南方全球精选配置证券投资基金 2010 年年度报告


2010 年 12 月 31 日




基金管理人：南方基金管理有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

报告送出日期：2011 年 3 月 29 日
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§1 重要提示及目录

1.1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，

并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以

上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2011 年 3 月 25 日复核了本

报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核

内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本

基金的招募说明书及其更新。

本报告期自 2010 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。




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1.2 目录
§1 重要提示及目录...................................................................................................................................2
1.1 重要提示......................................................................................................................................2
1.2 目录..............................................................................................................................................3
§2 基金简介...............................................................................................................................................5
2.1 基金基本情况..............................................................................................................................5
2.2 基金产品说明..............................................................................................................................5
2.3 基金管理人和基金托管人..........................................................................................................6
2.4 境外投资顾问和境外资产托管人 ..............................................................................................6
2.5 信息披露方式..............................................................................................................................6
2.6 其他相关资料..............................................................................................................................6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况...............................................................................7
3.1 主要会计数据和财务指标..........................................................................................................7
3.2 净值表现......................................................................................................................................7
3.3 过去三年基金的利润分配情况..................................................................................................9
§4 管理人报告.........................................................................................................................................10
4.1 基金管理人及基金经理情况....................................................................................................10
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................12
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................12
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................12
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................14
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................14
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ....................................................................16
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................16
§5 托管人报告.........................................................................................................................................17
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................17
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........17
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................17
§6 审计报告.............................................................................................................................................18
6.1 审计报告基本信息....................................................................................................................18
6.2 审计报告的基本内容................................................................................................................18
§7 年度财务报表.....................................................................................................................................19
7.1 资产负债表................................................................................................................................19
7.2 利润表........................................................................................................................................21
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................22
7.4 报表附注....................................................................................................................................24
§8 投资组合报告.....................................................................................................................................49
8.1 期末基金资产组合情况............................................................................................................49
8.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布 ............................................................49
8.3 期末按行业分类的权益投资组合 ............................................................................................50
8.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细 ................................51
8.5 报告期内权益投资组合的重大变动 ........................................................................................57
8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合 ............................................................................58
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ............................58
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8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................58
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 ................59
8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 ..........................60
8.11 投资组合报告附注 ..................................................................................................................61
§9 基金份额持有人信息.........................................................................................................................62
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................62
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 ........................................................62
§10 开放式基金份额变动.......................................................................................................................63
§11 重大事件揭示...................................................................................................................................64
11.1 基金份额持有人大会决议 ......................................................................................................64
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ......................................64
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ..........................................................64
11.4 基金投资策略的改变 ..............................................................................................................65
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ..................................................................................65
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ..................................................65
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ..............................................................................66
11.8 其他重大事件..........................................................................................................................70
§12 备查文件目录...................................................................................................................................73
12.1 备查文件目录..........................................................................................................................73
12.2 存放地点..................................................................................................................................73
12.3 查阅方式..................................................................................................................................73




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§2 基金简介

2.1 基金基本情况

基金名称 南方全球精选配置证券投资基金
基金简称 南方全球精选配置(QDII-FOF)
基金主代码 202801
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2007 年 9 月 19 日
基金管理人 南方基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 20,255,383,931.69 份
基金合同存续期 不定期
注：本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方全球”。

2.2 基金产品说明
投资目标 通过基金全球化的资产配置和组合管理，实现组合资产的分散化投资，在
降低组合波动性的同时，实现基金资产的最大增值。
投资策略 本基金在基金资产的配置上采取战略性资产配置和战术性资产配置相结
合的配置策略，在有效分散风险的基础上，提高基金资产的收益。
1、战略性资产配置策略（Strategic Asset Allocation）
在宏观经济与地区经济分析、掌握全球经济趋势的基础上，通过量化分析，
确定资产种类 (Asset Class)与权重，并定期进行回顾和动态调整。
2、战术性资产配置策略（Tactical Asset Allocation）
在成熟市场和新兴市场中根据不同国家和地区经济发展及证券市场的发
展变化对资产进行国家及区域配置，在不同国家的配置比例上采用“全球
资产配置量化”模型进行配置和调整。由于短期市场会受到一些非理性或
者非基本面因素的影响而产生波动，基金经理将根据对不同因素的研究与
判断，对基金投资组合进行调整，以降低投资组合的投资风险。
本基金的大部分资产将投资于 ETF 基金、股票型基金和在香港市场投资于
公开发行、上市的股票。利用定量和定性的方式筛选基金，在香港市场的
选股策略的主要标准：
市场及行业地位（market position）、估值（intrinsic value）、盈利预
期（earning surprise）、和良好的趋势（investment trend）。
业绩比较基准 60%×MSCI 世界指数（MSCI World Index）+40%×MSCI 新兴市场指数（MSCI
Emerging Markets Index）。
风险收益特征 本基金为基金中基金，属于中等偏高预期风险和预期收益的证券投资基金
品种，其预期风险和收益水平低于全球股票型基金、高于债券基金及货币
市场基金。




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2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 南方基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
姓名 鲍文革 赵会军
联系电话 0755-82763888 010-66105799
信息披露负责人
电子邮箱 manager@southernfund.co custody@icbc.com.cn
m
客户服务电话 400-889-8899 95588
传真 0755-82763889 010-66105798
注册地址 深圳市福田中心区福华一 北京市西城区复兴门内大街 55
路六号免税商务大厦塔楼 号
31、32、33 层整层
办公地址 深圳市福田中心区福华一 北京市西城区复兴门内大街 55
路六号免税商务大厦塔楼 号
31、32、33 层整层
邮政编码 518048 100140
法定代表人 吴万善 姜建清



2.4 境外投资顾问和境外资产托管人

项目 境外资产托管人

英文 The Bank of New York Mellon
名称
中文 纽约梅隆银行有限公司
注册地址 One Wall Street New York, NY10286
办公地址 One Wall Street New York, NY10286
邮政编码 10286



2.5 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.nffund.com
基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址



2.6 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所有限公司 上海湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼
注册登记机构 南方基金管理有限公司 深圳市福田中心区福华一路六号免税
商务大厦塔楼 31、32、33 层整层

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§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2010 年 2009 年 2008 年
本期已实现收益 855,621,219.35 2,084,989,803.97 -10,517,341,434.07
本期利润 251,558,388.42 5,104,775,256.40 -11,136,510,743.67
加权平均基金份额本期利润 0.0115 0.2099 -0.4089
本期加权平均净值利润率 1.62% 33.45% -56.29%
本期基金份额净值增长率 1.89% 39.55% -43.33%
3.1.2 期末数据和指标 2010 年 2009 年 2008 年
期末可供分配利润 -6,156,058,563.16 -7,887,754,093.77 -11,820,545,867.94
期末可供分配基金份额利润 -0.3039 -0.3436 -0.4686
期末基金资产净值 15,299,039,906.64 17,013,981,966.24 13,406,223,824.17
期末基金份额净值 0.755 0.741 0.531
3.1.3 累计期末指标 2010 年 2009 年 2008 年
基金份额累计净值增长率 -24.50% -25.90% -46.90%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣

除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低

数（为期末余额，不是当期发生数）。

3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要

低于所列数字。



3.2 净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
份额净值 业绩比较 业绩比较基
份额净值
阶段 增长率标 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④
增长率①
准差② 率③ 准差④
过去三个月 4.43% 0.92% 6.76% 0.79% -2.33% 0.13%
过去六个月 15.27% 0.84% 21.57% 0.82% -6.30% 0.02%
过去一年 1.89% 1.06% 10.79% 1.05% -8.90% 0.01%
过去三年 -19.42% 1.42% -16.66% 1.74% -2.76% -0.32%
自基金合同
-24.50% 1.41% -16.60% 1.69% -7.90% -0.28%
生效起至今




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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较




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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较




注：本基金基金合同生效日为 2007 年 9 月 19 日，合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自

然年度进行折算。

3.3 过去三年基金的利润分配情况

无。




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§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

南方基金管理有限公司是经中国证监会证监基字[1998]4 号文批准，由南方证券有限公司、

厦门国际信托投资公司、广西信托投资公司共同发起设立。2000 年，经中国证监会证监基金字

[2000]78 号文批准进行了增资扩股，注册资本达到 1 亿元人民币。2005 年，经中国证监会证监基

金字[2005]201 号文批准进行增资扩股，注册资本达 1.5 亿元人民币。2010 年，经证监许可

[2010]1073 号文核准深圳市机场（集团）有限公司将其持有的 30%股权转让给深圳市投资控股有

限公司。目前股权结构：华泰证券股份有限公司 45%、深圳市投资控股有限公司 30%、厦门国际信

托有限公司 15%及兴业证券股份有限公司 10%。

截至报告期末，公司管理资产规模达 1,800 多亿元，管理 2 只封闭式基金——基金开元、基

金天元；24 只开放式基金——南方稳健成长基金、南方宝元债券型基金、南方避险增值基金、南

方现金增利基金、南方积极配置基金、南方高增长基金、南方多利增强债券型基金、南方稳健成

长贰号基金、南方绩优成长基金、南方成份精选基金、南方隆元产业主题基金、南方全球精选配

置基金（QDII 基金）、南方盛元红利股票型基金、南方优选价值股票型基金、南方恒元保本混合

型基金、南方沪深 300 指数基金、南方中证 500 指数基金、深证成份交易型开放式指数基金、南

方深证成份交易型开放式指数基金联接基金、南方策略优化股票型基金、中证南方小康产业交易

型开放式指数基金、中证南方小康产业交易型开放式指数基金联接基金、南方广利回报债券型基

金和南方金砖四国指数基金（QDII 基金）；以及多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。




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4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理(助 证券
姓名 职务 理)期限 从业 说明
任职日期 离任日期 年限
谢伟鸿 本 基 金 2007 年 9 月 2010 年 2 月 15 年 财务管理硕士，持有台湾证券、期
的 基 金 19 日 12 日 货及信托业同业工会颁发的证券商
经理，国 高级业务员、期货业务员及信托业
际 业 务 务员资格。曾任职于台湾开发国际
部 执 行 投资公司、中国信托商业银行、富
总监 邦保险公司、台湾新光证券投资信
托公司，负责海外投资管理。2007
年加入南方基金管理，任国际业务
部执行总监，2007 年 9 月至 2010 年
2 月，任南方全球基金经理。
李浩东 本 基 金 2008 年 4 月 2010 年 5 月 9年 理工学博士，哈佛大学医学院博士
的 基 金 8日 19 日 后，通过美国证券代表、投资顾问、
经理 证券代理人考试。曾担任美国
Friedaman Billing and Ramsey
（FBR）公司、 EJF 投资公司的基金
经理，2007 年加入南方基金，2008
年 4 月至 2010 年 5 月，任南方全球
基金经理。
黄 亮 本 基 金 2009 年 6 月 - 10 年 北京大学工商管理硕士，9 年证券从
的 基 金 25 日 业经历，具有基金从业资格。曾任
经理 职于招商证券股份有限公司、天华
投资有限责任公司，2005 年加入南
方基金国际业务部，负责 QD II 产
品设计及国际业务开拓工作，2007
年 9 月至 2009 年 5 月，担任南方全
球基金经理助理；2009 年 6 月至今，
担任南方全球基金经理；2010 年 12
月至今，任南方金砖基金经理。
徐明宇 本 基 金 2010 年 4 月 - 13 年 CFA（注册金融分析师），美国斯坦
的 基 金 1日 福大学工商管理硕士，普林斯顿大
经理 学化学硕士。曾获得美国证券及期
货从业资格，具有中国基金从业资
格。曾先后担任美国雷曼兄弟公司
对冲基金部研究员、美国银行自营
部投资经理、美国 RTIMC 对冲基金
投资经理。2008 年加入南方基金，
负责海外市场研究；2009 年 6 月至
2010 年 2 月，任国际业务部 QDII 专
户投资经理。2010 年 4 月至今，任
南方全球基金经理。
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注：1、对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离职日期”为根据公司决

