基金经理，
2015年05月
至2017年02
月担任鹏华
品牌传承混
合基金基金
经理，2015
年 05 月担任
鹏华弘润混
合基金基金
经理，2015
年 05 月至


2017年02月
担任鹏华弘
盛混合基金
基金经理，
2015年05月
至2017年02
月担任鹏华
弘泽混合基
金基金经理，
2015年05月
担任鹏华弘
利混合基金
基金经理，
2015年11月
担任鹏华弘
安混合基金
基金经理，
2016年05月
至2019年06
月担任鹏华
兴利定期开
放混合基金
基金经理，
2016年06月
至2018年08
月担任鹏华
兴华定期开
放混合基金
基金经理，
2016年06月
至2018年08
月担任鹏华
兴益定期开
放混合基金
基金经理，
2016年08月
至2018年05
月担任鹏华
兴盛定期开
放混合基金
基金经理，
2016年09月
至2017年11
月担任鹏华
兴锐定期开


放混合基金
基金经理，
2017年02月
至2018年06
月担任鹏华
兴康定期开
放混合基金
基金经理，
2017年05月
担任鹏华聚
财通货币基
金基金经理，
2017年09月
至2018年05
月担任鹏华
弘锐混合基
金基金经理，
2018年03月
担任鹏华尊
惠定期开放
混合基金基
金经理，2018
年 05 月至
2018年10月
担任鹏华兴
盛混合基金
基金经理，
2018年06月
至2018年08
月担任鹏华
兴康混合基
金基金经理，
2019年06月
担任鹏华科
创 3 年封闭
混合基金基
金经理，2019
年 06 月担任
鹏华兴利混
合基金基金
经理，2019
年 08 月担任
鹏华丰登债
券基金基金
经理。李君女


士具备基金
从业资格。本
报告期内本
基金基金经
理未发生变
动。

注：1. 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理的，任职日期为基金合同生效日。

2. 证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。

4.2 管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明

报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定以及基金合同的约定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合规，不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

报告期内，本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为。

本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易次数为 2 次，主要原因在于指数基金或量化基金成分股交易不活跃导致。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析

展望四季度，我们认为国内宏观经济依然是在下行寻底的过程，但已经被市场充分认识，宏观经济数字阶段性企稳的预期能否达成是四季度市场的关键。其间中美 10 月份新一轮贸易谈判和关税落地情况或将引起市场波动。

考虑到中央政府层面对外部贸易压力和内部经济下行压力，三季度在政策上已出现明显纠偏迹象。我们期待在在财政政策上有所发力，继续推出促进投资和内需方面的相关政策，基建投资适度加码、鼓励居民消费。 金融方面，政策宽容度显著增加，货币环境继续持宽松状态，LPR 报价跟随市场利率缓慢走低，资金供给稳定。整个环境是有利于权益市场的。


我们看到在开年一片悲观气氛中，今年 A 股权益资产出现了显著的上涨，从上半年的集中重
仓防御类的核心资产到中报后风险偏好提升的 TMT 行情。相对应的权益隐含回报率虽然有所下降。但考虑到全球的低利率环境和中国相对优秀的企业经营基本面，我们认为如果四季度权益市场有回落，也是建仓加强配置的良,好时机。 我们仍将坚持性价比的投资策略，不去预测市场的风格，配置估值处于合理位置，业务运行稳定的行业与公司，低配拥挤且股价涨幅过大的板块。债券部分则暂时以 2 年久期的 AAA 级债券为主，同时也积极投资于打新、回购等兼具流动性和收益性的品种以增强收益。
4.5 报告期内基金的业绩表现

鹏华尊惠定开混合 A 组合净值增长率 11.21%;鹏华尊惠定开混合 C 组合净值增长率 11.08%;
同期上证综指涨跌幅为-2.4737%，深证成指涨跌幅为 2.9191%，沪深 300 指数涨跌幅为-0.2891%。4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

无。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（人民币元 ） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 63,577,688.41 35.18

其中：股票 63,577,688.41 35.18

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 25,075,500.00 13.87

其中：债券 25,075,500.00 13.87

资产支持 - -
证券

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资 - -
产

其中：买断式回

购的买入返售金 - -
融资产

7 银行存款和结算 83,495,294.01 46.20
备付金合计

8 其他资产 8,589,782.60 4.75

9 合计 180,738,265.02 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合


代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 - -

C 制造业 20,123,093.81 11.91

D 电力、热力、燃气

及水生产和供应业 2,139,240.40 1.27

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和

邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 1,319,694.00 0.78

I 信息传输、软件和

信息技术服务业 223,129.40 0.13

J 金融业 30,508,222.00 18.05

K 房地产业 4,823,390.00 2.85

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服

务业 813,634.80 0.48

N 水利、环境和公共

设施管理业 3,627,284.00 2.15

O 居民服务、修理和

其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐

业 - -

S 综合 - -

合计 63,577,688.41 37.62

5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：无。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值
比例（％）

