中加科享混合型证券投资基金

2022年第2季度报告

2022年06月30日

基金管理人:中加基金管理有限公司
基金托管人:中国光大银行股份有限公司

报告送出日期:2022年07月20日


§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国光大银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2022年7月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2022年04月01日起至2022年06月30日止。

§2 基金产品概况

基金简称 中加科享混合

基金主代码 010398

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2020年11月04日

报告期末基金份额总额 40,595,539.90份

投资目标 在严格控制风险的前提下，追求超过业绩比较基准
的投资回报，力争实现资产的长期、稳健增值。

本基金采用积极的投资策略，通过前瞻性地判断不
同金融资产的相对收益，完成大类资产配置。在大
投资策略 类资产配置的基础上，精选个股，完成股票组合的
构建，并通过运用久期策略、期限结构策略和个券
选择策略完成债券组合的构建。在严格的风险控制
基础上，力争实现长期稳健的收益。

业绩比较基准 沪深300指数收益率*40%+中债总全价（总值）指数
收益率*60%

风险收益特征 本基金为混合型基金，预期收益和预期风险水平高
于债券型基金与货币市场基金，低于股票型基金。

基金管理人 中加基金管理有限公司

基金托管人 中国光大银行股份有限公司


下属分级基金的基金简称 中加科享混合A 中加科享混合C

下属分级基金的交易代码 010398 010399

报告期末下属分级基金的份额总 12,661.43份 40,582,878.47份

额

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

报告期(2022年04月01日 - 2022年06月30日)
主要财务指标

中加科享混合A 中加科享混合C

1.本期已实现收益 -456,303.23 370,046.40

2.本期利润 -869,938.14 699,791.13

3.加权平均基金份额本期利润 -0.0147 0.0129

4.期末基金资产净值 13,075.61 41,633,436.97

5.期末基金份额净值 1.0327 1.0259

注：1.上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
中加科享混合A净值表现

净值增长 业绩比较 业绩比较

阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①-③ ②-④

率① ② 率③ 率标准差

④

过去

三个 1.73% 0.17% 2.59% 0.57% -0.86% -0.40%

月
过去

六个 -3.33% 0.27% -3.67% 0.58% 0.34% -0.31%

月

过去 -1.11% 0.31% -4.51% 0.50% 3.40% -0.19%

一年

自基
金合

同生 3.27% 0.29% -0.16% 0.50% 3.43% -0.21%
效起
至今
中加科享混合C净值表现

净值增长 业绩比较 业绩比较

阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①-③ ②-④

率① ② 率③ 率标准差

④

过去

三个 1.63% 0.17% 2.59% 0.57% -0.96% -0.40%
月
过去

六个 -3.53% 0.27% -3.67% 0.58% 0.14% -0.31%
月

过去 -1.51% 0.31% -4.51% 0.50% 3.00% -0.19%
一年
自基
金合

同生 2.59% 0.29% -0.16% 0.50% 2.75% -0.21%
效起
至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较


注：1、本基金基金合同于 2020 年 11 月 04 日生效，截止报告期末，本基金的基金合同
生效已满一年。
2、根据基金合同规定，本基金建仓期为 6 个月。截止报告期末，已完成建仓，本基金的各项投资比例符合基金合同关于投资范围及投资限制的规定。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介


任本基金的基 证

金经理期限 券

姓名 职务 从 说明

任职 离任 业

日期 日期 年

限

于跃先生，伦敦帝国理工
大学金融数学硕士。2012
年5月至2015年5月，任职
于民生证券股份有限公

司，担任固收投资经理助
理；2015年6月至2019年1
1月，任职于中信建投证券
股份有限公司，任固定收
益投资经理。2019年12月
加入中加基金管理有限公
司，曾任中加优享纯债债
券型证券投资基金（2020
年3月4日至2021年8月20
日）、中加丰裕纯债债券
2020- 2022- 型证券投资基金（2020年5
于跃 原本基金基金经理 11-04 04-22 10 月7日至2021年8月20日）、
中加颐信纯债债券型证券
投资基金（2020年3月4日
至2021年12月21日）、中
加瑞利纯债债券型证券投
资基金（2020年3月4日至2
022年3月28日）、中加科
享混合型证券投资基金（2
020年11月4日至2022年4
月22日）的基金经理，现
任中加享利三年定期开放
债券型证券投资基金（20
20年2月19日至今）、中加
颐鑫纯债债券型证券投资
基金（2020年3月3日至

今）、中加颐享纯债债券


型证券投资基金（2020年3
月3日至今）、中加科丰价
值精选混合型证券投资基
金（2020年5月13日至今）、
中加瑞合纯债债券型证券
投资基金（2020年11月25
日至今）、中加颐睿纯债
债券型证券投资基金（20
21年12月15日至今）、中
加纯债两年定期开放债券
型证券投资基金（2022年4
月29日至今）、中加丰盈
一年定期开放债券型发起
式证券投资基金（2022年5
月13日至今）、中加安盈
一年定期开放债券型发起
式证券投资基金（2022年6
月20日至今）的基金经理。