定确定的解聘日期，对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司

决定确定的聘任日期和解聘日期。

2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。



4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运

作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》和《证券投资基金信息披露管理办法》等有关法律

法规及各项实施准则、《南方全球精选配置证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，

本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人

谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金持有人利益。基金的投资范

围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。



4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善

相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗

下管理的所有基金和投资组合。



4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较

本基金管理人没有管理与本基金投资风格相似的其他投资组合。



4.3.3 异常交易行为的专项说明

本基金于本报告期内不存在异常交易行为。



4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

2010 年可以分成两个主要阶段：上半年为不确定调整阶段，下半年为美联储第二轮量化宽松

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政策所激发的上涨阶段。在经历了 2009 年全球股市触底反弹的行情后，投资者需要 2010 年能证

实各国极端救市政策是有效的。一季度，中国香港市场领先其它市场在宏观调控的背景下开始调

整。进入二季度后，希腊引发了欧洲主权债务危机，欧洲股市和欧元进入了熊市。同时美国经济

数据出现疲软，使得投资者信心显著下滑，市场聚焦在全球经济二次探底的风险上，全球股市进

入了不同程度的调整。三季度，欧元区救助计划出台，欧洲市场得以暂时企稳。在就业情况继续

恶化的威胁下，美联储也在三季度向市场转递了其将不惜一切代价救市的决心。美联储的具体行

动是实施第二轮量化宽松政策，即买入 6500 亿美国国债。同时，中国在全球经济数据疲软的影响

下，也暂时放松了宏观调控的力度。经济前景好转、市场流动性泛滥和低利率的利好组合大幅提

振了投资者的信心和风险偏好。全球各类资产价格在三季度大幅上涨。尽管欧洲主权债务危机在

四季度出现了反复，这轮上涨行情一直持续到了年底。

印度尼西亚、泰国等新兴市场 2010 年的表现令人瞩目。主要是因为美联储、欧洲央行和日本

央行向市场注入的流动性源源不断的流入了新兴市场。投资者认为新兴市场国家有较高的增长潜

力，较少的负债，同时新兴市场相对于成熟市场的利差较高，股市估值也相对便宜，而在今后很

长的时间里对于新兴市场的资产配置也会随着其经济快速成长而不断提高。所以，2010 年有接近

1000 亿美金的新资金在流入了新兴市场股票基金，接近 550 亿美金的新资金流入了新兴市场债券

基金。这为新兴市场跑赢成熟市场近 7 个百分点奠定了基础。

从行业来看，对经济增长敏感的周期性行业在 2010 年继续跑赢大市，可选消费、工业和原材

料行业的回报名列前茅，而医疗保健、公共事业和金融行业的回报则落后较多。

在去年的年报的展望里，本基金管理团队认为 2010 年全球经济将会继续复苏，各国的极端救

市政策将逐步退出，新兴市场经济会有较快的增长。金融资产在经济增长同时利率较低的环境下

将会有较好的表现。我们还认为 2010 年就是“危机处理”年，就是说各国政府要寻找新的经济增

长点和合理的经济手段来消化系统中过量的债务问题。国家债务在相当长的一段时间里会成为市

场纠结的主题。如果处理不当，市场会再现大幅震荡，从而带来较好的投资机会。同时我们 2010

年更偏好新兴市场。回顾 2010 年，我们对全球宏观经济走势的判断是基本正确的。全年，基金保

持了较高仓位投资在股票和股票基金上，确保了基金没有错过市场主要上涨波段。

2010 年中国市场的表现相当令人失望，MSCI 中国指数仅上涨 0.99%。大量市场融资和担心宏

观调控是市场表现不好的主因。从估值来看，MSCI 中国已经低于其历史平均水平，在全球范围内

也是较便宜的，而中国经济的增长却是世界最高的之一。我们对于中国市场的长期回报仍充满信

心。

我们在 2010 年对海外投研团队做了较大的充实和提高，其效果也正在逐渐显现，我们坚信只

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要我们继续遵循的长期、稳健的投资策略，深入细致地做好我们的研究工作，把握好投资机会，

我们就一定能逐步提高基金的业绩，为投资人创造优异的回报。

4.4.2 报告期内基金的业绩表现

本基金 2010 年年度净值增长 1.89%，基金基准增长为 10.79%。



4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

展望 2011 年，全球股票的隐含风险溢价仍处于较高的水平，相对于债券的低利率，仍有较好

的投资价值。回顾 2007 年以来的这轮牛熊市转换，尽管我们经历的金融危机是二战后最严重的，

市场的表现，无论从持续时间或是反弹幅度来看，基本是和历史规律相吻合的。那么 2011 年很有

可能成为股市反弹的第三年，也就是牛市逐步进入下半场的阶段。但是，世界经济的不平衡仍处

于悬而不决的状况，应对金融危机和经济衰退而采取的紧急政策的长期副作用还是很大的未知数。

各国政府的政策取向越来越急功近利。各国之间、各阶层和利益集团之间的矛盾摩擦日益激化。

其后果将体现在资本市场的波动性在经历了两年的下降后可能会在 2011 年大幅上升。所以我们对

全球股票市场仍保持谨慎乐观。在主要市场里，美国经济增长加速、失业率稳步下降、美联储保

持宽松货币政策、企业盈利恢复到危机前水平，都对美国股市有正面影响，也美国股市也最有可

能在 2011 年投给资者惊喜。被债务和欧元问题所困扰的欧洲市场也因为估值便宜可能成为反向投

资较好的标的。而绝大部分的新兴市场，尽管经济增长和财政保持良好状况，必须和流动性溢出

所引发的通胀风险和资产泡沫风险做不停的斗争，市场震荡向上的可能性较大。在这样复杂的投

资环境下，本基金管理团队将在新的一年里，继续遵循的长期、稳健、价值投资的理念，继续加

深研究的层次，加大研究的力度，努力挖掘投资机会，为投资者创造更好的回报，尽早使基金回

归面值。



4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

本报告期内，本基金管理人坚持一切从规范运作、防范风险、保护基金持有人利益出发，依

照公司内部控制的整体要求，继续致力于内控机制的完善，加强内部风险的控制与防范，确保各

项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。公司监察稽核部门按照规定的权限和程

序，通过实时监控、现场检查、重点抽查和人员询问等方法，独立地开展基金运作和公司管理的

合规性稽核，发现问题及时提出改进建议并督促业务部门进行整改，同时定期向董事会和公司管

理层出具监察稽核报告。

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本报告期内，本基金管理人内部监察稽核主要工作如下：

（1）进一步完善公司各项内部管理制度

本年度监察稽核部加强公司各项内部管理制度的制订、修订工作，对公司各业务部门的内部

控制制度提出修改意见和建议，并关注制度的健全性和有效性，进一步完善了公司内控制度，达

到更好地防范风险的目的。

（2）内部审计和开展 SAS70 国际专项认证工作

按照证监会的要求对公司投资、研究、交易、信息技术、基金会计、注册登记、人力资源、

基金销售等主要业务进行定期稽核工作。同时，对投资研究、信息技术、基金直销、后台运营等

相关业务开展了专项稽核工作，检查业务开展的合规性和制度执行的有效性等。 本年度，本公司

聘请普华永道会计师事务所，对公司的内控建设进行 SAS70 国际专项认证工作。

（3）采取事前防范、事中控制和事后监督等三阶段工作，加强了对日常投资运作的管理和监

控，保证投资遵循既定的投资决策程序与业务流程，基金投资组合及个股投资符合比例控制的要

求，严格执行分级授权制度，保证基金投资独立、公平。

（4）继续做好反商业贿赂工作，从源头上控制销售风险

本年度，我公司积极开展反商业贿赂工作，对公司旗下基金的代销、直销业务进行自查，此

项工作有利于更好地控制销售风险。

（5）对各业务部门进行了相关法律法规培训和职业道德培训

本年度，我公司采取外聘专家和内部专业人士相结合的方式，对各业务部门进行了相关法律

法规培训和职业道德培训，进一步提高了我司从业人员的合规素质和职业道德修养。

（6）全面参与新产品设计、新业务拓展工作，负责日常合同审查，监督客户投诉处理。积极

参与证监会新规定出台前的讨论并提出修改建议。

（7）信息披露和投资者关系管理工作

完成各基金及公司的各项信息披露工作，保证所披露信息的真实性、准确性和完整性；重视

媒体监督和投资者关系管理工作。

通过以上工作的开展，在本报告期内本基金运作过程中未发生禁止性关联交易、内幕交易，

也不存在本基金管理人管理的各基金之间的违规交叉交易，基金运作整体合法合规。在今后的工

作中，本基金管理人承诺将坚持诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，不断提高内部

监察稽核工作的科学性和有效性，努力防范各种风险，为基金持有人谋求最大利益。




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4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相

关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律

法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在

0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务

机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立

了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括督察长、数量化投资部总监、监察稽核总

监及基金会计负责人等。其中，超过三分之二以上的人员具有 10 年以上的基金从业经验，且具有

风控、合规、会计方面的专业经验。同时，根据基金管理公司制订的相关制度，负责估值工作决

策和执行的机构成员中不包括基金经理。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。



4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

本基金合同约定，本基金的收益分配原则为：在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每

年收益分配次数最多为 12 次，全年分配比例不得低于年度可供分配收益的 60%，若基金合同生效

不满 3 个月可不进行收益分配；本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资人可

选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资者不

选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配；

基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配；基金收益分配后基金份额净值

不能低于面值；每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。

根据上述收益分配原则，本报告期本基金不符合基金合同约定的收益分配条件，未有收益分

配事项。本基金将在满足分红条件的情况下安排分红。




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§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

2010 年，本基金托管人在对南方全球精选配置证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证券

投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行

为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

2010 年，南方全球精选配置证券投资基金的管理人——南方基金管理有限公司在南方全球精

选配置证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开

支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合

同的规定进行。本报告期内，南方全球精选配置证券投资基金未进行利润分配。

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人依法对南方基金管理有限公司编制和披露的南方全球精选配置证券投资基金 2010

年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了

核查，以上内容真实、准确和完整。




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§6 审计报告

6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2011)第 20315 号

6.2 审计报告的基本内容

审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 南方全球精选配置证券投资基金全体基金份额持有人：
引言段 我们审计了后附的南方全球精选配置证券投资基金(以下简称“南方全球精
选配置基金”)的财务报表，包括 2010 年 12 月 31 日的资产负债表、2010
年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。
管理层对财务报表的 一、管理层对财务报表的责任
责任段 按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会发布的有关规定及允许的基
金行业实务操作编制财务报表是南方全球精选配置基金的基金管理人南方
基金管理有限公司管理层的责任。这种责任包括：(1)设计、实施和维护与
财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致
的重大错报；(2)选择和运用恰当的会计政策；(3)作出合理的会计估计。
注册会计师的责任段 二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照
中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则
要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在
重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。
选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财
务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制
相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性
发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基
础。
审计意见段 三、审计意见
我们认为，上述财务报表已经按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示
的中国证券监督管理委员会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编
制，在所有重大方面公允反映了南方全球精选配置基金 2010 年 12 月 31 日
的财务状况以及 2010 年度的经营成果和基金净值变动情况。
注册会计师的姓名 薛 竞
陈 熹
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所有限公司
会计师事务所的地址 中国 上海市
审计报告日期 2011 年 3 月 25 日

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§7 年度财务报表

7.1 资产负债表

会计主体： 南方全球精选配置证券投资基金

报告截止日：2010 年 12 月 31 日

单位：人民币元
本期末 上年度末
资 产 附注号
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 394,379,094.44 624,246,239.89
结算备付金 2,886,363.64 -
存出保证金 1,914.59 1,981.08
交易性金融资产 7.4.7.2 14,597,694,390.99 16,431,138,000.07
其中：股票投资 5,020,219,990.90 5,718,233,933.42
基金投资 9,577,474,400.09 10,712,904,066.65
债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 85,502,000.00 621,000.00
买入返售金融资产 7.4.7.4 220,000,000.00 -
应收证券清算款 89,945,241.60 12,937,020.01
应收利息 7.4.7.5 104,931.25 45,615.72
应收股利 11,674,867.58 3,876,731.59
应收申购款 330,498.88 958,114.48
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计 15,402,519,302.97 17,073,824,702.84




