富兰克林国海中国收益证券投资基金
2019 年半年度报告摘要

2019 年 6 月 30 日

基金管理人：国海富兰克林基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司

送出日期：2019 年 8 月 28 日


§1 重要提示及目录

1.1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 8 月 26 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2019 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。

本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。

§2 基金简介

2.1 基金基本情况

基金简称 国富中国收益混合

基金主代码 450001

交易代码 450001

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2005 年 6 月 1 日

基金管理人 国海富兰克林基金管理有限公司

基金托管人 中国工商银行股份有限公司

报告期末基金份额总额 268,784,815.20 份

基金合同存续期 不定期

2.2 基金产品说明

本基金以富兰克林邓普顿投资集团环球资产管理平台
为依托，在充分结合国内新兴证券市场特性的原则下，
投资目标 通过投资稳健分红的股票和各种优质的债券，达到基
金资产稳健增长的目的，为投资者创造长期稳定的投
资收益。

资产配置量化策略：

一般情况下，投资决策委员会负责基金资产的配置策
略，并采用资产配置分析会的形式来实施，以资产配
置分析会的组织形式保证资产配置决策的正确性和科
学性。资产配置分析会由投资总监主持，基金经理和
研究部总监参加。本基金通常以每个季度为一个调整
周期，在资产配置分析会上，对拟定的投资组合调整
方案进行检验。基金经理负责提交一份对未来一个季
度投资组合建议的调整报告，供委员会讨论，形成最
终结论，投资总监在投资决策委员会的授权下，根据
投资策略 市场变化情况拥有一定权限对投资组合进行灵活调

整。

股票选择策略：

为了能够恰当地运用富兰克林邓普顿投资集团的全球
化标准，股票分析员必须对行业的整体趋势和该行业
在中国的具体特点有一个深入而清楚的研究。之后，
股票分析员以行业整体趋势为背景，寻找最契合所在
行业发展趋势的公司，并着重评估公司管理层、公司
战略、公司品质以及潜在的变化和风险等基本因素；
通过综合最优评价系统对潜在的股票进行优化分析。
债券投资策略：


本基金债券组合的回报来自于三个方面:组合的久期
管理、识别收益率曲线中价值低估的部分以及识别各
类债券中价值低估的种类（例如企业债存在信用升级
的潜力）。为了有助于辨别出恰当的债券久期，并找
到构造组合达到这一久期的最佳方法，本基金管理人
将集中使用基本面和技术分析，通过对个券的全面、
精细分析，最后确定债券组合的构成。

业绩比较基准 40%×沪深 300 指数+ 55%×中债国债总指数(全价）
+5%×同业存款息率

风险收益特征 本基金属于证券投资基金中收益稳定、风险较低的品
种。风险系数介于股票和债券之间。

2.3 基金管理人和基金托管人

项目 基金管理人 基金托管人

名称 国海富兰克林基金管理有 中国工商银行股份有限公司

限公司

姓名 储丽莉 郭明

信息披露负责人 联系电话 021-3855 5555 010-66105798

电子邮箱 service@ftsfund.com custody@icbc.com.cn

客户服务电话 400-700-4518、9510-5680 95588

和 021－38789555

传真 021-6888 3050 010-66105799

2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网 www.ftsfund.com
网址

基金半年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所


§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

3.1.1 期间数据和指标 报告期(2019 年 1 月 1 日 - 2019 年 6 月 30 日 )

本期已实现收益 2,362,927.27

本期利润 47,914,603.04

加权平均基金份额本期利润 0.1689

本期基金份额净值增长率 21.23%

3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2019 年 6 月 30 日 )

期末可供分配基金份额利润 0.3791

期末基金资产净值 258,127,618.54

期末基金份额净值 0.9604

注：
1．上述财务指标采用的计算公式，详见证监会发布的证券投资基金信息披露编报规则－第 1 号《主要财务指标的计算及披露》。
2. 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3. 期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
4．上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，例如，开放式基金的申购赎回费等，计入费用后实际收益要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