王梁先生，北京交通大学
产业经济学硕士。2008年
至2015年曾历任山西证

券、英大证券研究部、方
正证券自营部汽车、机械
行业研究员。2015年加入
中加基金管理有限公司，
担任公司汽车机械行业和
2020- 2022- 主题策略研究员，拥有近1
王梁 原本基金基金经理 11-04 04-22 13 0年行业研究经验。2017
年起担任中加基金专户投
资经理。曾任中加科享混
合型证券投资基金（2020
年11月4日至2022年4月22
日）的基金经理，现任中
加改革红利灵活配置混合
型证券投资基金（2018年8
月14日至今）、中加心享
灵活配置混合型证券投资


基金（2019年10月23日至
今）、中加心悦灵活配置
混合型证券投资基金（20
20年04月24日至今）、中
加科鑫混合型证券投资基
金（2021年5月26日至今）
的基金经理。

刘晓晨先生，金融学硕士，
2004年6月至2010年7月，
就职于瑞泰人寿保险公司
总公司，历任投资分析师、
高级投资分析师及固定收
益助理经理。2010年7月，
加入华商基金管理有限公
司，任宏观策略研究员、
债券研究员、基金经理。2
017年底加入新华基金管
理股份有限公司，任基金
经理。2020年加入中加基
金。现任中加聚隆六个月
刘晓 本基金基金经理 2022- - 18 持有期混合型证券投资基
晨 04-22 金（2021年4月15日至今）、
中加聚优一年定期开放混
合型证券投资基金（2021
年7月9日至今）、中加消
费优选混合型证券投资基
金（2021年8月12日至今）、
中加科盈混合型证券投资
基金（2022年4月7日至

今）、中加科享混合型证
券投资基金（2022年4月2
2日至今）、中加聚享增盈
债券型证券投资基金（20
22年5月5日至今）的基金
经理。

1、任职日期说明：刘晓晨的任职日期以本基金本基金增聘公告为准。
2、离任日期说明：因工作需要，王梁、于跃于2022年4月22日离任本基金基金经理。
3、证券从业年限的计算标准：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4、本基金无基金经理助理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

为了公平对待各类投资人，保护各类投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为，公司根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》等法律法规和公司内部规章，制定了《中加基金管理有限公司公平交易管理办法》、《中加基金管理有限公司异常交易管理办法》，对公司管理的各类资产的公平对待做了明确具体的规定，并规定对买卖股票、债券时候的价格和市场价格差距较大，可能存在操纵股价、利益输送等违法违规情况进行监控。本报告期内，本基金管理人严格执行了公平交易制度的相关规定，不存在损害投资者利益的不公平交易行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司制定了同日反向交易控制的规则，并且加强对组合间同日反向交易的监控和隔日反向交易的检查。同时，公司利用公平交易分析系统，对各组合间不同时间窗口下的同向交易指标进行持续监控，定期对组合间的同向交易进行分析。本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过该证券当日成交量的5%。投资组合间虽然存在同向交易行为，但结合交易价差分布统计分析和潜在利益输送金额统计结果，表明投资组合间不存在利益输送的可能性。本基金本报告期内未出现异常交易的情况。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

2022年二季度市场出现了比较极致的情况，大类资产方面债券，股票资产表现都一般，商品价格尤其是油价表现最好，前4个月市场出现轮番调整，首先是消费，然后是新能源，而5月份以后市场又出现快速的上涨，债券市场更是在极度悲观的5月份出现显著的高点，对于绝对收益投资难度很大，控制波动基本是不可能的，如果止损同时不能大幅加仓则会反复打脸，均衡配置基本是无效的，只有集中在能源价格受益相关行业，还有疫情政策变动敏感行业才有机会。其他行业都处于波动的状态。


本基金在2022年4月份接手产品管理，首先做的是行业分散配置，在后面的反弹中确实跑输了新能源等行业，也跑输了行业同类产品。

首先从宏观角度看，2022年上半年经济衰退已经发生，下半年会进入恢复期，但恢复期会比较长，尤其是在海外经济下行周期当中，国内需求将是主要支撑，预计大宗商品价格将持续回落，国内通胀将跟随疫情放松持续走高。三季度通胀上升最快的过程中，将重点关注相关投资机会。债券市场方面在整体信用没有大幅宽松出来之前不会有系统性风险，可以耐心持有但没有大的机会。另外因为基金规模缩减幅度较大导致无法配置高收益的信用债所以整体上还是保持利率债为主的策略，总的来说，我们希望能坚持绝对收益的投资策略，力争为投资者实现较好的回报，为此我们将继续坚持勤勉谨慎的原则，努力研究，审慎投资。
4.5 报告期内基金的业绩表现

