安信永丰定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 1 季度报告

2017年3月31日

基金管理人：安信基金管理有限责任公司

基金托管人：中国农业银行股份有限公司

报告送出日期：2017年4月22日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年4月20日复核了本

报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2017年1月1日起至2017年3月31日止。

第2页共17页

§2 基金产品概况

基金简称 安信永丰定开债券

交易代码 003273

契约型开放式。本基金以定期开放方式运作，即

采用封闭运作和开放运作交替循环的方式。

本基金的封闭期为基金合同生效日起（包括该

日）或自每一开放期结束之日次日起（包括该日）

基金运作方式 3个月的期间。第一个封闭期为自本基金基金合

同生效日起（包括该日）3个月的期间。第二个

封闭期为自首个开放期结束之日次日起（包括该

日）3个月的期间，以此类推。本基金封闭期内

不办理申购与赎回业务。

基金合同生效日 2016年10月10日

报告期末基金份额总额 670,735,709.94份

在严格控制信用风险的前提下，通过稳健的投资

投资目标 策略，力争为投资者实现超越业绩比较基准的投

资收益。

封闭期内，在组合久期配置上，本基金将遵守投

资组合久期与封闭期适当匹配的原则，确定投资

组合的久期配置。在品种配置上，合理配置并调

整国债、央票、金融债、企业债、公司债等不同

债券类属券种在投资组合中的构成比例。在信用

投资上，采取内外部评级结合的方法，建立信用

投资策略

债券的研究库和投资库，并进行动态调整和维

护，适时调整投资组合。此外，本基金还将投资

于可转换债券、资产支持证券和国债期货等。

开放期内，本基金将主要投资于高流动性的投资

品种以保持较高的组合流动性，减小基金净值的

波动。

第3页共17页

本基金的业绩比较基准：中债总指数（全价）收

业绩比较基准

益率。

本基金为债券型基金，其预期收益水平和预期风

风险收益特征 险水平高于货币市场基金，低于混合型基金和股

票型基金。

基金管理人 安信基金管理有限责任公司

基金托管人 中国农业银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 安信永丰定开债券A 安信永丰定开债券C

下属分级基金的交易代码 003273 003274

报告期末下属分级基金的份额总额 528,481,033.03份 142,254,676.91份

第4页共17页

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（ 2017年1月1日－2017年3月31日）

安信永丰定开债券A 安信永丰定开债券C

1．本期已实现收益 90,101.13 -89,532.91

2．本期利润 816,356.10 168,407.41

3．加权平均基金份额本期利润 0.0015 0.0011

4．期末基金资产净值 521,967,704.79 140,350,577.12

5．期末基金份额净值 0.9877 0.9866

注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动损益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

安信永丰定开债券A

净值增长 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收

阶段 ①－③ ②－④

率① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④

过去三个

0.06% 0.06% -1.45% 0.10% 1.51% -0.04%

月

安信永丰定开债券C

净值增长 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收

阶段 ①－③ ②－④

率① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④

过去三个

0.00% 0.06% -1.45% 0.10% 1.45% -0.04%

月

注：业绩比较基准=中债总指数（全价）收益率。

第5页共17页

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率

变动的比较

第6页共17页

注：1、本基金的建仓期为2016年10月10日至2017年04月09日，截至报告期末基金尚未完成

建仓。

2、本基金基金合同生效日为2016年10月10日。图示日期为2016年10月10日至2017年3月

31日。

第7页共17页

§4 管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理期限 证券从业

姓名 职务 说明

任职日期 离任日期 年限

杨凯玮先生，台湾大学土木

工程学、新竹交通大学管理

学双硕士。历任台湾国泰人

寿保险股份有限公司研究

员，台湾新光人寿保险股份

有限公司投资组合高级专

员，台湾中华开发工业银行

股份有限公司自营交易员，

台湾元大宝来证券投资信

托股份有限公司基金经理，

本基金

台湾宏泰人寿保险股份有

的基金

限公司科长，华润元大基金

经理、固 2016年10

杨凯玮 - 11 管理有限公司固定收益部

定收益月10日

总经理，安信基金管理有限

部总经

责任公司固定收益部基金

理

经理。现任安信基金管理有

限责任公司固定收益部总

经理。现任安信现金管理货

币市场基金、安信现金增利

货币市场基金、安信安盈保

本混合型证券投资基金、安

信新目标灵活配置混合型

证券投资基金、安信保证金

交易型货币市场基金的基

金经理。

第8页共17页

眭芳韫女士，经济学、理学

双学士。2005年至2008年

在中国光大银行股份有限

公司深圳分行任资金部交

易员、2008至2015年在中

国银行股份有限公司总行

本基金

2017年2 任金融市场总部投资经理、

眭芳韫 的基金 - 12

月17日 自2015年9月加入安信基

经理

金管理有限责任公司。曾任

固定收益部投资经理。现任

固定收益部基金经理。现

任安信永丰定期开放债券

型证券投资基金的基金经

理。

注：1、此处的“任职日期”、“离任日期”根据公司决定的公告（生效）日期填写。

2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券从业人员范围的相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。