份额净值 份额净值 业绩比较 业绩比较基

阶段 增长率① 增长率标 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④

准差② 率③ 准差④

过去一个月 3.44% 0.72% 2.38% 0.44% 1.06% 0.28%

过去三个月 2.80% 0.81% -0.91% 0.59% 3.71% 0.22%

过去六个月 21.23% 0.88% 10.14% 0.60% 11.09% 0.28%

过去一年 10.39% 0.90% 5.27% 0.60% 5.12% 0.30%

过去三年 25.08% 0.66% 8.48% 0.44% 16.60% 0.22%

自基金合同 314.91% 1.07% 111.37% 0.69% 203.54% 0.38%

生效起至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：本基金的基金合同生效日为 2005 年 6 月 1 日。本基金在 6 个月建仓期结束时，各项投资比例
符合基金合同约定。


§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

国海富兰克林基金管理有限公司成立于 2004 年 11 月，由国海证券股份有限公司和富兰克林
邓普顿投资集团全资子公司邓普顿国际股份有限公司共同出资组建，目前公司注册资本 2.2 亿元人民币，国海证券股份有限公司持有 51%的股份, 邓普顿国际股份有限公司持有 49%的股份。

国海证券股份有限公司是国内 A 股市场第 16 家上市券商，是拥有全业务牌照，营业网点遍布
中国主要城市的全国性综合类证券公司。富兰克林邓普顿投资集团是世界知名基金管理公司，在全球市场上有超过 70 年的投资管理经验。国海富兰克林基金管理有限公司引进富兰克林邓普顿投资集团享誉全球的投资机制、研究平台和风险控制体系，借助国海证券股份有限公司的综合业务优势，力争成为国内一流的基金管理公司。

本公司具有丰富的管理基金经验。自 2005 年 6 月第一只基金成立开始，截至本报告期末，本
公司旗下运作 32 只基金产品。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

任本基金的基金经理（助理）期限 证券从

姓名 职务 业年限 说明

任职日期 离任日期

公司副 徐荔蓉先生，CFA，CPA（非
总经理、 执业），律师（非执业），
投资总 中央财经大学经济学硕
监、研究 士。历任中国技术进出口
分析部 总公司金融部副总经理、
总经理， 融通基金管理有限公司基
国富中 金经理、申万巴黎基金管
国收益 2010 年 9 月 29 理有限公司（现“申万菱
徐荔蓉 混合基 日 - 22 年 信基金管理有限公司”）
金、国富 基金经理、国海富兰克林
潜力组 基金管理有限公司高级顾
合混合 问、资产管理部总经理兼
基金及 投资经理、管理层董事。
国富研 截至本报告期末任国海富
究精选 兰克林基金管理有限公司
混合基 副总经理、投资总监、研
金的基 究分析部总经理，国富中


金经理 国收益混合基金、国富潜
力组合混合基金及国富研
究精选混合基金的基金经
理。

注：
1. 表中“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期，其中，首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日。
2. 表中“证券从业年限”的计算标准为该名员工从事过的所有诸如基金、证券、投资等相关金融领域的工作年限的总和。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律、法规和《富兰克林国海中国收益证券投资基金基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。基金投资组合符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

报告期内公司严格执行《公平交易管理制度》，明确了公平交易的原则和目标，制订了实现公平交易的具体措施，并在技术上按照公平交易原则实现了严格的交易公平分配。

报告期内公司未发现不同投资组合间通过价差交易进行利益输送的行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

公司严格按照《异常交易监控与报告制度》和《同日反向交易管理办法》对异常交易进行监控。

报告期内公司不存在投资组合之间发生的同日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

2019 年股票市场出现了较大幅度的上涨，以蓝筹股为代表的大市值公司表现良好，呈现较好
的绝对和相对回报，而中小市值类公司则体现为冲高回落的格局。我们一直坚持的金融和消费的核心底仓配置在上半年取得了较好的回报，同时组合保持均衡的配置，对一些其他行业优质公司的提前布局也贡献较大。上半年基金主要对部分短期涨幅过大的品种进行了部分波段操作，同时开始布局和关注长期拐点逐步出现的部分优质公司。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现

报告期内，本基金份额净值为 0.9604 元，上涨 21.23%，业绩基准上涨 10.14%，跑赢业绩基
准 11.09%，基金大幅度战胜业绩基准，主要的贡献来自于基金长期持有的核心持仓表现良好。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