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本期期末 上年度末
负债和所有者权益 附注号
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 44,995,294.70 -
应付赎回款 30,296,448.88 28,459,030.17
应付管理人报酬 23,998,064.82 26,832,411.30
应付托管费 3,891,578.09 4,351,201.83
应付销售服务费 - -
应付交易费用 7.4.7.7 1,869.45 -
应交税费 - -
应付利息 - -
应付利润 - -
其他负债 296,140.39 200,093.30
递延所得税负债 7.4.7.8 - -
负债合计 103,479,396.33 59,842,736.60
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 20,255,383,931.69 22,953,445,721.08
未分配利润 7.4.7.10 -4,956,344,025.05 -5,939,463,754.84
所有者权益合计 15,299,039,906.64 17,013,981,966.24
负债和所有者权益总计 15,402,519,302.97 17,073,824,702.84
注：报告截止日 2010 年 12 月 31 日，基金份额净值 0.755 元，基金份额总额 20,255,383,931.69

份。




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7.2 利润表

公告主体：南方全球精选配置证券投资基金

本报告期：2010 年 1 月 1 日 至 2010 年 12 月 31 日
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项 目 附注号 2010 年 1 月 1 日至 2009 年 1 月 1 日至
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
一、收入 639,987,856.17 5,514,512,683.93
1.利息收入 5,166,378.61 2,303,868.91
其中：存款利息收入 7.4.7.11 1,603,001.87 2,274,969.65
债券利息收入 - -
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 3,563,376.74 28,899.26
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） 1,268,852,527.61 2,496,561,681.12
其中：股票投资收益 7.4.7.12 177,605,995.78 1,257,854,472.39
基金投资收益 7.4.7.13 753,357,168.76 1,016,906,060.36
债券投资收益 - -
资产支持证券投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.14 86,743,251.29 -14,332,643.92
股利收益 7.4.7.15 251,146,111.78 236,133,792.29
3.公允价值变动收益（损失以“-” 7.4.7.16 -604,062,830.93 3,019,785,452.43
号填列）
4.汇兑收益（损失以"－"号填列） -30,530,963.73 -5,249,553.30
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.17 562,744.61 1,111,234.77
减：二、费用 388,429,467.75 409,737,427.53
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 286,986,277.42 281,660,306.74
2．托管费 7.4.10.2.2 46,538,315.19 45,674,644.28
3．销售服务费 - -
4．交易费用 7.4.7.18 53,651,971.65 80,798,070.25
5．利息支出 - -
其中：卖出回购金融资产支出 - -
6．其他费用 7.4.7.19 1,252,903.49 1,604,406.26
三、利润总额（亏损总额以“-”号 251,558,388.42 5,104,775,256.40
填列）
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 251,558,388.42 5,104,775,256.40




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7.3 所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：南方全球精选配置证券投资基金

本报告期：2010 年 1 月 1 日 至 2010 年 12 月 31 日

单位：人民币元
本期
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基 22,953,445,721.08 -5,939,463,754.84 17,013,981,966.24
金净值）
二、本期经营活动产生的 - 251,558,388.42 251,558,388.42
基金净值变动数（本期净
利润）
三、本期基金份额交易产 -2,698,061,789.39 731,561,341.37 -1,966,500,448.02
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
其中：1.基金申购款 109,046,006.13 -30,922,437.76 78,123,568.37
2.基金赎回款 -2,807,107,795.52 762,483,779.13 -2,044,624,016.39
四、本期向基金份额持有 - - -
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
五、期末所有者权益（基 20,255,383,931.69 -4,956,344,025.05 15,299,039,906.64
金净值）
上年度可比期间
项目 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基 25,226,769,692.11 -11,820,545,867.94 13,406,223,824.17
金净值）
二、本期经营活动产生的 - 5,104,775,256.40 5,104,775,256.40
基金净值变动数（本期利
润）
三、本期基金份额交易产 -2,273,323,971.03 776,306,856.70 -1,497,017,114.33
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
其中：1.基金申购款 639,484,381.01 -241,932,189.65 397,552,191.36
2.基金赎回款 -2,912,808,352.04 1,018,239,046.35 -1,894,569,305.69
四、本期向基金份额持有 - - -
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
五、期末所有者权益（基 22,953,445,721.08 -5,939,463,754.84 17,013,981,966.24
金净值）
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注：报表附注为财务报表的组成部分。

本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：



______高良玉______ ______鲍文革______ ____鲍文革____
基金管理公司负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人




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7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况

南方全球精选配置证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简

称“中国证监会”)证监基金字[2007]第 244 号《关于同意南方全球精选配置证券投资基金募集的

批复》核准，由南方基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方全球精

选配置证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设

立募集不包括认购资金利息共募集人民币 29,992,251,706.52 元，业经普华永道中天会计师事务

所有限公司普华永道中天验字(2007)第 119 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《南方全

球精选配置证券投资基金基金合同》于 2007 年 9 月 19 日正式生效，基金合同生效日的基金份额

总额为 29,998,151,206.40 份基金份额，其中认购资金利息折合 5,899,499.88 份基金份额。本基

金的基金管理人为南方基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司，境外资产

托管人为纽约梅隆银行股份有限公司(The Bank of New York Mellon)。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》

和《南方全球精选配置证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为在已与中国证

监会签署双边监管合作谅解备忘录的国家或地区证券监管机构登记注册的境外交易型开放式指数

基金(ETF)，主动管理的股票型公募基金，在香港证券市场公开发行上市的股票、货币市场工具以

及中国证监会允许本基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中对基金和股票投资占本基金基

金资产的目标比例为 95%，可能比例为 60%-100%，其中投资于基金的部分不低于本基金基金资产

净值的 60%，投资于股票的部分(仅限于香港证券市场公开发行、上市的股票)不高于本基金基金

资产净值的 40%；货币市场工具及其他金融工具占本基金基金资产净值的 0%-40%。本基金的业绩

比较基准为：60%×MSCI 世界指数(MSCI World Index)+40%×MSCI 新兴市场指数(MSCI Emerging

Markets Index) (以人民币计价)。

本财务报表由本基金的基金管理人南方基金管理有限公司于 2011 年 3 月 25 日批准报出。

7.4.2 会计报表的编制基础

本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则－基本准则》和 38

项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下

合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5 号《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<

年度报告和半年度报告>》、中国证券业协会于 2007 年 5 月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算

业务指引》、《南方全球精选配置证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 7.4.4 所列示的中国

证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
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7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金 2010 年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2010 年 12

月 31 日的财务状况以及 2010 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。



7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度

本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

7.4.4.2 记账本位币

本基金的记账本位币为人民币。

7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类

(1)金融资产的分类

金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款

项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图

和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。

本基金持有的股票投资、基金投资和衍生工具分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益

的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列示外，以公允价值

计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。

本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和各类应收

款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。

(2)金融负债的分类

金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金

融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本

基金持有的其他金融负债包括各类应付款项等。




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7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认

金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按公允价值在资产负债

表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入

当期损益；对于支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除息日至购

买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金

额。

对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于

应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。

当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报

酬已转移时，终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于交易日结转。

7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则

本基金持有的股票投资、基金投资和衍生工具按如下原则确定公允价值并进行估值：

(1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最

近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近

交易日的市场交易价格确定公允价值。

(2)存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，参

考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。

(3)当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具

有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市

场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权

定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参

数。

7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销

本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法有权抵销债权债

务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。

7.4.4.7 实收基金

实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申

购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。


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7.4.4.8 损益平准金

损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，

申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金

指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的

金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累

计亏损)。

7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量

股票投资和基金投资在持有期间应取得的现金股利及基金分红收益扣除股票和基金交易所在

地适用的预缴所得税后的净额确认为投资收益。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价

值变动损益；于处置时，其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公

允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。

应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则

按直线法计算。

7.4.4.10 费用的确认和计量

本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。

其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小

的也可按直线法计算。

7.4.4.11 基金的收益分配政策

每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金

红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利

润中的未实现部分(包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金

等)为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的

未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润(已实现部分相抵未实现部分后

的余额)。

经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。

7.4.4.12 外币交易

外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。

外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额直接计
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入汇兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为

人民币，与所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。

7.4.4.13 分部报告

本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础

确定报告分部并披露分部信息。

经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组成部分能够在日常活动中产

生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其

配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有

关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一

个经营分部。

本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。

7.4.4.14 其他重要的会计政策和会计估计

无。

7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明

无。

7.4.5.2 会计估计变更的说明

无。

7.4.5.3 差错更正的说明

无。




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7.4.6 税项

根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通

知》、财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税

若干优惠政策的通知》及其他相关境内外税务法规和实务操作，主要税项列示如下：

(a)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。

(b)基金取得的源自境外的差价收入，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税

收法律和法规执行，在境内暂免征营业税和企业所得税。

(c)基金取得的源自境外的股利收益，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税

收法律和法规执行，在境内暂未征收个人所得税和企业所得税。

7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款

单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
活期存款 394,379,094.44 624,246,239.89
定期存款 - -
其中：存款期限 1-3 个月 - -
其他存款 - -
合计： 394,379,094.44 624,246,239.89
注：(a)货币资金中包括以下外币余额：
本期末 上年度末
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
外币金额 汇率 折合人民币 外币金额 汇率 折合人民币


港元 321,728,548.96 0.85093 273,768,474.17 496,844,226.39 0.8805 437,461,404.45
加拿大元 - - - 321,912.43 6.5133 2,096,706.69
美元 7,173,933.09 6.6227 47,510,806.68 168,604.30 6.8282 1,151,263.88
合计 321,279,280.85 440,709,375.02




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7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
本期末
项目 2010 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 4,704,725,912.20 5,020,219,990.90 315,494,078.70
交易所市场 - - -
债券 银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 8,765,388,180.84 9,577,474,400.09 812,086,219.25
其他 - - -
合计 13,470,114,093.04 14,597,694,390.99 1,127,580,297.95
上年度末
项目 2009 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 4,902,293,316.20 5,718,233,933.42 815,940,617.22
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
债券
- - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 9,712,320,554.99 10,712,904,066.65 1,000,583,511.66
其他 - - -
合计 14,614,613,871.19 16,431,138,000.07 1,816,524,128.88




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7.4.7.3 衍生金融资产/负债
单位：人民币元
本期末
2010 年 12 月 31 日
项目
公允价值 备注
名义金额
资产 负债
利率衍生工具
－无 - - -


货币衍生工具
－外汇远期合同 5,293,171,500.00 85,502,000.00 -


权益衍生工具
－无 - - -


其他衍生工具 - - -
合计 5,293,171,500.00 85,502,000.00 -
上年度末
2009 年 12 月 31 日
项目
公允价值
名义金额 备注
资产 负债
利率衍生工具
－无 - - -


货币衍生工具
－外汇远期合同 3,070,071,000.00 621,000.00 -


权益衍生工具
－无 - - -


其他衍生工具 - - -
合计 3,070,071,000.00 621,000.00 -




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7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
本期末
项目 2010 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
交易所买入返售证券 220,000,000.00 -
银行间买入返售证券 - -
合计 220,000,000.00 -
注：于 2009 年 12 月 31 日，本基金持有的买入返售金融资产余额为零。

7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券

无余额。

7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 26,820.03 45,615.72
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 1,111.22 -
应收债券利息 - -
应收买入返售证券利息 77,000.00 -
应收申购款利息 - -
其他 - -
合计 104,931.25 45,615.72



7.4.7.6 其他资产

无余额。



7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用 - -
银行间市场应付交易费用 1,869.45 -
合计 1,869.45 -

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7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
本期末 上年度末
项目
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 1,640.39 5,593.30
预提费用 294,500.00 194,500.00
合计 296,140.39 200,093.30



7.4.7.9 实收基金

单位：人民币元
本期
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 22,953,445,721.08 22,953,445,721.08
本期申购 109,046,006.13 109,046,006.13
本期赎回（以“-”号填列） -2,807,107,795.52 -2,807,107,795.52
本期末 20,255,383,931.69 20,255,383,931.69