1 601398 工商银行 1,819,400 10,061,282.00 5.95

2 601988 中国银行 2,632,200 9,423,276.00 5.58

3 601288 农业银行 2,045,000 7,075,700.00 4.19

4 603129 春风动力 201,000 6,693,300.00 3.96

5 600308 华泰股份 1,324,552 5,510,136.32 3.26

6 600048 保利地产 337,300 4,823,390.00 2.85

7 601009 南京银行 459,600 3,947,964.00 2.34

8 600323 瀚蓝环境 204,700 3,627,284.00 2.15

9 603986 兆易创新 17,300 2,515,074.00 1.49


10 003816 中国广核 562,958 2,139,240.40 1.27

5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 19,994,000.00 11.83

其中：政策性金融债 19,994,000.00 11.83

4 企业债券 5,081,500.00 3.01

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 25,075,500.00 14.84

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值（元）占基金资产净值
比例（％）

1 190206 19 国开 06 200,000 19,994,000.00 11.83

2 143854 18 穗建 01 50,000 5,081,500.00 3.01

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
注：无。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：无。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注：本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策

本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。

5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
5.10.3 本期国债期货投资评价

本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1

华泰股份 山东华泰纸业股份有限公司（以下简称公司）和公司控股股东华泰集团有限公司（以
下简称华泰集团）及相关人员于 2018 年 11 月 27 日收到中国证券监督管理委员会山东监管局（以
下简称山东证监局）下发的《行政监管措施决定书》，具体情况说明如下：

公告指出公司于 2015 年 6 月至 7 月通过非关联方山东大王金泰集团有限公司与华泰热力、华
泰集团发生非经营性资金往来事项，由于山东华泰热力有限公司为公司控股股东华泰集团下属子公司，故公司未按规定履行相应的审议程序和信息披露义务，上述行为违反了《上市公司信息披露管理办法》第二条、第四十八条的相关规定。根据《上市公司信息披露管理办法》第五十九条规定，山东证监局对公司和时任公司董事长李晓亮、总经理、董事会秘书魏文光、财务总监陈国营及控股股东华泰集团采取出具警示函的监管措施，并将相关情况按规定记入证券期货市场诚信档案。

事件发生以来，在监管机构的指导下，公司持续完善相关内控机制，今后公司将进一步加强日常经营管理，依法合规地开展各项业务。目前，公司的经营情况正常并严格遵守相关法律法规和证监会的有关规定，切实保障上市公司的独立性，提高自身规范运作水平，杜绝类似行为的再次发生。

对该证券的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该公司，认为公司的上述违规行为对公司并不产生实质性影响，上述通告对该公司的投资价值不产生重大影响，且该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。
5.11.2

本基金投资的前十名证券没有超出基金合同规定的证券备选库。
5.11.3 其他资产构成

序号 名称 金额（人民币元）

1 存出保证金 110,851.43

2 应收证券清算款 3,798,775.33

3 应收股利 -

4 应收利息 413,715.09

5 应收申购款 4,266,440.75

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 8,589,782.60

5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：无。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明


流通受限部分 流通受限情况

序号 股票代码 股票名称 的公允 占基金资产净值比例（%） 说明

价值（元）

1 003816 中国广核 2,139,240.40 1.27 锁定期股票

5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

项目 鹏华尊惠定期开放混合 A 鹏华尊惠定期开放混合 C

报告期期初基金份额总额 183,092,863.54 29,246,109.98

报告期期间基金总申购份 18,254,394.18 10,005,346.48
额

减:报告期期间基金总赎回 84,087,811.93 13,350,228.97
份额

报告期期间基金拆分变动 - -
份额（份额减少以"-"填列）

报告期期末基金份额总额 117,259,445.79 25,901,227.49

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
注：无。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注： 无。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金
投资 情况

者类 持有基金份额比 期初 申购 赎回 持有份 份额占
别 序号 例达到或者超过 份额 份额 份额 额 比(%)
20%的时间区间

20190701~201909 60,999,0 60,999

机构 1 30 00.00 - - ,000.0 42.61
0

个人 - - - - - - -


产品特有风险

基金份额持有人持有的基金份额所占比例过于集中时，可能会因某单一基金份额持有人大额 赎回而引起基金净值剧烈波动，甚至可能引发基金流动性风险，基金管理人可能无法及时变 现基金资产以应对基金份额持有人的赎回申请，基金份额持有人可能无法及时赎回持有的全
部基金份额。

注：1、申购份额包含基金申购份额、基金转换入份额、场内买入份额、指数分级基金合并份额和红利再投；
2、赎回份额包含基金赎回份额、基金转换出份额、场内卖出份额和指数分级基金拆分份额。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息

无。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

(一)《鹏华尊惠 18 个月定期开放混合型证券投资基金基金合同》；

(二)《鹏华尊惠 18 个月定期开放混合型证券投资基金托管协议》；

(三)《鹏华尊惠 18 个月定期开放混合型证券投资基金 2019 年第 3 季度报告》（原文）。

9.2 存放地点

深圳市福田区福华三路 168 号深圳国际商会中心第 43 层鹏华基金管理有限公司。

9.3 查阅方式

投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅，也可按工本费购买复印件，或通过本基金管理人网站（http：//www.phfund.com.cn）查阅。

投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司，本公司已开通客户服务系统，咨询电话：4006788999。

鹏华基金管理有限公司
2019 年 10 月 25 日
点击查看>>  附件