我们对中国经济和股票市场的长期前景仍然持乐观的看法，中国经济已经逐步向以消费为主导的经济发展，经济的波动性大大降低，从而为优质公司提供了更好的竞争环境和成长空间。中国的股票市场在未来中国经济发展中将承担更加重要和显著的作用，国内居民和国际投资者对中国股票的严重低配提供了未来充足的流动性，而以蓝筹股为代表的大市值公司从历史纵向和国际横向比较中明显偏低的估值又提供了充足的上升空间。从更长维度的时间看，我们很可能已经站在长期牛市的起点之上。中短期来看，未来的地缘冲突等不确定性确实会带来市场的波动，但应该很难改变长期趋势。从市场结构上看关于所谓核心资产的争论其实是个伪命题，如果公司的基本面没有实质的改善和支持，无论外资持有或者抱团取暖都无法改变股票运行的趋势，我们仍然认为自下而上地挖掘长期成长空间巨大，当前估值偏低的公司是我们未来持续关注的重点。

本基金将继续按照基金合同及相关法律法规要求，努力做好基金投资工作，争取未来更好的长期投资收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本公司在报告期内有效控制基金估值流程，按照相关法律法规的规定设有投资资产估值委员会（简称“估值委员会”），并已制订了《公允估值管理办法》。估值委员会审核和决定投资资产估值的相关事务，确保基金估值的公允、合理，保证估值未被歪曲以免对基金持有人产生不利影响。报告期内相关基金估值政策由托管银行进行复核。公司估值委员会由总经理或其任命者负责，成员包括投研、风险控制、监察稽核、交易、基金核算方面的部门主管，相关人员均具有丰富的证券基金行业从业经验和专业能力。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，应向估值委
员会报告并提出相关意见和建议。各方不存在任何重大利益冲突，一切以投资者利益最大化为最高准则。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

截至本报告期末，根据本基金基金合同和相关法律法规的规定，本基金无应分配但尚未实施分配的利润。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

无。


§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期内，本基金托管人在对富兰克林国海中国收益证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，富兰克林国海中国收益证券投资基金的管理人--国海富兰克林基金管理有限公司在富兰克林国海中国收益证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，富兰克林国海中国收益证券投资基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人依法对国海富兰克林基金管理有限公司编制和披露的富兰克林国海中国收益证券投资基金 2019 年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。


§6 半年度财务会计报告（未经审计）

6.1 资产负债表
会计主体：富兰克林国海中国收益证券投资基金

报告截止日： 2019 年 6 月 30 日

单位：人民币元

资 产 本期末 上年度末

2019 年 6 月 30 日 2018 年 12 月 31 日

资 产：

银行存款 19,969,491.92 9,701,582.17

结算备付金 - 95,217.76

存出保证金 45,250.70 37,719.16

交易性金融资产 240,039,761.45 212,956,206.75

其中：股票投资 148,776,861.45 119,067,784.25

基金投资 - -

债券投资 91,262,900.00 93,888,422.50

资产支持证券投资 - -

贵金属投资 - -

衍生金融资产 - -

买入返售金融资产 - -

应收证券清算款 - -

应收利息 1,138,971.25 3,088,309.21

应收股利 - -

应收申购款 14,618.72 6,155.84

递延所得税资产 - -

其他资产 - -

资产总计 261,208,094.04 225,885,190.89

负债和所有者权益 本期末 上年度末

2019 年 6 月 30 日 2018 年 12 月 31 日

负 债：

短期借款 - -

交易性金融负债 - -

衍生金融负债 - -

卖出回购金融资产款 - -

应付证券清算款 - -

应付赎回款 90,488.46 43,919.88

应付管理人报酬 288,287.27 266,471.73

应付托管费 52,225.96 48,273.84

应付销售服务费 - -

应付交易费用 47,530.21 49,995.65


应交税费 2,272,579.04 2,272,579.04

应付利息 - -

应付利润 - -

递延所得税负债 - -

其他负债 329,364.56 602,010.50

负债合计 3,080,475.50 3,283,250.64

所有者权益：

实收基金 156,225,706.51 163,322,337.56

未分配利润 101,901,912.03 59,279,602.69

所有者权益合计 258,127,618.54 222,601,940.25

负债和所有者权益总计 261,208,094.04 225,885,190.89

注：报告截止日 2019 年 6 月 30 日，基金份额净值 0.9604 元，基金份额总额 268,784,815.20 份。
6.2 利润表
会计主体：富兰克林国海中国收益证券投资基金