第9页共17页

4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

4.4报告期内基金投资策略和运作分析

2017年一季度债市继续调整,不过跌幅较去年四季度明显缩小。以国开债为例,2017年一季度

1年期和10年期品种分别上行37BP和38BP,曲线平坦化上行。

趋势来看,一季度的下跌主要归在1月,2月和3月以震荡为主。受货币政策转向稳健中性,MLF

利率、OMO利率上调超预期冲击,10年国开从年初开始一路上行,最终在2月7日达到4.19%的短

期高点。尔后,公开市场再现净投放,TLF等传言带动下,投资者对货币政策的悲观预期有所修正,

国债期货大涨带动现券小幅回落,160213在2月下旬回落到4.04%左右的位置。进入3月后,市场

情绪转弱10年国开再度碰到4.2%的高位。不过冲高的时间并不长,在2月CPI大幅低于预期、房

地产调控升级等利好刺激下,现券再度小幅回落。

一季度5年AA+中票信用利差上行20BP,AA级上行4BP。与去年四季度相比,信用利差上行的

幅度缩窄的更加明显。

趋势来看,信用利差的扩大主要集中在1月中旬至2月上旬。2月下旬至今,信用利差震荡略

微下行。整体来看,信用利差小幅扩大,信用债依然表现为熊市越熊。至于一季度信用利差调整幅度大幅缩窄,应与信用债收益率已经较接近贷款利率有关。

资金面方面，我们觉得紧缩预期难消。一方面货币政策转向，宽松周期结束。另一方面在金融去杠杆的大背景下，MPA监管从严，CD纳入同业负债，整个银行系统监管升级，对流动性也会造成一定影响。同时经济继续探底。我们觉得债市一季度可能是震荡行情，建议维持低杠杆，低久期，并择机进行利率债波段操作。

4.5报告期内基金的业绩表现

截至2017年03月31日，本基金A类份额净值为0.9877元，本报告期份额净值增长率为0.06%，

同期业绩比较基准增长率为-1.45%。截至2017年03月31日，本基金C类份额净值为0.9866元，

本报告期份额净值增长率为0.00%，同期业绩比较基准增长率为-1.45%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本报告期内，本基金未出现连续20个工作日基金份额持有人不满200人或基金资产净值低于

5000万元人民币的情形。

第10页共17页

§5 投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 - -

其中：股票 - -

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 784,964,645.38 95.36

其中：债券 784,964,645.38 95.36

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售

- -

金融资产

7 银行存款和结算备付金合计 27,781,889.39 3.38

8 其他资产 10,380,738.15 1.26

9 合计 823,127,272.92 100.00

注：本基金本报告期末未持有股票。

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.3报告期末按行业分类的境内股票投资组合

本基金本报告期末未持有境内股票。

5.3.1报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有港股通股票。

5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

本基金本报告期末未持有股票。

第11页共17页

5.5报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 - -

其中：政策性金融债 - -

4 企业债券 393,539,669.20 59.42

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 127,055,000.00 19.18

7 可转债（可交换债） 23,214,976.18 3.51

8 同业存单 241,155,000.00 36.41

9 其他 - -

10 合计 784,964,645.38 118.52

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

占基金资产净值

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）

比例（％）

16杭州银行

1 111681045 1,000,000 95,950,000.00 14.49

CD192

2 112283 15西部02 500,000 49,565,000.00 7.48

3 112475 16万丰01 500,000 49,550,000.00 7.48

4 112479 16珠海债 500,000 49,360,000.00 7.45

5 136857 16重汽01 500,000 49,000,000.00 7.40

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明

细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

第12页共17页

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.10.1本期国债期货投资政策

本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等，本基金暂不参与国债期货交易。

5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有国债期货合约。

5.10.3本期国债期货投资评价

本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等，本基金暂不参与国债期货交易。

5.11投资组合报告附注

5.11.1

报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.11.2

本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。

5.11.3其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 23,325.37

第13页共17页

2 应收证券清算款 968,895.66

3 应收股利 -

4 应收利息 9,388,517.12

5 应收申购款 -

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 10,380,738.15

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例（％）

1 113010 江南转债 7,984,376.40 1.21

2 110033 国贸转债 5,974,170.90 0.90

3 113009 广汽转债 2,422,000.00 0.37

4 127003 海印转债 2,133,000.00 0.32

5 120001 16以岭EB 1,844,332.00 0.28

6 110030 格力转债 1,612,200.00 0.24

7 128010 顺昌转债 1,165,900.00 0.18

8 113012 骆驼转债 78,996.88 0.01

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末未持有股票。

第14页共17页

§6 开放式基金份额变动

单位：份

项目 安信永丰定开债券A 安信永丰定开债券C

报告期期初基金份额总额 626,634,279.68 173,289,264.72

报告期期间基金总申购份额 51,491.26 -

减:报告期期间基金总赎回份额 98,204,737.91 31,034,587.81

报告期期间基金拆分变动份额（份额减

- -

少以"-"填列）

报告期期末基金份额总额 528,481,033.03 142,254,676.91

注：总申购份额含红利再投和转换入份额，总赎回份额含转换出份额。

第15页共17页

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

本报告期内本基金管理人未运用固有资金投资本基金。

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内，基金管理人不存在申购、赎回或买卖本基金的情况。

第16页共17页

§8 备查文件目录

8.1备查文件目录

1、中国证监会核准安信永丰定期开放债券型证券投资基金募集的文件；

2、《安信永丰定期开放债券型证券投资基金基金合同》；

3、《安信永丰定期开放债券型证券投资基金托管协议》；

4、《安信永丰定期开放债券型证券投资基金招募说明书》；

5、中国证监会要求的其他文件。

8.2存放地点

安信基金管理有限责任公司

地址：中国广东省深圳市福田区莲花街道益田路6009号新世界商务中心36层

8.3查阅方式

上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到安信基金管理有限责任公司查阅。

投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。

客户服务电话：4008-088-088

网址：http://www.essencefund.com

安信基金管理有限责任公司

2017年4月22日

第17页共17页
点击查看>>  附件