兴全恒裕债券型证券投资基金

2021 年第 4 季度报告

2021 年 12 月 31 日

基金管理人：兴证全球基金管理有限公司

基金托管人：兴业银行股份有限公司

报告送出日期：2022 年 1 月 24 日


§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 01 月 21 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2021 年 10 月 01 日起至 12 月 31 日止。

§2 基金产品概况

基金简称 兴全恒裕债券

基金主代码 006985

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2019 年 3 月 12 日

报告期末基金份额总额 3,718,131,121.06 份

投资目标 在严格控制风险并保持基金资产流动性的前提下，追求
基金资产的稳定增值。

投资策略 本基金的投资策略可以细分为：资产配置策略、债券类
属资产配置、债券投资组合策略、资产支持证券投资策
略、可转换债券投资策略、中小企业私募债投资策略、
国债期货投资策略。

业绩比较基准 中证全债指数收益率。

风险收益特征 本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市
场基金，但低于混合型基金、股票型基金，属于较低风
险/较低收益的产品。

基金管理人 兴证全球基金管理有限公司

基金托管人 兴业银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 兴全恒裕债券 A 兴全恒裕债券 C

下属分级基金的交易代码 006985 012118

报告期末下属分级基金的份额总额 3,406,919,285.90 份 311,211,835.16 份

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标


单位：人民币元

主要财务指标 报告期（2021 年 10 月 1 日-2021 年 12 月 31 日）

兴全恒裕债券 A 兴全恒裕债券 C

1.本期已实现收益 13,377,488.00 899,208.59

2.本期利润 19,037,505.49 1,162,129.63

3.加权平均基金份额本期利润 0.0113 0.0095

4.期末基金资产净值 3,596,335,005.61 327,891,944.95

5.期末基金份额净值 1.0556 1.0536

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

兴全恒裕债券 A

业绩比较基准

净值增长率标业绩比较基准

阶段 净值增长率① 收益率标准差 ①－③ ②－④
准差② 收益率③

④

过去三个月 1.17% 0.01% 1.37% 0.05% -0.20% -0.04%

过去六个月 2.48% 0.02% 3.26% 0.06% -0.78% -0.04%

过去一年 4.49% 0.06% 5.65% 0.05% -1.16% 0.01%

自基金合同

9.37% 0.07% 12.99% 0.07% -3.62% 0.00%
生效起至今

兴全恒裕债券 C

业绩比较基准

净值增长率标业绩比较基准

阶段 净值增长率① 收益率标准差 ①－③ ②－④
准差② 收益率③

④

过去三个月 1.12% 0.02% 1.37% 0.05% -0.25% -0.03%

过去六个月 2.39% 0.02% 3.26% 0.06% -0.87% -0.04%

自基金合同

2.74% 0.06% 4.14% 0.06% -1.40% 0.00%
生效起至今

注：经与基金托管人兴业银行股份有限公司协商一致，并报中国证监会备案，管理人决定自 2021
年 4 月 29 日起增设兴全恒裕债券型证券投资基金 C 类份额（代码：012118）。详情请见管理人网
站公告。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：1、净值表现所取数据截至到 2021 年 12 月 31 日。

2、按照《兴全恒裕债券型证券投资基金基金合同》的规定，本基金建仓期为 2019 年 3 月 12
日至 2019 年 9 月 11 日，建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限制
及投资组合的比例范围。

3、经与基金托管人兴业银行股份有限公司协商一致，并报中国证监会备案，管理人决定自
2021 年 4 月 29 日起增设兴全恒裕债券型证券投资基金 C 类份额（代码：012118）。详情请见管理
人网站公告。
3.3 其他指标
注：无。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明

任职日期 离任日期 年限

兴全稳泰

债券型证

券投资基

金、兴全

恒裕债券

型证券投 2019年3 月12 硕士，历任中国人寿资产管理有限公司投
王帅 资基金、 日 - 8 年 资经理助理，西部证券股份有限公司投资
兴全兴泰 经理。

定期开放

债券型发

起式证券

投资基金

基金经理

注：1、职务指截止报告期末的职务（报告期末仍在任的）或离任前的职务（报告期内离任的）。
2、任职日期指基金合同生效之日（基金成立时即担任基金经理）或公司作出聘任决定之日（基金成立后担任基金经理）；离任日期指公司作出解聘决定之日。

3、证券从业的涵义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、《兴全恒裕债券型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。

4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司相关制度等规定，从投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等环节严格把关，确保各投资组合之间得到公平对待，保护投资者的合法权益。公司风险管理部对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异进行统计，从不同的角度分析差异的来源、考察是否存在非公平的因素。

本报告期内公司旗下基金严格遵守公司的公平交易制度，未发现违反公平交易原则的情况。4.3.2 异常交易行为的专项说明

本报告期内，不存在本投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况，未发现可能导致不公平交易和利益输送的异常交易情况。4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

四季度受央行再次降准和房地产市场趋势性下行等因素的刺激，市场收益率整体继续下行，但由于短期资金利率保持稳定，债券市场收益率整体呈现平坦化之势。本基金积极优选配置了中短期限高等级信用债和利率债，为组合贡献了部分收益。
4.5 报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末兴全恒裕债券 A 份额净值为 1.0556 元，本报告期的基金份额净值收益率为
1.17%，同期业绩比较基准收益率为 1.37%，截至本报告期末兴全恒裕债券 C 份额净值为 1.0536元，本报告期的基金份额净值收益率为 1.12%，同期业绩比较基准收益率为 1.37%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本基金本报告期内未发生需披露的基金份额持有人数不满两百人或基金资产净值低于五千万元的情形。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 - -