本报告期：2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日

单位：人民币元

本期 上年度可比期间

项 目 2019 年 1 月 1 日至 2018 年 1 月 1 日至

2019 年 6 月 30 日 2018 年 6 月 30 日

一、收入 50,442,792.00 -391,312.36

1.利息收入 1,455,270.52 3,119,265.19

其中：存款利息收入 49,787.18 53,156.54

债券利息收入 1,405,483.34 2,924,003.81

资产支持证券利息收入 - -

买入返售金融资产收入 - 142,104.84

其他利息收入 - -

2.投资收益（损失以“-”填列） 3,376,822.03 16,090,440.64

其中：股票投资收益 12,226,417.68 15,070,849.23

基金投资收益 - -

债券投资收益 -10,055,290.37 -478,901.54

资产支持证券投资收益 - -

贵金属投资收益 - -

衍生工具收益 - -

股利收益 1,205,694.72 1,498,492.95

3.公允价值变动收益（损失以“-” 45,551,675.77 -19,620,362.83

号填列）

4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - -

5.其他收入（损失以“-”号填列） 59,023.68 19,344.64

减：二、费用 2,528,188.96 3,369,078.52


1．管理人报酬 1,744,234.91 1,811,055.59

2．托管费 315,984.61 328,089.70

3．销售服务费 - -

4．交易费用 358,749.03 1,023,831.24

5．利息支出 - -

其中：卖出回购金融资产支出 - -

6．税金及附加 - 5,834.10

7．其他费用 109,220.41 200,267.89

三、利润总额（亏损总额以“-” 47,914,603.04 -3,760,390.88

号填列）

减：所得税费用 - -

四、净利润（净亏损以“-”号填 47,914,603.04 -3,760,390.88

列）
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：富兰克林国海中国收益证券投资基金

本报告期：2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日

单位：人民币元

本期

2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日

项目

实收基金 未分配利润 所有者权益合计

一、期初所有者权益（基 163,322,337.56 59,279,602.69 222,601,940.25
金净值）
二、本期经营活动产生

的基金净值变动数（本 - 47,914,603.04 47,914,603.04
期利润）
三、本期基金份额交易

产生的基金净值变动数 -7,096,631.05 -5,292,293.70 -12,388,924.75
（净值减少以“-”号填
列）

其中：1.基金申购款 27,855,581.48 15,679,152.08 43,534,733.56

2.基金赎回款 -34,952,212.53 -20,971,445.78 -55,923,658.31

四、本期向基金份额持

有人分配利润产生的基 - - -
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）

五、期末所有者权益（基 156,225,706.51 101,901,912.03 258,127,618.54

金净值）

上年度可比期间

2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日

项目

实收基金 未分配利润 所有者权益合计

一、期初所有者权益（基 186,176,264.11 97,231,428.55 283,407,692.66
金净值）
二、本期经营活动产生

的基金净值变动数（本 - -3,760,390.88 -3,760,390.88
期利润）
三、本期基金份额交易

产生的基金净值变动数 -19,630,560.21 -10,725,032.61 -30,355,592.82
（净值减少以“-”号填
列）

其中：1.基金申购款 1,780,988.65 961,482.82 2,742,471.47

2.基金赎回款 -21,411,548.86 -11,686,515.43 -33,098,064.29

四、本期向基金份额持

有人分配利润产生的基 - - -
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）

五、期末所有者权益（基 166,545,703.90 82,746,005.06 249,291,708.96
金净值）
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：

______林勇______ ______林勇______ ____龚黎____

基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人

6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况

富兰克林国海中国收益证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2005]第 36 号《关于同意富兰克林国海中国收益证券投资基金募集的批复》核准，由国海富兰克林基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《富兰克林国海中国收益证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 671,504,027.15 元，业经普华永道
中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2005)第 77 号验资报告予以验证。经向中国证监会
备案，《富兰克林国海中国收益证券投资基金基金合同》于 2005 年 6 月 1 日正式生效，基金合同
生效日的基金份额总额为 671,658,080.51 份基金份额，其中认购资金利息折合 154,053.36 份基金份额。本基金的基金管理人为国海富兰克林基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。