7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -7,887,754,093.77 1,948,290,338.93 -5,939,463,754.84
本期利润 855,621,219.35 -604,062,830.93 251,558,388.42
本期基金份额交易 876,074,311.26 -144,512,969.89 731,561,341.37
产生的变动数
其中：基金申购款 -35,482,318.06 4,559,880.30 -30,922,437.76
基金赎回款 911,556,629.32 -149,072,850.19 762,483,779.13
本期已分配利润 - - -
本期末 -6,156,058,563.16 1,199,714,538.11 -4,956,344,025.05




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7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元

本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月
31 日 31 日
活期存款利息收入 1,575,832.75 2,265,016.17
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 27,071.37 8,341.09
其他 97.75 1,612.39
合计 1,603,001.87 2,274,969.65



7.4.7.12 股票投资收益
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12
月 31 日 月 31 日
卖出股票成交总额 7,335,583,998.42 9,794,934,834.38
减：卖出股票成本总额 7,157,978,002.64 8,537,080,361.99
买卖股票差价收入 177,605,995.78 1,257,854,472.39



7.4.7.13 基金投资收益
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12
月 31 日 月 31 日
卖出/赎回基金成交总额 11,844,546,304.61 19,521,818,864.49
减：卖出/赎回基金成本总额 11,091,189,135.85 18,504,912,804.13
基金投资收益 753,357,168.76 1,016,906,060.36
7.4.7.14 衍生工具收益
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2009 年 1 月 1 日至
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
外汇远期投资收益 65,259,500.00 -16,281,000.00
股指期货投资收益 - -
权证行权投资收益 21,483,751.29 1,948,356.08
合计 86,743,251.29 -14,332,643.92


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7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12
月 31 日 月 31 日
股票投资产生的股利收益 91,620,353.12 78,550,392.61
基金投资产生的分红收益 159,525,758.66 157,583,399.68
合计 251,146,111.78 236,133,792.29



7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目名称 2010 年 1 月 1 日至 2010 2009 年 1 月 1 日至 2009
年 12 月 31 日 年 12 月 31 日
1.交易性金融资产 -688,943,830.93 3,002,919,452.43
——股票投资 -500,446,538.52 1,427,200,585.18
——债券投资 - -
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 -188,497,292.41 1,575,718,867.25
2.衍生工具 84,881,000.00 16,866,000.00
——外汇远期投资 84,881,000.00 16,866,000.00
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 -604,062,830.93 3,019,785,452.43



7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 2009 年 1 月 1 日至 2009 年
12 月 31 日 12 月 31 日
基金赎回费收入 117,214.22 1,111,234.77
其他 445,530.39 -
合计 562,744.61 1,111,234.77
注：本基金的赎回费率按持有期间递减，赎回费总额的 25%归入基金资产。




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7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月
月 31 日 31 日
交易所市场交易费用 53,651,971.65 80,798,070.25
银行间市场交易费用 - -
合计 53,651,971.65 80,798,070.25



7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12
月 31 日 月 31 日
审计费用 190,000.00 190,000.00
信息披露费 300,000.00 300,000.00
过户费 732,926.51 1,091,777.11
银行划款手续费 11,976.98 4,629.15
债券托管账户维护费 18,000.00 18,000.00
合计 1,252,903.49 1,604,406.26
注：过户费为香港交易所根据本基金每月持仓股票的净增加数量按一定比例由境外托管行代为收

取。

7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项

无。

7.4.8.2 资产负债表日后事项

无。




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7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
南方基金管理有限公司(“南方基金公司”) 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(“中国工商银行”) 基金托管人、基金代销机构
纽约梅隆银行股份有限公司(“纽约梅隆银行”) 境外资产托管人
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
兴业证券股份有限公司(“兴业证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
华泰金融控股(香港)有限公司(“华泰香港”) 基金管理人的股东华泰证券的子公司
厦门国际信托有限公司 基金管理人的股东
深圳市投资控股有限公司(i) 基金管理人的股东(2010 年 9 月 10 日起)
深圳市机场(集团)有限公司(i) 基金管理人的原股东(2010 年 9 月 10 日前)
注：(i) 根据基金管理人南方基金公司 2009 年第一次临时股东会会议决议以及中国证监会证监许

可[2010]1073 号《关于核准南方基金管理有限公司变更股权的批复》核准，深圳市投资控股有限

公司受让深圳市机场(集团)有限公司持有的南方基金公司 30%的股权，南方基金公司于 2010 年 9

月 10 日完成了工商登记变更手续。

下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
本期 上年度可比期间
2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日 2009年1月1日至2009年12月31日
关联方名称 占当期股票 占当期股票
成交金额 成交总额的比 成交金额 成交总额的比例
例(%) (%)
华泰香港 1,493,009,162.83 10.45 2,109,904,562.02 10.56



7.4.10.1.2 基金交易
金额单位：人民币元
本期 上年度可比期间
2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日 2009年1月1日至2009年12月31日
关联方名称 占当期基金
占当期基金
成交金额 成交总额的比例 成交金额
成交总额的比例(%)
(%)
华泰香港 2,255,727,266.72 7.58 417,448,942.86 1.09




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7.4.10.1.3 权证交易
无。

7.4.10.1.4 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
本期
2010年1月1日至2010年12月31日
关联方名称
当期 占当期佣金总 占期末应付佣金
期末应付佣金余额
佣金 量的比例(%) 总额的比例(%)
华泰香港 3,225,210.56 8.65 - -
上年度可比期间
2009年1月1日至2009年12月31日
关联方名称
当期 占当期佣金总 占期末应付佣金
期末应付佣金余额
佣金 量的比例(%) 总额的比例(%)
华泰香港 3,032,824.33 5.38 - -



7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 2009 年 1 月 1 日至 2009 年
年 12 月 31 日 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的管理费 286,986,277.42 281,660,306.74
其中：支付给销售机构的客户维护费 37,152,836.18 35,978,047.54
注：支付基金管理人南方基金公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.85%的年费率计提，逐

日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.85% / 当年天数。

7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
项目 2010 年 1 月 1 日至 2010 年 2009 年 1 月 1 日至 2009 年
12 月 31 日 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的托管费 46,538,315.19 45,674,644.28
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.3%的年费率计提，逐日累计

至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.3% / 当年天数。



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7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

无。

7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

无。

7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

无。

7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
关联方
2010 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 135,076,453.92 1,575,832.75 184,712,780.99 1,689,326.11
纽约梅隆银行 259,302,640.52 - 439,533,458.90 575,690.06
合计 394,379,094.44 1,575,832.75 624,246,239.89 2,265,016.17
注：本基金的银行存款分别由基金托管人中国工商银行和境外资产托管人纽约梅隆银行保管，按

适用利率或约定利率计息。

7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

无。

7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
单位：人民币元
本期 上年度可比期间
2010 年 1 月 1 日至 2009 年 1 月 1 日至
关联方 2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
名称 期末未结算 当期交易 期末未结算 当期交易
协议余额 协议金额 协议余额 协议金额
(单位：美元) (单位：美元) (单位：美元) (单位：美元)
中国工商银行 790,000,000.00 1,605,000,000.00 450,000,000.00 450,000,000.00
注：本基金与基金托管人中国工商银行进行外汇远期交易，按合同约定汇率远期卖出美元买入人

民币。于 2010 年 12 月 31 日，因上述外汇远期交易确认的衍生金融资产余额 85,502,000.00 元(2009

年 12 月 31 日： 621,000.00 元)。




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7.4.11 利润分配情况

无。

7.4.12 期末（2010 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券 证券 成功 可流通 流通受限 认购 期末估 数量 期末 期末 备
代码 名称 认购日 日 类型 价格 值单价 （单位：股）成本总额 估值总额 注
80HK 中国新经济投资 2010 年 12 2011 年 未上市新 0.87 0.8765 500,000 438,228.95 438,228.95 -
月 31 日 1 月 6 日 股 65


7.4.12.1.2 受限证券类别：债券
证券 证券 成功 可流 流通受 认购 期末估值 数量 期末 期末估
备注
代码 名称 认购日 通日 限类型 价格 单价 （单位：张） 成本总额 值总额
无


7.4.12.1.3 受限证券类别：权证
证券 证券 成功 可流 流通受 认购 期末估值 数量 期末 期末估
备注
代码 名称 认购日 通日 限类型 价格 单价 （单位：份） 成本总额 值总额
无


7.4.12.1.4 受限证券类别：基金
证券 证券 成功 可流 流通受 认购 期末估值 数量 期末 期末估
备注
代码 名称 认购日 通日 限类型 价格 单价 （单位：份） 成本总额 值总额
无
注：上述期末估值单价原币1.03港元，期末估值总额原币515,000.00港元，已按2010年12月31日
汇率折算为人民币。


7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票代 股票 停牌原 期末 复牌日 复牌 数量 期末 期末估值总 备
停牌日期
码 名称 因 估值单价 期 开盘单价 （股） 成本总额 额 注
中国燃 2010 年 12 公告重 2.88 2011 年 2.44 1,500,000 5,563,455.75 4,326,979.05
00384HK -
气 月 20 日 大事项 2月1日

注：1. 上述期末估值单价原币 3.39 港元，复牌开盘单价原币 2.95 港元，期末估值总额

原币 5,085,000.00 港元，均已按当日汇率折算为人民币。

2. 本基金截至 2010 年 12 月 31 日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时

停牌的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。

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7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

无。

7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构

本基金投资的金融工具主要包括股票投资、基金投资及衍生工具等。本基金在日常经营活动

中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金

管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收

益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。

本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心的、由

督察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的四级风险管理架构体

系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议

通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程

中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风险管理部负责，协

调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。监察稽核部和风险管理

部对公司总经理负责。

本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去

估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风

险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工

具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，

及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。

7.4.13.2 信用风险

信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人

出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。

本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款

存放在本基金的托管行中国工商银行及境外资产托管人纽约梅隆银行，与银行存款相关的信用风

险不重大。本基金在境外交易所进行的交易均通过有资格的经纪商进行证券交收和款项清算，在

境内交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清

算，违约风险发生的可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估以控

制相应的信用风险。

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本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发

行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金于 2010 年 12 月 31 日未持有债券类

投资(2009 年 12 月 31 日：同)。

7.4.13.3 流动性风险

流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金

份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃

而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。

针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严

密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理

人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购

赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。

针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性

比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变

现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本

基金投资于同一机构发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基金管

理人管理的其他基金共同持有同一机构发行的具有投票权的证券不得超过该类证券发行总量的

10%。本基金投资于每只境外基金的比例不超过基金资产净值的 20%。本基金所持所有证券和衍生

工具均在境内外证券交易所上市或在场外市场交易，因此均能及时变现。此外，本基金可通过参

与证券借贷交易和正回购交易融入短期资金应对流动性需求，所有已售出而未回购证券总市值不

得超过本基金总资产的 50%。

本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为三个月以内且不计息，可赎回基金份额

净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。




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下表按资产负债表日至衍生工具合约到期日的剩余期限，对本基金所持有的衍生工具投资进

行了统计。表中所示为未折现的合约到期现金流量。


2010 年 12 月 31 日 1 个月以内 1 个月至 3 个月 3 个月至 1 年 合计


外汇远期投资(卖出美元)
- 流入(人民币) 901,885,500.00 2,435,404,500.00 1,955,881,500.00 5,293,171,500.00
- 流出(美元) 135,000,000.00 360,000,000.00 295,000,000.00 790,000,000.00


2009 年 12 月 31 日 1 个月以内 1 个月至 3 个月 3 个月至 1 年 合计


外汇远期投资(卖出美元)
- 流入(人民币) - 1,229,031,000.00 1,841,040,000.00 3,070,071,000.00
- 流出(美元) - 180,000,000.00 270,000,000.00 450,000,000.00




7.4.13.4 市场风险

市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动

而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。

7.4.13.4.1 利率风险

利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感

性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面

临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。

本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、货币市场基金以及买入返售金

融资产，其余金融资产和金融负债均不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程

度上独立于市场利率变化。本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控。




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7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
2010 年 12 月 31 日
资产
银行存款 394,379,094.44 - - - 394,379,094.44