其中：股票 - -


2 基金投资 - -

3 固定收益投资 3,720,272,762.20 89.16

其中：债券 3,544,663,262.20 84.95

资产支持证券 175,609,500.00 4.21

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 389,801,223.20 9.34

其中：买断式回购的买入返售金融资 - -
产

7 银行存款和结算备付金合计 1,452,747.05 0.03

8 其他资产 60,942,772.83 1.46

9 合计 4,172,469,505.28 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：无。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值
比例（%）

1 国家债券 31,893,818.00 0.81

2 央行票据 - -

3 金融债券 1,784,687,262.90 45.48

其中：政策性金融债 908,503,262.90 23.15

4 企业债券 191,128,531.30 4.87

5 企业短期融资券 787,563,250.00 20.07

6 中期票据 402,658,400.00 10.26

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 321,461,000.00 8.19

9 其他 25,271,000.00 0.64

10 合计 3,544,663,262.20 90.33

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产


净值比例（%）

1 200217 20 国开 17 3,000,000 300,750,000.00 7.66

2 210213 21 国开 13 1,500,000 151,035,000.00 3.85

3 042100444 21 电网 1,500,000 150,075,000.00 3.82
CP014

4 185188 21 华 S14 1,500,000 150,000,000.00 3.82

5 2022012 20 建信金融 1,100,000 110,198,000.00 2.81
债 01

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细

序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值（元） 占基金资产净值
比例（%）

1 1989181 19 和家 1A4 290,000 30,261,500.00 0.77

2 1989048 19 工元安居 200,000 16,730,000.00 0.43
1A2

3 1889366 18 建元 200,000 15,972,000.00 0.41
20A2_bc

4 1889256 18 建元 200,000 15,220,000.00 0.39
15A2_bc

5 1889298 18 建元 200,000 12,502,000.00 0.32
16A3_bc

6 1889240 18 建元 200,000 11,548,000.00 0.29
14A2_bc

7 1889343 18 广元 1A2 200,000 11,296,000.00 0.29

8 1889151 18 中盈 2A3 200,000 10,830,000.00 0.28

9 1889409 18 中盈万家 200,000 10,692,000.00 0.27
2A3

10 1889235 18 农盈 5A2 200,000 9,826,000.00 0.25

5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

注：无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.9.1 本期国债期货投资政策

本基金本报告期末未持有国债期货。

5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末未持有国债期货。
5.9.3 本期国债期货投资评价

本基金本报告期末未持有国债期货。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形

本基金投资的前十名证券的发行主体中，国家开发银行具有在报告编制日前一年内受到监管部门处罚的情况；本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合同的要求。

前十名证券的发行主体中，未见其他发行主体有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库

本基金不投资于股票。
5.10.3 其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 6,848.17

2 应收证券清算款 455,000.00

3 应收股利 -

4 应收利息 40,550,146.27

5 应收申购款 19,930,778.39

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 60,942,772.83

5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分


由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

项目 兴全恒裕债券 A 兴全恒裕债券 C

报告期期初基金份额总额 554,963,557.17 10,188,584.08

报告期期间基金总申购份额 3,116,937,809.58 364,648,776.98

减:报告期期间基金总赎回份额 264,982,080.85 63,625,525.90

报告期期间基金拆分变动份额（份额减 - -
少以“-”填列）

报告期期末基金份额总额 3,406,919,285.90 311,211,835.16

注：买入/申购总份额含红利再投资、转换转入份额，卖出/赎回总份额含转换转出份额。

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

单位：份

项目 兴全恒裕债券 A 兴全恒裕债券 C

报告期期初管理人持有的本基金份额 24,717,718.01 -

报告期期间买入/申购总份额 143,513,203.21 -

报告期期间卖出/赎回总份额 - -

报告期期末管理人持有的本基金份额 168,230,921.22 -

报告期期末持有的本基金份额占基金总 4.94 -
份额比例（%）
注：1、买入/申购总份额含红利再投资、转换转入份额，卖出/赎回总份额含转换转出份额。

2、“占基金总份额比例”对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

序号 交易方式 交易日期 交易份额(份) 交易金额(元) 适用费率(%)

1 申购 2021-10-21 143,513,203.21 150,000,000.00 -

合计 143,513,203.21 150,000,000.00

注：1、“交易日期”为交易确认日或分红权益登记日。“交易金额”不含交易费用。

2、本次交易适用费率为 500 元/笔。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况


投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

资 持有基金份

者 额比例达到 期初 申购 赎回

类 序号 或者超过 份额 份额 份额 持有份额 份额占比（%）
别 20%的时间

区间

机 - - - - - - -
构

个 - - - - - - -
人

产品特有风险

本基金本报告期内未出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况，故不涉及本项特有风险。
注：1 、“申购金额”包含份额申购、转换转入、分红再投资等导致投资者持有份额增加的情形。
2、 “赎回份额”包含份额赎回、转换转出等导致投资者持有份额减少的情形。

8.2 影响投资者决策的其他重要信息

无。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

1.中国证监会准予兴全恒裕债券型证券投资基金募集注册的文件；

2.《兴全恒裕债券型证券投资基金基金合同》；

3.《兴全恒裕债券型证券投资基金托管协议》；

4.关于申请募集注册兴全恒裕债券型证券投资基金的法律意见书；

5.基金管理人业务资格批件和营业执照；

6.基金托管人业务资格批件和营业执照；

7.中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地点

基金管理人、基金托管人的办公场所。
9.3 查阅方式

投资者可登录基金管理人互联网站（http://www.xqfunds.com）查阅，或在营业时间内至基金管理人、基金托管人办公场所免费查阅。


兴证全球基金管理有限公司
2022 年 1 月 24 日
点击查看>>  附件