根据《富兰克林国海中国收益证券投资基金招募说明书》和《富兰克林国海中国收益证券投
资基金基金份额拆分比例公告》的有关规定，本基金于 2007 年 5 月 15 日进行了基金份额拆分，
拆分比例为 1.7204887030，并于 2007 年 5 月 16 日进行了变更登记。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《富兰克林国海中国收益证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为国内依法公开发行的股票、债券以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合的范围为：股票投资为基金资产的 20%-65%，债券为 35%-75%，现金类资产为 5%-20%。本基金的股票投资主要集中于具有良好分红记录的上市公司，该部分股票和债券投资比例将不低于本基金资产的 80%。本基金的原业绩比较基准为：40%×新华富时 A200指数＋55%×汇丰中国国债指数＋5%×同业存款利率，根据本基金的基金管理人发布的《国海富兰克林基金管理有限公司关于旗下部分基金更改业绩比较基准和修改基金合同的公告》和《关于修改<富兰克林国海中国收益证券投资基金基金合同>的公告》，本基金的业绩比较基准自 2010 年 12
月 23 日起变更为 40%×富时中国 A200 指数＋55%×中债国债总指数(全价)＋5%×同业存款利率；
根据本基金的基金管理人发布的《国海富兰克林基金管理有限公司关于旗下富兰克林国海中国收益证券投资基金更改业绩比较基准和修改基金合同的公告》和《富兰克林国海中国收益证券投资
基金基金合同》，本基金的业绩比较基准自 2016 年 6 月 17 日起变更为 40%X 沪深 300 指数+ 55%X
中债国债总指数(全价)+5%X 同业存款息率。

本财务报表由本基金的基金管理人国海富兰克林基金管理有限公司于 2019 年 8 月 28 日批准
报出。
6.4.2 会计报表的编制基础

本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《富兰克林国海中国收益证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 6.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规
定及允许的基金行业实务操作编制。

本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金本报告期间财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2019 年 6
月 30 日的财务状况以及 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日期间的经营成果和基金净值变动情
况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明

本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明

本基金本报告期未发生会计估计变更。
6.4.5.3 差错更正的说明

本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项

根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税
[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、 财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：


(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴
纳增值税。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，
不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。

对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、 债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府
债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
2018 年 1 月 1 日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。

(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、 债券的差价收入，股票的股息、红利
收入， 债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%
的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的，
其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%
计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。

(4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。

(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额
的适用比例计算缴纳。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况

无。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方

关联方名称 与本基金的关系

国海富兰克林基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构

中国工商银行股份有限公司("中国工商银 基金托管人、基金销售机构
行")

国海证券股份有限公司("国海证券") 基金管理人的股东、基金销售机构

注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易

金额单位：人民币元

本期 上年度可比期间

关联方名称 2019年1月1日至2019年6月30日 2018年1月1日至2018年6月30日

成交金额 占当期股票 成交金额 占当期股票
成交总额的比例 成交总额的比例

国海证券 - - 105,798,497.34 15.97%

6.4.8.1.2 权证交易
本基金本报告期内及上年度可比期间未有通过关联方交易单元进行的权证交易
6.4.8.1.3 应支付关联方的佣金

金额单位：人民币元

本期

关联方名称 2019年1月1日至2019年6月30日

当期佣金 占当期佣金总量 期末应付佣金余额 占期末应付佣金
的比例 总额的比例

国海证券 - - - -

上年度可比期间

关联方名称 2018年1月1日至2018年6月30日

当期佣金 占当期佣金总 期末应付佣金余额 占期末应付佣金
量的比例 总额的比例

国海证券 98,530.21 15.97% 98,530.21 35.17%

注：
1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费

单位：人民币元

项目 本期 上年度可比期间


2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 2018年1月1日至2018年6月30日
30 日

当期发生的基金应支付 1,744,234.91 1,811,055.59
的管理费

其中：支付销售机构的客 370,634.49 424,971.80
户维护费
注：支付基金管理人 国海富兰克林基金管理有限公司 的管理人报酬按前一日基金资产净值1.38%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.38% / 当年天数。
6.4.8.2.2 基金托管费