结算备付金 2,886,363.64 - - - 2,886,363.64

存出保证金 - - - 1,914.59 1,914.59

交易性金融资产 357,513,319.60 - - 14,240,181,071.39 14,597,694,390.99

衍生金融资产 - - - 85,502,000.00 85,502,000.00

买入返售金融资产 220,000,000.00 - - - 220,000,000.00

应收证券清算款 - - - 89,945,241.60 89,945,241.60

应收利息 - - - 104,931.25 104,931.25

应收股利 - - - 11,674,867.58 11,674,867.58

应收申购款 - - - 330,498.88 330,498.88

资产总计 974,778,777.68 - - 14,427,740,525.29 15,402,519,302.97
负债
应付证券清算款 - - - 44,995,294.70 44,995,294.70
应付赎回款 - - - 30,296,448.88 30,296,448.88
应付管理人报酬 - - - 23,998,064.82 23,998,064.82
应付托管费 - - - 3,891,578.09 3,891,578.09
应付交易费用 - - - 1,869.45 1,869.45
其他负债 - - - 296,140.39 296,140.39
负债总计 - - - 103,479,396.33 103,479,396.33
利率敏感度缺口 974,778,777.68 - - 14,324,261,128.96 15,299,039,906.64
上年度末
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
2009 年 12 月 31 日
资产
银行存款 624,246,239.89 - - - 624,246,239.89
存出保证金 1,981.08 - - - 1,981.08
交易性金融资产 589,157,354.11 - - 15,841,980,645.96 16,431,138,000.07
衍生金融资产 - - - 621,000.00 621,000.00
应收证券清算款 - - - 12,937,020.01 12,937,020.01
应收利息 - - - 45,615.72 45,615.72
应收股利 - - - 3,876,731.59 3,876,731.59
应收申购款 - - - 958,114.48 958,114.48
资产总计 1,213,405,575.08 - - 15,860,419,127.76 17,073,824,702.84
负债
应付赎回款 - - - 28,459,030.17 28,459,030.17
应付管理人报酬 - - - 26,832,411.30 26,832,411.30
应付托管费 - - - 4,351,201.83 4,351,201.83
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其他负债 - - - 200,093.30 200,093.30
负债总计 - - - 59,842,736.60 59,842,736.60
利率敏感度缺口 1,213,405,575.08 - - 15,800,576,391.16 17,013,981,966.24

注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早

者予以分类。

7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析

本基金未持有交易性债券投资，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响。

7.4.13.4.2 外汇风险

外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金持

有以非记账本位币人民币计价的资产和负债，因此存在相应的外汇风险。本基金的基金管理人每

日对本基金的外汇风险进行监控，并通过外汇远期投资交易对上述外汇风险进行管理。

7.4.13.4.2.1 外汇风险敞口
单位；人民币元
本期末
2010 年 12 月 31 日
项目
美元 港币 欧元 加拿大元
人民币 合计
折合人民币 折合人民币 折合人民币 折合人民币

以外币计价的资产
银行存款 47,510,806.68 273,768,474.17 - - 73,099,813.59 394,379,094.44

结算备付金 - - - - 2,886,363.64 2,886,363.64

存出保证金 - 1,914.59 - - - 1,914.59

交易性金融资产 8,149,484,604.91 6,293,749,739.40 154,460,046.68 - - 14,597,694,390.99

衍生金融资产 - - - - 85,502,000.00 85,502,000.00

买入返售金融资产 - - - - 220,000,000.00 220,000,000.00

应收证券清算款 9,836,352.72 - - - 80,108,888.88 89,945,241.60

应收利息 881.35 16.07 - - 104,033.83 104,931.25

应收股利 4,351,917.17 7,322,950.41 - - - 11,674,867.58

应收申购款 - - - - 330,498.88 330,498.88

资产合计 8,211,184,562.83 6,574,843,094.64 154,460,046.68 - 462,031,598.82 15,402,519,302.97

以外币计价的负债 - -

应付证券清算款 - 44,995,294.70 - - - 44,995,294.70

应付赎回款 - - - - 30,296,448.88 30,296,448.88

应付管理人报酬 - - - - 23,998,064.82 23,998,064.82

应付托管费 - - - - 3,891,578.09 3,891,578.09

应付交易费用 - - - - 1,869.45 1,869.45

其他负债 - - - - 296,140.39 296,140.39

负债合计 - 44,995,294.70 - - 58,484,101.63 103,479,396.33
资产负债表外汇风险敞口净额 8,211,184,562.83 6,529,847,799.94 154,460,046.68 - 403,547,497.19 15,299,039,906.64

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上年度末
2009 年 12 月 31 日
项目
美元 港币 欧元 加拿大元
人民币 合计
折合人民币 折合人民币 折合人民币 折合人民币

以外币计价的资产
银行存款 1,151,263.88 437,461,404.45 - 2,096,706.69 183,536,864.87 624,246,239.89

存出保证金 - 1,981.08 - - - 1,981.08

交易性金融资产 9,026,442,585.18 7,266,108,968.62 138,586,446.27 - - 16,431,138,000.07

衍生金融资产 - - - - 621,000.00 621,000.00

应收证券清算款 - 12,937,020.01 - - - 12,937,020.01

应收利息 414.61 0.19 - - 45,200.92 45,615.72

应收股利 1,657,921.99 2,218,809.60 - - - 3,876,731.59

应收申购款 - - - - 958,114.48 958,114.48

资产合计 9,029,252,185.66 7,718,728,183.95 138,586,446.27 2,096,706.69 185,161,180.27 17,073,824,702.84

以外币计价的负债
应付赎回款 - - - - 28,459,030.17 28,459,030.17

应付管理人报酬 - - - - 26,832,411.30 26,832,411.30

应付托管费 - - - - 4,351,201.83 4,351,201.83

其他负债 - - - - 200,093.30 200,093.30

负债合计 - - - - 59,842,736.60 59,842,736.60
资产负债表外汇风险敞口净额 9,029,252,185.66 7,718,728,183.95 138,586,446.27 2,096,706.69 125,318,443.67 17,013,981,966.24




7.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析
假设 除港币和美元以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
相关风险变量的变动
本期末 上年度末
分析
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
港币和美元均相对人民币升值 5% 增加约 73,705 增加约 68,393
港币和美元均相对人民币贬值 5% 减少约 73,705 减少约 68,393

7.4.13.4.3 其他价格风险

其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以

外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市交易的股票和基金，

所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于

证券市场整体波动的影响。

本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采取战略性资产配置和战术性资产配

置相结合的配置策略，在宏观经济与地区经济分析、掌握全球经济趋势的基础上，通过量化分析，


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确定资产种类与权重，并定期进行回顾和动态调整。本基金将全球股票市场分为成熟市场和新兴

市场两类，根据全球经济以及区域化经济发展，结合全球范围的资本流动，确定两类市场具体的

资产配置比例并定期进行调整，争取构建具备中长期发展潜力的资产组合。在成熟市场和新兴市

场中根据不同国家和地区经济发展及证券市场的发展变化对资产进行国家及区域配置，在不同国

家或地区的配置比例上采用“全球资产配置量化”模型进行配置和调整。由于短期市场会受到一

些非理性或者非基本面因素的影响而产生波动，基金经理将根据对不同因素的研究与判断，对基

金投资组合进行调整，以降低投资组合的投资风险。

本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中基金和股票投资比例为

基金资产的 60%-100%，货币市场工具及其他金融工具占基金资产的 0%-40%。此外，本基金的基金

管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，

包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪

和控制。



7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口

金额单位：人民币元
本期末 上年度末
2010 年 12 月 31 日 2009 年 12 月 31 日
项目
占基金资产 占基金资产
公允价值 公允价值
净值比例（%） 净值比例（%）
交易性金融资产-股票投资 5,020,219,990.90 32.81 5,718,233,933.42 33.61
交易性金融资产－基金投资 9,577,474,400.09 62.60 10,712,904,066.65 62.97
交易性金融资产－债券投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 14,597,694,390.99 95.42 16,431,138,000.07 96.57




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7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较基准(附注 7.4.1)以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额(单位：人民币万元)
相关风险变量的变动
本期末（ 2010 年 12 月 上年度末（ 2009 年 12 月
31 日 ） 31 日 ）
分析
1. 业 绩 比 较 基 准 ( 附 注
7.4.1)上升 5% 增加约 65,021 增加约 56,946
2. 业 绩 比 较 基 准 ( 附 注
7.4.1)下降 5% 减少约 65,021 减少约 56,946

7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值

(a) 不以公允价值计量的金融工具

不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允

价值相差很小。

(b) 以公允价值计量的金融工具

根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值，公允价值层级可分为：

第一层级：相同资产或负债在活跃市场上(未经调整)的报价。

第二层级：直接(比如取自价格)或间接(比如根据价格推算的)可观察到的、除第一层级中的

市场报价以外的资产或负债的输入值。

第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值(不可观察输

入值)。

于 2010 年 12 月 31 日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为

14,593,367,411.94 元，属于第二层级的余额为 89,828,979.05 元，无属于第三层级的余额(2009

年 12 月 31 日：第一层级 16,431,138,000.07 元，第二层级 621,000.00 元，无第三层级)。

对于持有的重大事项停牌股票，本基金将相关股票公允价值所属层级于停牌期间从第一层级

转入第二层级，并于复牌后从第二层级转回第一层级(2009 年度：同)。



(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。




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§8 投资组合报告

8.1 期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元
序 占基金总资产的比例
项目 金额
号 （%）
1 权益投资 5,020,219,990.90 32.59
其中：普通股 5,020,219,990.90 32.59
优先股 - -
存托凭证 - -
房地产信托凭证 - -
2 基金投资 9,219,961,080.49 59.86
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
4 金融衍生品投资 85,502,000.00 0.56
其中：远期 85,502,000.00 0.56
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金融资产 220,000,000.00 1.43
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 货币市场工具 357,513,319.60 2.32
7 银行存款和结算备付金合计 397,265,458.08 2.58
8 其他资产 102,057,453.90 0.66
9 合计 15,402,519,302.97 100.00
注：上述货币市场工具均为货币市场基金投资。

8.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布
国家（地区） 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％）
中国香港 5,020,219,990.90 32.81




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8.3 期末按行业分类的权益投资组合
行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％）
能源 469,886,813.57 3.07
材料 774,321,623.03 5.06
工业 439,099,740.71 2.87
非必需消费品 666,558,624.37 4.36
必需消费品 288,519,807.98 1.89
保健 131,963,204.67 0.86
金融 1,696,794,129.97 11.09
信息技术 313,884,746.20 2.05
电信服务 127,098,172.37 0.83
公用事业 112,093,128.03 0.73
合计 5,020,219,990.90 32.81
注：本基金对以上行业分类采用全球行业分类标准（GICS）。




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8.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细
序 公司名称(英文) 公司名称 证券 所在证 所属 数量(股) 公允价值 占基
号 (中文) 代码 券市场 国家 金资
（地 产净
区） 值比
列
(%)
1 Dongyue Group 东岳集团有限 香港
00189 中国 86,200,000 355,014,803.44 2.32
Limited 公司 交易所
2 China 中国建设银行
香港
Construction Bank 股份有限公司 00939 中国 43,062,895 255,405,259.42 1.67
交易所
Corporation
3 Hong Kong 香港交易及结
香港
Exchanges and 算所有限公司 00388 中国 1,700,000 255,032,230.30 1.67
交易所
Clearing Limited
4 China Life 中国人寿保险
香港
Insurance Company 股份有限公司 02628 中国 8,900,000 240,451,544.75 1.57
交易所
Limited
5 China Rongsheng 中国熔盛重工
Heavy Industries 集团控股有限 香港
01101 中国 34,950,000 199,258,023.45 1.30
Group Holdings 公司 交易所
Limited
6 China Petroleum 中国石油化工
香港
and Chemical 股份有限公司 00386 中国 30,936,000 195,853,316.37 1.28
交易所
Corporation
7 BOC Hong Kong 中银香港（控
香港
(Holdings) 股）有限公司 02388 中国 8,400,000 189,059,627.40 1.24
交易所
Limited
8 Bank of China 中国银行股份 香港
03988 中国 46,259,024 161,389,084.30 1.05
Limited 有限公司 交易所
9 The Wharf 九龙仓集团有
香港
(Holdings) 限公司 00004 中国 2,714,000 138,103,556.40 0.90
交易所
Limited
10 Zhaojin Mining 招金矿业股份
香港
Industry Company 有限公司 01818 中国 5,100,000 138,003,827.40 0.90
交易所
Limited
11 Petro China 中国石油天然
香港
Company Limited 气股份有限公 00857 中国 15,000,000 129,681,732.00 0.85
交易所
司
12 Ping An Insurance 中国平安保险
香港
(Group) Company Of (集团)股份有 02318 中国 1,750,000 129,405,179.75 0.85
交易所
China, Ltd. 限公司
13 Luk Fook Holdings 六 福 集 团( 国 00590 香港 中国 5,550,000 128,220,259.73 0.84