截至报告期末中加科享混合A基金份额净值为1.0327元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为1.73%，同期业绩比较基准收益率为2.59%；截至报告期末中加科享混合C基金份额净值为1.0259元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为1.63%，同期业绩比较基准收益率为2.59%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本基金本报告期内未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于人民币五千万元的情形。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例
（%）

1 权益投资 5,958,975.66 14.07

其中：股票 5,958,975.66 14.07

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 34,797,084.76 82.18

其中：债券 34,797,084.76 82.18

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入 - -


返售金融资产

7 银行存款和结算备付金合 1,515,456.40 3.58
计

8 其他资产 73,473.67 0.17

9 合计 42,344,990.49 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例（%）

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 228,984.00 0.55

C 制造业 3,196,741.42 7.68

D 电力、热力、燃气及水生 455,396.00 1.09
产和供应业

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 20,286.78 0.05

G 交通运输、仓储和邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技 732,390.46 1.76
术服务业

J 金融业 444,044.00 1.07

K 房地产业 867,150.00 2.08

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 13,983.00 0.03

N 水利、环境和公共设施管 - -
理业

O 居民服务、修理和其他服 - -
务业

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计 5,958,975.66 14.31

5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有港股通股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净
号 值比例（％）

1 000002 万 科Ａ 42,300 867,150.00 2.08

2 600809 山西汾酒 1,600 519,680.00 1.25

3 600872 中炬高新 13,400 463,774.00 1.11

4 600905 三峡能源 72,400 455,396.00 1.09

5 300999 金龙鱼 8,400 453,768.00 1.09

6 002142 宁波银行 12,400 444,044.00 1.07

7 002353 杰瑞股份 10,550 425,165.00 1.02

8 600406 国电南瑞 15,200 410,400.00 0.99

9 000858 五 粮 液 2,000 403,860.00 0.97

10 002701 奥瑞金 62,000 322,400.00 0.77

5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净
值比例（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 30,947,961.64 74.31

其中：政策性金融债 30,947,961.64 74.31

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） 3,849,123.12 9.24

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 34,797,084.76 83.55

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 占基金资产净
号 值比例（％）


1 200215 20国开15 100,000 10,680,479.45 25.65

2 210216 21国开16 100,000 10,161,712.33 24.40

3 220201 22国开01 100,000 10,105,769.86 24.27

4 132015 18中油EB 20,980 2,198,499.95 5.28

5 132009 17中油EB 15,620 1,650,623.17 3.96

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期内未运用股指期货进行投资。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期内未运用国债期货进行投资。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
5.11.2 本报告期内，本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。5.11.3 其他资产构成

序号 名称 金额(元)

1 存出保证金 56,642.48

2 应收证券清算款 -

3 应收股利 -

4 应收利息 -

5 应收申购款 16,831.19

6 其他应收款 -

7 其他 -


8 合计 73,473.67

5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

序 债券代码 债券名称 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)

号

1 132015 18中油EB 2,198,499.95 5.28

2 132009 17中油EB 1,650,623.17 3.96

5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

中加科享混合A 中加科享混合C

报告期期初基金份额总额 105,777,857.54 59,889,362.66

报告期期间基金总申购份额 5,334.48 1,070,757.50

减：报告期期间基金总赎回份额 105,770,530.59 20,377,241.69

报告期期间基金拆分变动份额 - -
（份额减少以“-”填列）

报告期期末基金份额总额 12,661.43 40,582,878.47

注：总申购份额含红利再投、转换入份额；总赎回份额含转换出份额。

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

本报告期内，本基金管理人未运用固有资金投资本基金。截至本报告期末，本基金管理人未持有本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

资 持有基金份额

者 序 比例达到或者

类 号 超过20%的时 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比

别 间区间

机 1 20220401-202 40,000,000.00 0.00 0.00 40,000,000.0 98.53%


构 20630 0

2 20220526-202 19,318,787.42 0.00 19,318,787.42 0.00 0.00%
20606

3 20220401-202 96,218,608.68 0.00 96,218,608.68 0.00 0.00%
20525

产品特有风险

本基金报告期内存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况，该投资者所持有的基金份额的占
比较大，该投资者在赎回所持有的基金份额时，存在基金份额净值波动的风险；另外，该投资者在大额赎回其所 持有的基金份额时，基金可能存在为应对赎回证券变现产生的冲击成本。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息

无。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

1、中国证监会批准中加科享混合型证券投资基金设立的文件

2、《中加科享混合型证券投资基金基金合同》

3、《中加科享混合型证券投资基金托管协议》

4、基金管理人业务资格批复文件、营业执照和公司章程
9.2 存放地点

基金管理人、基金托管人处
9.3 查阅方式

基金管理人办公地址：北京市西城区南纬路35号综合办公楼

基金托管人地址：北京市西城区太平桥大街25号、甲25号中国光大中心

投资者对本报告书如有疑问，可咨询基金管理人中加基金管理有限公司

客服电话：400-00-95526（免长途费）

基金管理人网址：www.bobbns.com

中加基金管理有限公司
2022年07月20日
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