单位：人民币元

项目 本期 上年度可比期间

2019年1月1日至2019年6月30日 2018年1月1日至2018年6月30日

当期发生的基金应支付 315,984.61 328,089.70
的托管费
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期内及上年度可比期间未发生与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
1.基金管理人运用固有资金投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。

2.本报告期和上年度可比期间（2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日）基金管理人未运用固有资
金投资本基金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
1.本基金除基金管理人之外的其他关联方投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。

2.本报告期末和上年度末（2018 年 12 月 31 日）除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

关联方 本期 上年度可比期间

名称 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日

期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入


中国工商银 19,969,491.92 45,836.73 13,736,736.58 43,581.10
行
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。

6.4.9 期末（ 2019 年 6 月 30 日 ）本基金持有的流通受限证券

6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

金额单位：人民币元

6.4.12.1.1 受限证券类别：股票

证券 证券 成功 可流 流通受 认购 期末估 数量 期末 期末估值

代码 名称 认购日 通日 限类型 价格 值单价 （单位： 成本总额 总额 备注
股）

601236 红塔 2019 年 2019

年7月新股未

证券 6 月 26 上市 3.46 3.46 9,789 33,869.9433,869.94 -
日 5 日

300788 中信 2019 年 2019

年7月新股未

出版 6 月 27 上市 14.85 14.85 1,556 23,106.6023,106.60 -
日 5 日

注：基金还可作为特定投资者，认购首次公开发行股票时公司股东公开发售股份，所认购的股份自发行结束之日起 12 个月内不得转让。
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。

6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

(1)公允价值

(a)金融工具公允价值计量的方法

公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：

第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。

第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。

第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。

(b)持续的以公允价值计量的金融工具

(i)各层次金融工具公允价值

于 2019 年 6 月 30 日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层次的余额为 148,719,884.91 元，属于第二层次的余额为 91,319,876.54 元，无属于第三
层次的余额(2018 年 12 月 31 日：第一层次为 113,437,542.53 元，属于第二层次为 95,270,657.02
元，属于第三层次为 4,248,007.20 元)。

(ii)公允价值所属层次间的重大变动

对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。

(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额

无。

(c)非持续的以公允价值计量的金融工具

于 2019 年 6 月 30 日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018 年 12 月 31
日：同)。


(d)不以公允价值计量的金融工具

不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。

(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。


§7 投资组合报告

7.1 期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）

1 权益投资 148,776,861.45 56.96

其中：股票 148,776,861.45 56.96

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 91,262,900.00 34.94

其中：债券 91,262,900.00 34.94

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -

7 银行存款和结算备付金合计 19,969,491.92 7.65

8 其他各项资产 1,198,840.67 0.46

9 合计 261,208,094.04 100.00

7.2 期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

金额单位：人民币元

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 165,082.10 0.06

C 制造业 84,308,665.65 32.66

D 电力、热力、燃气及水生产和供 - -
应业

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 9,189,000.00 3.56


G 交通运输、仓储和邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务 6,543,603.76 2.54
业

J 金融业 41,841,078.34 16.21

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 3,590,325.00 1.39

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 3,116,000.00 1.21

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 23,106.60 0.01

S 综合 - -

合计 148,776,861.45 57.64

7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金未通过港股通交易机制投资港股。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细