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（International） 际)有限公司 交易所
Limited
14 China Unicom (Hong 中国联合网络
香港
Kong) Limited 通信（香港） 00762 中国 13,432,000 127,098,172.37 0.83
交易所
股份有限公司
15 Bosideng 波司登国际控
香港
International 股有限公司 03998 中国 45,900,000 121,078,829.70 0.79
交易所
Holdings Ltd.
16 CNOOC Limited 中国海洋石油 香港
00883 中国 7,000,000 109,838,044.40 0.72
有限公司 交易所
17 Jiangxi Copper 江西铜业股份 香港
00358 中国 4,800,000 104,358,055.20 0.68
Company Limited 有限公司 交易所
18 Zijin Mining Group 紫金矿业集团 香港
02899 中国 15,400,000 94,482,161.62 0.62
Co.Ltd. 股份有限公司 交易所
19 Sun Hung Kai 新鸿基地产发
香港
Properties 展有限公司 00016 中国 850,000 93,376,803.55 0.61
交易所
Limited
20 Glorious Property 恒盛地产控股 香港
00845 中国 35,227,000 80,035,148.66 0.52
Holdings Limited 有限公司 交易所
21 China 中国粮油控股
香港
Agri-Industries 有限公司 00606 中国 10,480,000 78,654,523.25 0.51
交易所
Holdings Limited
22 ZTE Corporation 中兴通讯股份 香港
00763 中国 2,900,000 76,251,837.30 0.50
有限公司 交易所
23 CITIC Pacific 中信泰富有限 香港
00267 中国 4,200,000 72,192,901.20 0.47
Limited 公司 交易所
24 Hua Han 华瀚生物制药
香港
Bio-Pharmaceutica 控股有限公司 00587 中国 31,636,800 71,070,653.87 0.46
交易所
l Holdings Ltd.
25 Tencent Holdings 腾讯控股有限 香港
00700 中国 450,000 64,674,934.65 0.42
Limited 公司 交易所
26 SJM Holdings 澳门博彩控股 香港
00880 中国 6,000,000 63,002,857.20 0.41
Limited 有限公司 交易所
27 Intime Department 银泰百货（集
香港
Store (Group) 团）有限公司 01833 中国 6,400,000 61,866,014.72 0.40
交易所
Company Limited
28 Alibaba.com Ltd. 阿里巴巴网络 香港
01688 中国 5,000,000 59,309,821.00 0.39
有限公司 交易所
29 China Longyuan 龙源电力集团
Power Group 股份有限公司 香港
00916 中国 9,400,000 56,871,055.62 0.37
Corporation 交易所
Limited
30 Sino Land Company 信和置业有限 香港
00083 中国 4,400,000 54,439,097.68 0.36
Limited 公司 交易所

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31 I.T Ltd. I.T Limited 香港
00999 中国 9,900,000 49,618,579.23 0.32
交易所
32 Comba Telecom 京信通信系统
香港
Systems Holdings 控股有限公司 02342 中国 6,156,900 45,999,218.25 0.30
交易所
Ltd.
33 China Eastern 中国东方航空
Airlines 股份有限公司 香港
00670 中国 13,500,000 45,260,966.70 0.30
Corporation 交易所
Limited
34 China Resources 华润电力控股
香港
Power Holdings 有限公司 00836 中国 3,590,000 43,012,128.90 0.28
交易所
Company Limited
35 China Taiping 中国太平保险
Insurance 控股有限公司 香港
00966 中国 2,080,000 42,301,432.16 0.28
Holdings Company 交易所
Limited
36 L'OCCITANE L'OCCITANE
香港
INTERNATIONAL INTERNATIONA 00973 中国 2,153,250 39,393,697.98 0.26
交易所
S.A. L S.A.
37 Sino 中国生物制药
香港
Biopharmaceutical 有限公司 01177 中国 16,000,000 39,347,003.20 0.26
交易所
Limited
38 Magic Holdings 美即控股国际
香港
International 有限公司 01633 中国 7,150,820 37,786,901.50 0.25
交易所
Limited
39 China Modern Dairy 中国现代牧业 香港
01117 中国 17,000,000 37,611,106.00 0.25
Holdings Ltd. 控股有限公司 交易所
40 IRICO Group 彩虹集团电子
香港
Electronics 股份有限公司 00438 中国 30,000,000 34,462,665.00 0.23
交易所
Company Limited
41 Chinasoft 中软国际有限
香港
International 公司 00354 中国 20,000,000 33,186,270.00 0.22
交易所
Ltd.
42 Emperor Watch and 英皇钟表珠宝 香港
00887 中国 32,000,000 30,497,331.20 0.20
Jewellery Limited 有限公司 交易所
43 China Gold 中国黄金国际
International 资源有限公司 香港
02099 中国 850,000 30,378,201.00 0.20
Resources Corp. 交易所
Ltd.
44 China Huiyuan 中国汇源果汁
香港
Juice Group 集团有限公司 01886 中国 6,557,000 29,850,581.85 0.20
交易所
Limited
45 Dongfang Electric 东方电气股份 香港
01072 中国 900,000 29,484,724.50 0.19
Co. Ltd. 有限公司 交易所


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46 Picc Property And 中国人民财产
香港
Casualty Company 保险股份有限 02328 中国 3,000,000 28,744,415.40 0.19
交易所
Limited. 公司
47 Zhongsheng Group 中升集团控股 香港
00881 中国 1,844,000 26,518,042.15 0.17
Holdings Limited 有限公司 交易所
48 Yanzhou Coal 兖州煤业股份
香港
Mining Company 有限公司 01171 中国 1,200,000 24,251,505.00 0.16
交易所
Limited
49 Parkson Retail 百盛商业集团 香港
03368 中国 2,300,000 23,446,525.22 0.15
Group Limited 有限公司 交易所
50 Hunan Nonferrous 湖南有色金属
Metals 股份有限公司 香港
02626 中国 8,200,000 23,235,494.58 0.15
Corporation 交易所
Limited
51 Belle 百丽国际控股
香港
International 有限公司 01880 中国 2,000,000 22,362,440.40 0.15
交易所
Holdings Limited
52 Guangzhou 广州汽车集团
香港
Automobile Group 股份有限公司 02238 中国 2,430,260 22,168,757.84 0.14
交易所
Co., Ltd.
53 China Vision Media 文化中国传播 香港
01060 中国 36,000,000 21,443,436.00 0.14
Group Limited 集团有限公司 交易所
54 NEO-NEON Holdings 真明丽控股有 香港
01868 中国 6,013,000 21,387,563.94 0.14
Limited 限公司 交易所
55 Phoenix Satellite 凤凰卫视控股
香港
Television 有限公司 02008 中国 8,980,000 20,173,167.70 0.13
交易所
Holdings Limited
56 China Foods Ltd. 中国食品有限 香港
00506 中国 4,600,000 19,414,818.88 0.13
公司 交易所
57 Xinjiang Goldwind 新疆金风科技
Science and 股份有限公司 香港
02208 中国 1,400,000 19,179,962.20 0.13
Technology 交易所
Co.,Ltd.
58 Sparkle Roll Group 耀莱集团有限 香港
00970 中国 15,100,000 18,502,621.92 0.12
Limited 公司 交易所
59 China Haidian 中国海淀集团 香港
00256 中国 18,800,000 18,077,156.92 0.12
Holdings Limited 有限公司 交易所
60 China Yurun Food 中国雨润食品 香港
01068 中国 819,000 17,806,093.17 0.12
Group Limited 集团有限公司 交易所
61 Hengan 恒安国际集团
International 有限公司 香港
01044 中国 300,000 17,116,456.95 0.11
Group Company 交易所
Limited
62 Want Want China 中国旺旺控股 00151 香港 中国 2,800,000 16,225,533.24 0.11


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Holdings Limited 有限公司 交易所
63 Anhui Conch Cement 安徽海螺水泥 香港
00914 中国 500,000 15,508,199.25 0.10
Company Limited 股份有限公司 交易所
64 The Link Real 领汇房地产投
香港
Estate Investment 资信托基金 00823 中国 700,000 14,384,971.65 0.09
交易所
Trust
65 Hopson 合生创展集团
香港
Development 有限公司 00754 中国 2,000,000 14,227,549.60 0.09
交易所
Holdings Ltd.
66 China COSCO 中国远洋控股
香港
Holdings Company 股份有限公司 01919 中国 2,000,000 14,023,326.40 0.09
交易所
Limited
67 China High Speed 中国高速传动
Transmission 设备集团有限 香港
00658 中国 1,250,000 12,806,496.50 0.08
Equipment Group 公司 交易所
Co., Ltd.
68 China ZhengTong 中国正通汽车
香港
Auto Services 服务控股有限 01728 中国 2,000,000 12,474,633.80 0.08
交易所
Holdings Limited 公司
69 China Resources 华润创业有限
香港
Enterprises, 公司 00291 中国 450,000 12,195,954.23 0.08
交易所
Limited
70 China Mengniu 中国蒙牛乳业
香港
Dairy Company 有限公司 02319 中国 650,000 11,393,952.70 0.07
交易所
Limited
71 Sihuan 四环医药控股
Pharmaceutical 集团有限公司 香港
00460 中国 2,250,000 10,874,885.40 0.07
Holdings Group 交易所
Ltd.
72 Kunlun Energy 昆仑能源有限 香港
00135 中国 1,000,000 10,262,215.80 0.07
Company Limited 公司 交易所
73 China National 中国建材股份
香港
Building Material 有限公司 03323 中国 600,000 9,098,143.56 0.06
交易所
Company Limited
74 Besunyen Holdings 碧生源控股有 香港
00926 中国 3,000,000 8,271,039.60 0.05
Company Limited 限公司 交易所
75 Huaneng Power 华能国际电力
香港
International 股份有限公司 00902 中国 2,254,000 7,882,964.46 0.05
交易所
Inc.
76 Air China Limited 中国国际航空 香港
00753 中国 1,000,000 7,428,618.90 0.05
股份有限公司 交易所
77 Sinopharm Group 国药控股股份 香港
01099 中国 300,000 6,918,060.90 0.05
Co., Ltd. 有限公司 交易所
78 Samson Holding 顺诚控股有限 00531 香港 中国 4,100,000 5,791,429.58 0.04


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Ltd. 公司 交易所
79 China Gas Holdings 中国燃气控股 香港
00384 中国 1,500,000 4,326,979.05 0.03
Limited 有限公司 交易所
80 CITIC Dameng 中信大锰控股 香港
01091 中国 1,800,000 4,242,736.98 0.03
Holdings Limited 有限公司 交易所
81 Shandong Weigao 山东威高集团
Group Medical 医用高分子制 香港
01066 中国 200,000 3,752,601.30 0.02
Polymer Company 品股份有限公 交易所
Limited 司
82 Vinda 维达国际控股
香港
International 有限公司 03331 中国 300,000 2,192,846.61 0.01
交易所
Holdings Limited
83 China New Economy 中国新经济投 香港
00080 中国 500,000 438,228.95 0.00
Fund Limited 资有限公司 交易所