金额单位：人民币元

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值
比例（％）

1 603899 晨光文具 400,000 17,588,000.00 6.81

2 601012 隆基股份 598,000 13,819,780.00 5.35

3 600298 安琪酵母 400,000 12,652,000.00 4.90

4 002142 宁波银行 400,000 9,696,000.00 3.76

5 600036 招商银行 266,500 9,588,670.00 3.71

6 601933 永辉超市 900,000 9,189,000.00 3.56

7 601318 中国平安 88,000 7,797,680.00 3.02

8 601966 玲珑轮胎 400,000 6,800,000.00 2.63

9 603711 香飘飘 200,000 6,794,000.00 2.63

10 300059 东方财富 480,000 6,504,000.00 2.52

11 600104 上汽集团 250,000 6,375,000.00 2.47

12 601166 兴业银行 336,236 6,149,756.44 2.38

13 002415 海康威视 200,000 5,516,000.00 2.14


14 603288 海天味业 50,000 5,250,000.00 2.03

15 600030 中信证券 217,500 5,178,675.00 2.01

16 600201 生物股份 300,000 4,707,000.00 1.82

17 002271 东方雨虹 200,000 4,532,000.00 1.76

18 601888 中国国旅 40,500 3,590,325.00 1.39

19 601939 建设银行 456,509 3,396,426.96 1.32

20 300070 碧水源 400,000 3,116,000.00 1.21

21 600968 海油发展 46,502 165,082.10 0.06

22 300782 卓胜微 743 80,927.56 0.03

23 603915 国茂股份 2,523 58,710.21 0.02

24 601698 中国卫通 10,103 39,603.76 0.02

25 603217 元利科技 584 39,268.16 0.02

26 603863 松炀资源 1,612 37,204.96 0.01

27 601236 红塔证券 9,789 33,869.94 0.01

28 300594 朗进科技 721 31,803.31 0.01

29 603867 新化股份 1,045 26,971.45 0.01

30 300788 中信出版 1,556 23,106.60 0.01

7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细

金额单位：人民币元

序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值
比例（％）

1 600104 上汽集团 13,714,238.51 6.16

2 603899 晨光文具 13,632,955.00 6.12

3 300059 东方财富 11,941,926.08 5.36

4 002271 东方雨虹 8,559,985.60 3.85

5 600201 生物股份 7,798,401.80 3.50

6 601318 中国平安 7,159,999.00 3.22

7 603711 香飘飘 6,130,986.84 2.75

8 600298 安琪酵母 5,358,422.90 2.41

9 002572 索菲亚 4,662,748.50 2.09

10 002812 恩捷股份 4,483,328.00 2.01

11 002008 大族激光 3,777,814.00 1.70

12 002415 海康威视 3,560,046.00 1.60

13 601688 华泰证券 3,028,384.00 1.36


14 002035 华帝股份 2,612,998.00 1.17

15 601966 玲珑轮胎 2,534,823.00 1.14

16 601933 永辉超市 2,528,231.00 1.14

17 601012 隆基股份 2,320,346.00 1.04

18 600989 宝丰能源 270,838.72 0.12

19 601298 青岛港 109,487.50 0.05

20 600968 海油发展 94,864.08 0.04

注：买入金额按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细

金额单位：人民币元

序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值
比例（％）

1 300059 东方财富 11,744,660.86 5.28

2 002271 东方雨虹 10,742,462.49 4.83

3 002035 华帝股份 9,733,976.50 4.37

4 002583 海能达 9,042,368.84 4.06

5 600104 上汽集团 6,575,588.47 2.95

6 601688 华泰证券 6,485,144.00 2.91

7 601288 农业银行 5,676,283.12 2.55

8 002008 大族激光 5,221,088.00 2.35

9 002572 索菲亚 5,136,544.00 2.31

10 002142 宁波银行 4,630,555.92 2.08

11 002202 金风科技 4,509,765.00 2.03

12 600048 保利地产 4,099,706.00 1.84

13 002812 恩捷股份 3,984,185.48 1.79

14 002415 海康威视 3,540,461.00 1.59

15 601601 中国太保 3,421,303.43 1.54

16 300146 汤臣倍健 3,178,460.24 1.43

17 600201 生物股份 3,173,065.80 1.43

18 603288 海天味业 3,114,749.00 1.40

19 603156 养元饮品 3,062,930.12 1.38

20 000538 云南白药 3,015,913.52 1.35

注：卖出金额按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

单位：人民币元

买入股票成本（成交）总额 105,439,167.64

卖出股票收入（成交）总额 126,835,167.01

注：买入股票成本总额及卖出股票收入总额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合

金额单位：人民币元

序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 91,262,900.00 35.36

其中：政策性金融债 91,262,900.00 35.36

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 91,262,900.00 35.36

7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值 占基金资产净值
比例（％）

1 190205 19 国开 05 300,000 29,385,000.00 11.38

2 018006 国开 1702 230,000 23,483,000.00 9.10

3 180202 18 国开 02 200,000 20,224,000.00 7.83

4 150213 15 国开 13 100,000 10,094,000.00 3.91

5 108602 国开 1704 50,000 5,050,500.00 1.96

7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。

7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
根据基金合同，本基金不投资贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
根据基金合同，本基金不投资股指期货。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
根据基金合同，本基金不投资国债期货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金本期投资的前十名证券中，无报告期内发行主体被监管部门立案调查的，或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的证券。
7.12.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
7.12.3 期末其他各项资产构成

单位：人民币元

序号 名称 金额

1 存出保证金 45,250.70

2 应收证券清算款 -

3 应收股利 -

4 应收利息 1,138,971.25

5 应收申购款 14,618.72

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 1,198,840.67

7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转债。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本期末前十名股票中不存在流通受限情况。


§8 基金份额持有人信息

8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

持有人结构

持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者

(户) 基金份额 占总份 占总份
持有份额 额比例 持有份额 额比例

13,830 19,434.91 6,178,111.12 2.30% 262,606,704.08 97.70%

8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
无。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况

项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）

本公司高级管理人员、基金投资和研究部 0
门负责人持有本开放式基金

本基金基金经理持有本开放式基金 0


§9 开放式基金份额变动

单位：份

基金合同生效日（ 2005 年 6 月 1 日 ）基金份额总额 671,658,080.51

本报告期期初基金份额总额 280,996,012.47

本报告期期间基金总申购份额 47,924,440.18

减:本报告期期间基金总赎回份额 60,135,637.45

本报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） -

本报告期期末基金份额总额 268,784,815.20


§10 重大事件揭示

10.1 基金份额持有人大会决议

本报告期内未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

（一）基金管理人重大人事变动

经国海富兰克林基金管理有限公司第五届董事会第十七次会议审议通过，自 2019 年 6 月 24
日起，王雷先生不再担任公司副总经理。相关公告已于 2019 年 6 月 26 日在《中国证券报》和公
司网站披露。

（二）基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

本报告期基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

本报告期内未发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变

本报告期内未发生基金投资策略的改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

本基金自成立以来对其进行审计的均为普华永道中天会计师事务所，未曾改聘其他会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

（一）基金管理人及高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情形：

本报告期内，基金管理人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚。

（二）基金托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

本报告期内，基金托管人及其高级管理人员没有受到稽查或处罚等情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况

10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

股票交易 应支付该券商的佣金

券商名称 交易单元 占当期股票 占当期佣金

数量 成交金额 成交总额的比 佣金 总量的比例 备注
例

东北证券 1 80,526,281.00 35.01% 74,994.07 35.76% -

国金证券 2 44,878,417.69 19.51% 41,795.05 19.93% -

海通证券 1 31,553,792.77 13.72% 29,385.96 14.01% -

国盛证券 1 22,540,454.01 9.80% 16,483.60 7.86% -

广发证券 1 18,915,344.49 8.22% 17,616.35 8.40% -

申万宏源 1 16,075,142.00 6.99% 14,970.98 7.14% -

国泰君安 1 15,509,669.28 6.74% 14,444.12 6.89% -

国海证券 2 - - - - -

第一创业 1 - - - - -

注：管理人对基金交易单元的选择是综合考虑券商的研究能力及其他相关因素后决定的。报告期内，本基金交易单元无变更。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

金额单位：人民币元

债券交易 债券回购交易 权证交易

占当期债券 占当期债 占当期权证
券商名称 成交金额 成交总额的比 成交金额 券回购 成交金额 成交总额的
例 成交总额 比例

的比例

东北证券 53,677,247.47 63.08% - - - -

国金证券 - - - - - -

海通证券 27,369,578.30 32.16% - - - -

国盛证券 - - - - - -

广发证券 - - - - - -

申万宏源 4,044,797.60 4.75% - - - -

国泰君安 - - - - - -

国海证券 - - - - - -

第一创业 - - - - - -


§11 影响投资者决策的其他重要信息

11.1 影响投资者决策的其他重要信息

基金资产投资于科创板股票，会面临科创板机制下因投资标的、市场制度以及交易规则等差 异带来的特有风险，包括但不限于公司治理风险、流动性风险、退市风险、股价波动风险等。 基金可根据投资策略需要或市场环境的变化，选择将部分基金资产投资于科创板股票或选择不 将基金资产投资于科创板股票，基金资产并非必然投资于科创板股票。

国海富兰克林基金管理有限公司
2019 年 8 月 28 日
点击查看>>  附件