注：本基金对以上证券代码采用当地市场代码。




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8.5 报告期内权益投资组合的重大变动
8.5.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的权益投资明细
金额单位：人民币元
占期初基
序 证券 本期累计买
公司名称(英文) 金资产净
号 代码 入金额
值比例(%)
1 China Mobile Limited 00941 477,904,496.52 2.81
2 Hong Kong Exchanges and Clearing Limited 00388 286,249,529.76 1.68
3 China Rongsheng Heavy Industries Group Holdings Limited 01101 239,033,334.36 1.40
4 Comba Telecom Systems Holdings Ltd. 02342 220,668,565.31 1.30
5 China Unicom (Hong Kong) Limited 00762 135,968,616.99 0.80
6 The Wharf (Holdings) Limited 00004 131,084,889.19 0.77
7 Jiangxi Copper Company Limited 00358 130,747,262.88 0.77
8 GOME Electrical Appliances Holdings Ltd. 00493 128,247,467.52 0.75
9 Bosideng International Holdings Ltd. 03998 124,613,865.07 0.73
10 Luk Fook Holdings （International）Limited 00590 121,021,561.02 0.71
11 China Merchants Bank Co.,Limited 03968 112,713,089.24 0.66
12 China Life Insurance Company Limited 02628 108,705,935.87 0.64
13 CNOOC Limited 00883 106,631,474.55 0.63
14 Bank Of Communications Co.,Ltd. 03328 101,904,526.80 0.60
15 Zijin Mining Group Co.Ltd. 02899 101,160,117.48 0.59
16 China Pacific Insurance (Group) Co.,Ltd 02601 101,125,105.62 0.59
17 Bank Of China Limited 03988 99,812,525.31 0.59
18 Sun Hung Kai Properties Limited 00016 94,420,539.79 0.55
19 China Petroleum and Chemical Corporation 00386 91,461,182.79 0.54
20 CIMC Enric Holdings Limited 03899 89,612,504.00 0.53
注：1、本基金对以上证券代码采用当地市场代码。
2、买入金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。




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8.5.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的权益投资明细
金额单位：人民币元
占期初基金
序 证券 本期累计卖
公司名称(英文) 资产净值比
号 代码 出金额
例(%)
1 China Mobile Limited 00941 453,349,654.00 2.66
2 Kunlun Energy Company Limited 00135 427,982,264.10 2.52
3 China Petroleum and Chemical Corporation 00386 389,510,530.83 2.29
4 China Shenhua Energy Company Limited 01088 371,007,488.73 2.18
5 CITIC Pacific Limited 00267 319,193,521.53 1.88
6 Tencent Holdings Limited 00700 305,076,440.70 1.79
7 Greentown China Holdings Limited 03900 280,987,549.79 1.65
8 Bank Of Communications Co.,Ltd. 03328 268,649,642.01 1.58
9 China Life Insurance Company Limited 02628 228,274,479.84 1.34
10 Yuexiu Property Company Limited 00123 220,309,768.45 1.29
11 Ping An Insurance (Group) Company Of China, Ltd. 02318 211,465,147.71 1.24
12 China Citic Bank Corporation Limited 00998 185,603,125.79 1.09
13 China Merchants Bank Co.,Limited 03968 159,343,692.14 0.94
14 Comba Telecom Systems Holdings Ltd. 02342 149,891,844.60 0.88
15 Bank Of China Limited 03988 146,406,755.03 0.86
16 Zhaojin Mining Industry Company Limited 01818 144,843,842.65 0.85
17 GZI Transport Limited 01052 138,937,734.30 0.82
18 BOC Hong Kong (Holdings) Limited 02388 105,673,949.36 0.62
19 GOME Electrical Appliances Holdings Ltd. 00493 105,352,952.01 0.62
20 China Agri-Industries Holdings Limited 00606 104,564,033.60 0.61
注：1、本基金对以上证券代码采用当地市场代码。
2、卖出金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5.3 权益投资的买入成本总额及卖出收入总额
买入成本（成交）总额 6,960,410,598.64
卖出收入（成交）总额 7,335,583,998.42
注：买入成本和卖出收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑
相关交易费用。
8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合

本基金本报告期末未持有债券。

8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

本基金本报告期末未持有债券。

8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。
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8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细

金额单位：人民币元
衍生品 占基金资产净值
序号 衍生品名称 公允价值
类别 比例(%)
1 远期投资 汇率远期（美元兑人民币） 8,235,000.00 0.05
2 远期投资 汇率远期（美元兑人民币） 8,113,500.00 0.05
3 远期投资 汇率远期（美元兑人民币） 7,902,000.00 0.05
4 远期投资 汇率远期（美元兑人民币） 7,888,500.00 0.05
5 远期投资 汇率远期（美元兑人民币） 7,821,000.00 0.05




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8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

金额单位：人民币元
占基
金资
序 基金 运作 公允价值
基金名称 管理人 产净
号 类型 方式 （人民币元）
值比
例(%)
Vanguard Emerging
ETF 契约型 The Vanguard Gr
1 Markets ETF （领航新兴 1,514,694,273.75 9.90
基金 开放式 oup （领航集团）
市场基金）
Hang Seng Investment Hang Seng Inves
Index Funds Series - ETF 契约型 tment Managemen
2 1,026,647,045.00 6.71
H-Share Index ETF （恒 基金 开放式 t Ltd （恒生投资
生 H 股指数基金） 管理公司）
StateStreet Glo
Energy Select Sector
ETF 契约型 bal Advisors
3 SPDR Fund （SPDR ETF 跟 497,199,202.50 3.25
基金 开放式 （道富环球投资
踪能源行业指数基金）
管理公司）
Van Eck Associa
Market Vectors Russia ETF 契约型
4 tes Corp （范埃 407,983,155.13 2.67
ETF （俄罗斯指数基金） 基金 开放式
克）
量化
DB Platinum IV - Croci DB Platinum Adv
指数 契约型
5 US （德意志银行美国指 isors （德意志银 372,367,336.21 2.43
增强 开放式
数增强基金） 行投资管理）
基金
JP Morgan Asset
JPM Lux Liquidity 货币
契约型 Management （摩
6 Institutional Fund （摩 市场 357,513,319.60 2.34
开放式 根大通资产管理
根大通货币市场基金） 基金
公司）
SSGA Funds Mana
SPDR S&P China ETF ETF 契约型 gement Inc （道
7 288,060,703.17 1.88
（SPDR 中国指数基金） 基金 开放式 富环球投资管理
公司）
Guggenheim China Small Guggenheim ETFs
ETF 契约型
8 Cap Index ETF （古根海 /USA （古根海姆 279,311,520.69 1.83
基金 开放式
姆中国小盘股指数基金） 基金管理公司）
StateStreet Glo
Technology Select
ETF 契约型 bal Advisors
9 Sector SPDR Fund （美 275,153,316.90 1.80
基金 开放式 （道富环球投资
国科技行业基金）
管理公司）
iShares MSCI South BlackRock Fund
ETF 契约型
10 Korea Index Fund （安 Advisors （贝莱 263,407,958.45 1.72
基金 开放式
硕韩国指数基金） 德基金管理公司）
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8.11 投资组合报告附注
8.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制
日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
8.11.3 期末其他各项资产构成

单位：人民币元
序号 名称 金额（人民币元）
1 存出保证金 1,914.59
2 应收证券清算款 89,945,241.60
3 应收股利 11,674,867.58
4 应收利息 104,931.25
5 应收申购款 330,498.88
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 102,057,453.90



8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。




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§9 基金份额持有人信息

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份
持有人结构
持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者
(户) 基金份额 占总份 占总份
持有份额 持有份额
额比例 额比例
1,029,715 19,670.86 118,336,603.80 0.58% 20,137,047,327.89 99.42%



9.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本开放式基金 7,546,118.77 0.0373%




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§10 开放式基金份额变动

单位：份
基金合同生效日基金份额总额 29,998,151,206.40
本报告期期初基金份额总额 22,953,445,721.08
本报告期基金总申购份额 109,046,006.13
减：本报告期基金总赎回份额 2,807,107,795.52
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 20,255,383,931.69




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§11 重大事件揭示

11.1 基金份额持有人大会决议

报告期内无基金份额持有人大会决议。




11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

基金管理人在本报告期内没有发生重大人事变动。基金托管人的专门基金托管部门的重大人

事变动为：经证监会审批，晏秋生任资产托管部副总经理。



11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

2009 年 6 月 18 日，中国国际经济贸易仲裁委员会向我公司送达通知，南方稳健成长贰号证

券投资基金的基金份额持有人袁近秋就该基金 2007 年度的基金分红问题，对我公司提出了仲裁申

请，要求本公司赔偿其红利损失及相应利息共计 66586.52 元，退还管理费 2041.49 元，争议标的

总额为人民币 68628.01 元。

2010 年 3 月 26 日，中国国际经济贸易仲裁委员会向我公司送达（2010）中国贸仲京裁字第

0152 号《裁决书》，驳回申请人袁近秋的赔偿请求，具体裁决如下：（一）被申请人应向南方稳健

成长贰号证券投资基金退还管理费计人民币 702.71 元。（二）本案仲裁费为人民币 5011 元，由

申请人承担人民币 1002.20 元，由被申请人承担人民币 4008.80 元。（三）驳回申请人的其他仲裁

请求。

2010 年 10 月 28 日，北京市第一中级人民法院向我公司送达通知，袁近秋向该院申请撤销中

国国际经济贸易仲裁委员会于 2010 年 3 月 25 日作出的（2010）中国贸仲京裁字第 0152 号仲裁裁

决。

2010 年 12 月 7 日，经审理，北京市第一中级人民法院向我公司送达（2010）一中民特字第

16746 号《民事裁定书》，具体裁定如下：

驳回袁近秋提出的撤销中国国际经济贸易仲裁委员会作出的（2010）中国贸仲京裁字第 0152

号仲裁裁决的申请。

案件受理费四百元，由袁近秋负担。

本裁定为终审裁定。



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11.4 基金投资策略的改变

本报告期内本基金投资策略未改变。




11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

本报告期内本基金未更换会计师事务所，本年度支付给普华永道中天会计师事务所有限公司

审计费用 190,000.00 元，该审计机构已提供审计服务的连续年限为 4 年。



11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。




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11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
应支付该券商的佣
股票交易
金
占当期 备
券商名称 占当期股
佣金总 注
成交金额 票成交总 佣金
量的比
额的比例
例
Goldman Sachs (Asia)L.L.C 1,572,705,098.77 11.13% 5,062,329.52 13.58%

BOCI Securities Limited 1,914,234,499.40 13.55% 4,687,887.35 12.57%

UBS Securities Asia Limited 1,292,009,033.40 9.14% 3,918,835.23 10.51%

First Shanghai Securities Ltd. 2,184,731,547.58 15.46% 3,741,405.58 10.04%

Huatai Financial Holdings (Hong Kong) Limited 1,493,009,162.83 10.57% 3,225,210.56 8.65%

Morgan Stanley Asia Limited 1,039,389,665.06 7.36% 2,718,336.30 7.29%

China Construction Bank International Securities Limited 981,752,769.80 6.95% 2,383,876.82 6.39%

J.P. Morgan Securities (Asia Pacific)Limited 700,079,355.83 4.95% 2,228,679.42 5.98%

Nomura（Hong Kong）Limited 7,627,257.36 0.05% 1,384,257.88 3.71%

CITI Group Global Markets Asia Limited 339,400,677.37 2.40% 1,276,730.75 3.42%

China International Capital Corporation Hong Kong
757,005,197.62 5.36% 1,205,757.35 3.23%
Securities Limited

Daiwa Capital Markets Hong Kong Limited 260,088,797.19 1.84% 796,935.28 2.14%

SinoPac Securities (Asia) Limited 272,632,643.50 1.93% 764,018.47 2.05%

Merrill Lynch（Asia Pacific）Ltd 16,541,018.38 0.12% 606,058.01 1.63%

KGI Asia Limited 87,619,328.83 0.62% 545,372.63 1.46%

Taifook Securities Co.Ltd. 506,848,913.16 3.59% 529,290.05 1.42%

The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited 45,250,281.69 0.32% 451,558.49 1.21%

PIPER JAFFRAY ASIA SECURITIES LIMITED 31,962,720.54 0.23% 319,691.58 0.86%

Oriental Patron Securities Limited 288,495,701.02 2.04% 313,786.38 0.84%

BNP Paribas Corporate & Investment Banking 29,626,432.16 0.21% 296,264.32 0.79%

ICBC International Securities Limited 20,583,008.99 0.15% 205,758.87 0.55%

BOCOM International Securities Limited 62,044,831.42 0.44% 123,350.63 0.33%

Haitong International Securities Co.,Ltd 121,328,239.51 0.86% 121,377.23 0.33%

CLSA Limited 8,396,824.36 0.06% 113,359.50 0.30%

CSC Securities (Hong Kong) Limited 59,325,029.56 0.42% 107,553.91 0.29%

CITIC Securities International Company Limited 9,416,271.96 0.07% 93,880.05 0.25%

Credit Suisse(Hong Kong) Limited 27,989,199.85 0.20% 61,307.78 0.16%

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Guotai Junan (Hong Kong) Limitied - - - -
Cantor Fitzgerald - - - -
RBC Dominion Securities Inc. - - - -
Yuanta Securities (Hong Kong) Company Limited - - - -
注：1、本基金本报告期内新增 7 家券商：Daiwa Capital Markets Hong Kong Limited、SinoPac

Securities (Asia) Limited、The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited、Piper

Jaffray Asia Securities Limited、Oriental Patron Securities Limited、ICBC International

Securities Limited 和 Haitong International Securities Co.,Ltd。

2、券商选择标准和程序：

为保障公司境外证券投资的顺利开展，规范券商选择及交易量分配标准与原则，基金管理人明确

了券商选择、考核及交易量的分配等流程。

A. 券商的选择。券商的交易执行能力、研究实力和提供的研究服务、IPO 的支持等是选择券商以

及分配交易量最主要的原则和标准，包括以下几个方面：

(a) 交易执行能力。主要指券商是否对投资指令进行了有效的执行以及能否取得较高质量的成交

结果。衡量交易执行能力的指标主要有：是否完成交易、成交的及时性、成交价格、对市场的影

响等。

(b) 研究机构的实力和水平。主要是指券商能否所提供高质量的宏观经济研究、行业研究及市场

走向、个股分析报告和专题研究报告，报告内容是否详实，投资建议是否准确。

(c) 提供研究服务的质量。主要指券商承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、以及就有

关专题提供研究报告和讲座。

(d) IPO 的支持。是指券商是否有充足的 IPO 资源，是否能够在 IPO 项目上给予一定的支持。

国际业务部根据上述标准对境外券商进行遴选，筛选出符合条件的券商开立交易账户。

B. 券商交易量分仓标准

公司在券商的交易量分配上主要采取如下标准：

(a) IPO 的支持。基金经理在每月初根据券商在 IPO 上的支持以及未来 IPO 项目的分配对该部分

交易量进行分配。

(b) 研究上的支持。每季度由投资人员（基金经理、基金经理助理、研究员）对各券商的研究支

持进行打分根据各券商的得分进行交易量的分配。

(c) 交易执行能力。该部分交易量由交易部根据券商的执行能力进行分配，每季度一次。

(d) 成交数据的准确与及时。由运作保障部根据券商成交数据的准确性与及时性进行分配，每季

度一次。
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国际业务部统计上述分配结果，拟定交易量分仓比例，单一券商的分配比例不能超过 30%，如统

计结果超过了该上限，由国际业务部进行调整。分仓结果报备投决会后，由交易部实施。

交易券商的评价和交易量的分配比例于每季度末最后一周进行，新的分配标准在下季度进行实施。

3、基金债券回购交易与南方绩优成长基金共用交易单元。




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11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
基金交易 债券回购交易
占当期基 占当期债券
券商名称
成交金额 金成交总 成交金额 回购成交总
额的比例 额的比例
Goldman Sachs (Asia)L.L.C 4,413,050,469.61 20.46%

BOCI Securities Limited 196,617,186.12 0.91%

UBS Securities Asia Limited 2,547,455,104.98 11.81%

First Shanghai Securities Ltd. 198,630,809.82 0.92%

Huatai Financial Holdings (Hong Kong) Limited 2,255,727,266.72 10.46%

Morgan Stanley Asia Limited 2,758,762,924.58 12.79%

China Construction Bank International Securities
341,131,226.90 1.58%
Limited

J.P. Morgan Securities (Asia Pacific)Limited 1,570,708,521.51 7.28%

Nomura（Hong Kong）Limited 2,017,866,562.35 9.35%

CITI Group Global Markets Asia Limited 1,030,281,255.39 4.78%

China International Capital Corporation Hong
247,792,544.38 1.15%
Kong Securities Limited

Daiwa Capital Markets Hong Kong Limited 1,106,610,374.87 5.13%

SinoPac Securities (Asia) Limited 973,493,964.48 4.51%

Merrill Lynch（Asia Pacific）Ltd 1,083,772,818.67 5.02%

KGI Asia Limited 660,552,903.43 3.06%

Taifook Securities Co.Ltd. 22,280,563.42 0.10%

Oriental Patron Securities Limited 10,906,309.26 0.05%

BOCOM International Securities Limited 41,938,890.34 0.19%

CLSA Limited 64,637,799.75 0.30%

CSC Securities (Hong Kong) Limited 30,303,223.69 0.14%

华泰证券 - - 9,084,200,000.00 100.00%




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11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
南方基金关于开展工行卡网上直销费率阶段 中国证券报、上海证
1 2010 年 12 月 31 日
性优惠的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加邮储银行个 中国证券报、上海证
2 2010 年 12 月 30 日
人网上基金前端申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加上海银行网 中国证券报、上海证
3 2010 年 12 月 30 日
上银行申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加中国工商银 中国证券报、上海证
4 2010 年 12 月 30 日
行基金定投优惠活动的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金在交通银行网上 中国证券报、上海证
5 2010 年 12 月 30 日
银行、手机银行基金申购费率优惠的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加深圳发展银 中国证券报、上海证
6 2010 年 12 月 30 日
行网上银行与定投申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加浙商银行网 中国证券报、上海证
7 2010 年 12 月 30 日
上银行与定投申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
8 2010 年 12 月 24 日
增加上海农村商业银行为代销机构的公告 券报、证券时报
南方全球精选配置基金 2011 年境外主要市场 中国证券报、上海证
9 2010 年 12 月 22 日
节假日暂停申购赎回安排的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
10 2010 年 12 月 1 日
增加华夏银行为代销机构的公告 券报、证券时报
南方基金管理有限公司关于开通汇付天天盈 中国证券报、上海证
11 2010 年 11 月 30 日
网上直销交易的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
12 2010 年 11 月 3 日
增加代销机构的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
13 2010 年 10 月 15 日
增加财达证券为代销机构的公告 券报、证券时报
中国证券报、上海证
14 关于调整开放式基金分红业务规则的公告 2010 年 8 月 27 日
券报、证券时报
关于开展工行卡网上直销申购费率阶段性优 中国证券报、上海证
15 2010 年 8 月 26 日
惠的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
16 2010 年 8 月 20 日
增加代销机构的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
17 2010 年 8 月 18 日
增加中山证券为代销机构的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分开放式证券投资基金 中国证券报、上海证
18 2010 年 8 月 17 日
增加代销机构的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加上海银行个 中国证券报、上海证
19 2010 年 7 月 30 日
人网上银行基金申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下部分基金参加邮储银行个 中国证券报、上海证
20 2010 年 7 月 1 日
人网上申购基金费率优惠活动的公告 券报、证券时报
21 南方基金关于旗下部分基金参加交通银行网 中国证券报、上海证 2010 年 6 月 30 日
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 南方全球精选配置证券投资基金 2010 年年度报告


上银行基金申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
中国证券报、上海证
22 关于开通交通银行卡网上直销交易的公告 2010 年 6 月 10 日
券报、证券时报
中国证券报、上海证
23 关于开通工商银行卡网上直销交易的公告 2010 年 6 月 10 日
券报、证券时报
关于旗下部分基金在信达证券推出基金定期 中国证券报、上海证
24 2010 年 6 月 9 日
定额投资业务的公告 券报、证券时报
关于旗下部分基金在申银万国推出基金定期 中国证券报、上海证
25 2010 年 6 月 7 日
定额投资业务的公告 券报、证券时报
关于旗下部分基金参加中信银行网上银行申 中国证券报、上海证
26 2010 年 6 月 1 日
购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
关于增加江苏张家港农村商业银行股份有限 中国证券报、上海证
27 2010 年 5 月 20 日
公司为代销机构的公告 券报、证券时报
南方基金管理有限公司关于基金经理离任的 中国证券报、上海证
28 2010 年 5 月 19 日
公告 券报、证券时报
关于公司旗下基金持有停牌股票恢复使用收 中国证券报、上海证
29 2010 年 5 月 8 日
盘价估值的提示性公告 券报、证券时报
关于公司旗下基金持有停牌股票恢复使用收 中国证券报、上海证
30 2010 年 5 月 6 日
盘价估值的提示性公告 券报、证券时报
南方基金关于旗下基金参与深圳发展银行开
中国证券报、上海证
31 展的基金定投及申购费率优惠推广活动的公 2010 年 5 月 4 日
券报、证券时报
告
关于调整网上直销交易定投申购金额下限的 中国证券报、上海证
32 2010 年 4 月 20 日
公告 券报、证券时报
中国证券报、上海证
33 关于基金对账单邮寄服务规则调整的说明 2010 年 4 月 14 日
券报、证券时报
关于旗下部分基金参加青岛银行基金申购及 中国证券报、上海证
34 2010 年 4 月 9 日
基金定投业务费率优惠活动的公告 券报、证券时报
关于调整旗下基金在上海浦东发展银行定期 中国证券报、上海证
35 2010 年 4 月 9 日
定额投资起点金额的公告 券报、证券时报
南方基金管理有限公司关于调整基金经理的 中国证券报、上海证
36 2010 年 4 月 7 日
公告 券报、证券时报
关于旗下部分基金参加上海银行个人网上银 中国证券报、上海证
37 2010 年 4 月 1 日
行基金申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
关于旗下基金在中国工商银行开展个人网上 中国证券报、上海证
38 2010 年 4 月 1 日
银行基金申购费率优惠活动的公告 券报、证券时报
关于旗下部分开放式证券投资基金增加浙商 中国证券报、上海证
39 2010 年 3 月 10 日
银行为代销机构的公告 券报、证券时报
中国证券报、上海证
40 南方基金管理有限公司北京分公司搬迁公告 2010 年 3 月 9 日
券报、证券时报
南方基金关于暂停部分基金在深交所净值揭 中国证券报、上海证
41 2010 年 2 月 26 日
示的公告 券报、证券时报
南方基金管理有限公司关于调整基金经理的 中国证券报、上海证
42 2010 年 2 月 12 日
公告 券报、证券时报
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 南方全球精选配置证券投资基金 2010 年年度报告


南方基金关于网上交易开通定期不定额申购 中国证券报、上海证
43 2010 年 2 月 9 日
业务的公告 券报、证券时报
南方基金关于网上交易开通定期定额转换业 中国证券报、上海证
44 2010 年 2 月 9 日
务的公告 券报、证券时报
南方基金关于网上交易开通兴业银行卡定投 中国证券报、上海证
45 2010 年 2 月 9 日
业务的公告 券报、证券时报
关于旗下部分开放式证券投资基金增加华融 中国证券报、上海证
46 2010 年 1 月 25 日
证券为代销机构的公告 券报、证券时报
关于旗下基金参与深圳发展银行开展的基金 中国证券报、上海证
47 2010 年 1 月 18 日
定投及申购费率优惠推广活动的公告 券报、证券时报




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 南方全球精选配置证券投资基金 2010 年年度报告




§12 备查文件目录

12.1 备查文件目录

1、中国证监会批准设立南方全球精选配置证券投资基金的文件。

2、南方全球精选配置证券投资基金基金合同。

3、南方全球精选配置证券投资基金托管协议。

4、中国证监会批准设立南方基金管理有限公司的文件。

5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。

12.2 存放地点

深圳市福田中心区福华 1 路 6 号免税商务大厦 31 至 33 楼

12.3 查阅方式

网站：http://www.nffund.com




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